Стратегия развития воспитания в российской федерации;pdf

Май 2014
г. Москва
Валютный рынок
ОАО Московская Биржа
Основные тренды и
перспективные
направления развития
ЯНВАРЬ-АПРЕЛЬ 2014: ИТОГИ И РЕЗУЛЬТАТЫ
Среднедневной объем ВР, $ млрд.
35
Показатели валютного рынка
СПОТ
30
СВОП
25
20
15
10
5
0
Участие клиентов на торгах 2013-2014 гг.
Оборот клиентов ВСЕГО, млрд руб.
Число активных кл-тов
2 500
4 000
2 000
3 000
1 500
2 000
1 000
1 000
500
-
0
Кол-во активных клиентов
Оборот клиентов, млрд. руб.
5 000
• В январе на биржевой рынок в рамках
Интегрированного валютного рынка
ЕврАзЭС вышел Национальный банк
Таджикистана
• В феврале установлен абсолютный рекорд
дневного объема торгов китайским юанем –
450 млн CNY
• В марте поставлен абсолютный рекорд
среднедневного объема торгов –
$31,8 млрд., своп–$21,7 млрд.,
спот–$10,1 млрд.
• На начало мая зарегистрировано более
127 000 клиентов
• В торгах участвуют 38 брокеров
Проекты 2014
• Обеспечение единого маржирования на
валютном и срочном рынках
• Разделение клирингового и торгового
членства на валютном рынке
•Производные финансовые инструменты
(ПФИ) на валютном рынке
•Расширение инструментария за счет
запуска новых валютных пар и активизация
торгов национальными валютами стран
ЕврАзЭС
2
ДИНАМИКА ПО КЛИЕНТСКИМ ГРУППАМ
195%
155%
145%
175%
135%
155%
125%
135%
115%
105%
115%
95%
75%
Январь
Февраль
Российские банки
•
•
•
•
•
100%
95%
100%
85%
Март
Апрель
Банки нерезиденты
Российские банки: рост оборотов к
декабрю 2013 г. – 23,6%
Банки - 100% дочки нерезидентов:
рост к декабрю 2013 г. – 46,4%
DMA клиенты–нерезиденты: рост к
декабрю 2013 г. - 37%
Российские DMA клиенты: рост к
декабрю 2013 г. - 22%
Относительная доля DMA клиентов
сохраняется на уровне 23% на споте
75%
Январь
Февраль
Март
Клиенты резиденты
Апрель
Клиенты нерезиденты
Распределение по типам клиентов (СПОТ)
11%
2%
21%
Клиенты резиденты
Клиенты
нерезиденты
Российские банки
Банки нерезиденты
66%
3
РАСПРЕДЕЛЕНИЕ СПРЭДА ПО ОБЪЕМУ
500
450
400
Спред, 0.01 коп.
350
300
22/05 - 23/05
1 000 000
250
5 000 000
26/05 - 27/05
200
1 000 000
5 000 000
150
100
50
0
5
10
15
20
25
30
35
40
45
50
55
60
65
70
75
80
85
90
95
% времени, когда спред был меньше указанного значения
4
ВАЛЮТНЫЕ СВОПЫ (1W – 1Y)
Объем торгов длинными свопами, млрд. руб.
 В 2013 г. расширилась продуктовая линейка
длинных свопов: добавились свопы по парам
EUR/RUB и CNY/RUB
300
250
200
 Среднедневной объем операций длинный своп в
2013 г. составил более 6.9 млрд.руб., что
больше объема 2012 г. на 3 млрд.руб. (в начале
2014 г. – 9.4 млрд.руб.)
150
100
50
Апрель 2014
Март 2014
Февраль 2014
Январь 2014
Декабрь 2013
Ноябрь 2013
Октябрь 2013
Сентябрь 2013
Август 2013
Июль 2013
Июнь 2013
Май 2013
Апрель 2013
Март 2013
Февраль 2013
Январь 2013
Декабрь 2012
Ноябрь 2012
-
Объем открытых позиций по длинным свопам, млн $
фев 2014
 Объем открытых позиций: 190 млрд.руб.
 В планах на 2014 перевод биржевых свопов из
срочных сделок в ПФИ, развитие свопов с юане
Структура торгов по инструментам
1% 6% 0%
3%
7%
1 200
1 000
LTV
1W
2%
800
2W
1M
600
50%
400
21%
2M
3M
200
6M
1D-1W
1W-2W 2W-1M 1M-2M 2M-3M 3M-6M
6M-1Y
10%
ВАЛЮТНЫЙ РЫНОК
9M
55
РОСТ ОБЪЕМОВ ЮАНЬ/РУБЛЬ
Среднедневной объем торгов юань/рубль на Московской Бирже, млн. юаней
150
18.02.14 достигнут абсолютный рекорд торгов –
450 млн юаней
100
50
0
Новации 2013 года:




Новые инструменты: TOM и T+2, свопы O/N и длинные свопы (1W - 6M)
Частичное депонирование и единая позиция (прием юаней в обеспечение)
Торги инструментами TOM, T+2, свопы (1W - 6M) – до 23:50
Унификация тарифов с тарифами по USD и EUR
Рекорды:
 За 2013 год объем торгов юанем увеличился в 4,5 раза до 37 млрд. рублей
 За янв-апр 2014 объем торгов вырос в 15 раз (г/г), доля спот составила 85%, своп – 15%
6
2014 ГОД: ГЛАВНЫЕ ЗАДАЧИ
ГЛАВНОЕ НАЗНАЧЕНИЕ ПРОЕКТОВ, РЕАЛИЗУЕМЫХ В 2014 ГОДУ –
МИНИМИЗАЦИЯ ИЗДЕРЖЕК УЧАСТНИКОВ
 Балансировка рисков – плановая дата запуска 9 июня 2014 г.
Уменьшение требования к размеру обеспечения участников по
разнонаправленным позициям на срочном и валютном рынках за
счет неттирования валютного риска
 Разделение клиринга и трейдинга – запуск планируется в IV
квартале 2014 г.
Использование участниками торгов для проведения расчетов других
участников клиринга, что позволит снизить издержки при работе на
разных рынках
7
СПАСИБО
ЗА ВНИМАНИЕ