close

Вход

Забыли?

вход по аккаунту

Гжебинский Сергей. Повышение эффективности финансово-хозяйственной деятельности промышленного предприятия (на материалах ООО «Перспектива», г. Орел)

код для вставки
1
2
3
4
СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ…………………………………………………………………5
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ЭФФЕКТИВНОСТИ ФИНАНСОВОХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ……………………..7
1.1 Понятие и сущность эффективности финансово-хозяйственной
деятельности предприятия………………………………………………………..7
1.2 Показатели для оценки эффективности финансово-хозяйственной
деятельности……………………………………………………………………..12
1.3 Способы повышения эффективности финансово-хозяйственной
деятельности предприятия…………………………………………………...….29
2. АНАЛИЗ ЭФФЕКТИВНОСТИ ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО «ПЕРСПЕКТИВА»………………………………..…32
2.1
Организационно-экономическая
характеристика
ООО
«Перспектива»…………………………………………………………………...32
2.2
Анализ
основных
финансовых
показателей
ООО
«Перспектива»…………………………………………………………………...38
2.3 Анализ эффективности финансово-хозяйственной деятельности
ООО «Перспектива»…………………………………………………………….46
3.
ПУТИ
ПОВЫШЕНИЯ
ЭФФЕКТИВНОСТИ
ФИНАНСОВО-
ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО «ПЕРСПЕКТИВА»…….....…55
3.1
Мероприятия
по
повышению
эффективности
финансово-
хозяйственной деятельности ООО «Перспектива»…………………………..55
3.2
Оценка
экономической
эффективности
предложенных
мероприятий……………………………………………………………………..59
ЗАКЛЮЧЕНИЕ…………………………………………………………...68
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ……………………..72
ПРИЛОЖЕНИЕ А – Устав ООО «Перспектива»……………………….75
ПРИЛОЖЕНИЕ Б – Бухгалтерский баланс………….……….…………94
ПРИЛОЖЕНИЕ В – Отчет о финансовых результатах…….................102
5
ВВЕДЕНИЕ
Понятие
категориям
экономической
рыночной
эффективности
экономики
и
относится
к
характеризует
основным
результаты
производственно-хозяйственной деятельности организации, уровень ее
ликвидности
и
финансовой
показателей
деятельности
устойчивости,
предприятия.
рентабельности
Повышения
основных
экономической
эффективности деятельности предприятия можно добиться путем проведения
систематического анализа финансово-хозяйственной деятельности.
Анализ финансово-хозяйственной деятельности является эффективным
экономическим инструментом, позволяющим оценить реальное состояние
организации в условиях изменяющейся внешней и внутренней среды,
выявить недостатки и принять решения по устранению проблем, выявить
резервы повышения эффективности деятельности организации, а также
принять грамотные и обоснованные управленческие решения.
По результатам проведенного анализа руководство предприятия может
принимать правильные и обоснованные управленческие решения, которые
позволят
повысить
экономическую
эффективность
деятельности
предприятия, улучшить финансовое состояние организации, повысить
уровень ликвидности и платежеспособности, а также выявить резервы
повышения эффективности использования основных фондов, материальных
ресурсов, трудовых ресурсов и денежных средств.
Актуальность выбранной темы выпускной квалификационной работы
заключается в том, что в условиях рыночной экономики анализ финансовохозяйственной деятельности является важнейшим инструментом, который
позволяет
разработать
эффективности
методологию
деятельности
повышения
организации,
принимать
экономической
обоснованные
управленческие решения.
Целью выпускной квалификационной работы является повышение
эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия.
6
Исходя из цели выпускной квалификационной работы, необходимо
решить следующие задачи:
- дать понятие и сущность эффективности финансово-хозяйственной
деятельности предприятия
-
изучить
показатели
для
оценки
эффективности
финансово-
повышения
эффективности
финансово-
хозяйственной деятельности;
-
рассмотреть
способы
хозяйственной деятельности предприятия;
-
дать
организационно-экономическую
характеристику
ООО
«Перспектива»;
-
провести
анализ
основных
финансовых
показателей
ООО
«Перспектива»;
-
проанализировать
эффективность
финансово-хозяйственной
деятельности ООО «Перспектива»;
- разработать мероприятия, направленные на повышение уровня
эффективности финансово-хозяйственной деятельности ООО «Перспектива»;
- провести оценку экономической эффективности предложенных
мероприятий.
Объектом исследования является предприятие ООО «Перспектива».
Предметом
исследования
является
финансово-хозяйственная
деятельность предприятия.
Теоретической базой исследования стали работы отечественных и
зарубежных специалистов, исследующих проблемы анализа и оценки
эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятий
Информационной базой для исследования послужила финансовая
отчетность ООО «Перспектива» за 2014-2016 гг.
7
1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ ОСНОВЫ ЭФФЕКТИВНОСТИ ФИНАНСОВОХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ
1.1 Понятие и сущность эффективности финансово-хозяйственной
деятельности предприятия
Эффективность финансово-хозяйственной деятельности предприятия
представляет
собой
комплексную
оценку
конечных
результатов
использования основных и оборотных фондов, трудовых и финансовых
ресурсов и нематериальных активов за определѐнный период времени.
Для достоверного понимания понятия «эффективность», важно знать,
что оно является комплексным многомерным показателем.
Понятия
«эффективность»
принято
делить
на
три
группы,
представленные на рисунке 1.
Эффективность
По объекту:
- Экономическая,
- Социальная,
- Экологическая
и др.
По предмету:
-Эффективность
функционирования предприятия,
-Эффективность производства,
-Эффективность инвестирования
проекта,
-Эффективность инвестиций,
-Эффективность реструктуризации,
-Эффективность использования
какой-либо категории активов
По субъекту:
- Коммерческая,
- Общественная,
- Бюджетная
Рисунок 1 - Классификация понятия «эффективность»
По поводу данного определения в литературе существует большое
количество точек зрения, в связи с этим можно упомянуть ряд работ (Р. Х.
8
Холл, А. В. Тихомирова и др.), которые делают акцент на следующих видах
эффективности: экономическая, производства, управления, эффективности
деятельности предприятия.
Несмотря
на
огромное
количество
опубликованных
работ
по
проблемам эффективности, до сих пор дискуссионной остается даже область
эффективности. Как известно, под «эффектом» во многих областях науки
подразумевается
желаемый
результат
какого-либо
целенаправленного
процесса.
Вопрос об эффективности деятельности предприятия в современных
экономических условиях является самым актуальным и важным. Существует
множество предложений и концепций оценки работы компаний, как от
отечественных, так и зарубежных специалистов, однако до сих пор нет
единого мнения по этому вопросу.
Теория эффективности как наука – достаточно ѐмкое направление,
состоящее
в
анализе
и
оценке
качества
работы
предприятия
и
целесообразности затраченных усилий для достижения намеченных целей.
Существует огромное количество трактовок данного понятия, во-первых, изза его всѐ растущей популярности, а также многочисленного применения, как
в социальных, так и во многих других науках.
«Эффективность»
–
сложная
экономическая
категория,
такую
категорию как экономическая эффективность необходимо рассматривать с
нескольких позиций: планирования объемов производства, формирования
издержек,
прибыли,
цены
и
ассортимента,
оценивания
конкурентоспособности продукции и инвестиционной привлекательности
организации.
Оценка
экономической
эффективности
производится
путем
сопоставления результатов деятельности предприятия с затратами или
использованными ресурсами.
Суть
проблемы
повышения
эффективности
работы
компании
заключается в повышении экономической результативности на единицу
9
затрат в процессе использования имеющихся ресурсов. Для того, чтобы
добиться максимальной результативности функционирования предприятия,
необходимо рассмотреть возможность более эффективного использования
его основных фондов, роста коэффициента оборачиваемости оборотных
средств и производительности труда.
От эффективности использования основных фондов зависят важные
показатели деятельности фирмы, такие как: финансовое положение,
конкурентоспособность на рынке [17, с.297].
Эффективность – достаточно конкретный показатель, который крайне
определенно
оценивает
сопоставимые
параметры
применительно
к
выбранному объекту.
Выделяют различные подходы и концепции в определении понятия
«эффективность». С.Н. Яшин и Е.Н. Пузов в своем труде выделяют
следующие показатели [17, с.9]:
- эффективность в виде относительной величины (целевая или
ресурсная), которая включает в себя все виды рентабельности;
- эффективность, которая вычисляется по абсолютным показателям
(доходный метод), где используются расчетная точка безубыточности
проекта, методы дисконтированных денежных потоков, капитализации
доходов, срока окупаемости;
- эффективность, которая определяется доходными методами, однако
рассчитывается как относительный показатель – метод индекса доходности
(прибыльности) и рентабельности проекта, метод внутренней нормы
доходности (внутренняя норма доходности, рентабельности, окупаемости
инвестиций);
- эффективность в качестве индивидуального набора финансовых и
нефинансовых
характеристик
компании
(сбалансированная
система
показателей – Balanced Scorecard – это система стратегического управления,
основанная на анализе эффективности компании по определенному набору
тщательно подобранных показателей, которые отражают финансовые,
10
инвестиционные, маркетинговые и другие сферы деятельности предприятия).
В процессе изучения литературы по рассматриваемому вопросу можно
отметить, что не существует единой системы методов оценивания
эффективности деятельности компании. Эта тема вызывает множество
вопросов и разногласий, у каждого специалиста на этот счет свое уникальное
мнение. По результатам изучения предлагаемых концепций оценки
сформирован перечень подходов, наиболее полно охватывающий ключевые
критерии экономической эффективности промышленных предприятий [4, с.3].
Несмотря на очевидные различия ниже описанных подходов, они не
исключают друг друга, а лишь характеризуют функционирование фирмы с
разных сторон. Каждый из этих методов уникален тем, что выделяет свои (на
взгляд основателей) более важные, ключевые моменты в анализе динамики
работы компании.
1.
Структурный
подход
Куросавы,
основанный
на
структуре
предприятия, который состоит из трех компонентов: оценки показателей
экономической деятельности компаний, качественной оценки и оценки
экономических показателей отрасли.
2. Семейство показателей для оценки результатов деятельности
предприятия
помогает
проанализировать
его
работу
как
целостной
динамичной системы, характеризует компанию, как с точки зрения текущих
результатов, так и ее будущих достижений и проводит комплексный анализ
организации с различных позиций (потребителя, инвестора, работника и т.д.).
3. Способ экспресс – оценки эффективности. Экспресс-анализ дает
обзор деятельности организации и позволяет достаточно быстро оценить
экономическое положение компании. Он включает в себя следующие виды
анализа:
- Оценка экономического потенциала, которая предполагает оценку
размера компании (малая, средняя, крупная), учитывая финансовые и
экономические критерии
Данный вид анализа включает в себя показатели, характеризующие
11
состояние основных средств, и показатели оценивания степени свободы
использования основных фондов.
- Оценка финансовой стабильности. При проведении экспресс-оценки
финансовой устойчивости используются следующие числовые показатели:
уставный капитал, собственный капитал, стоимость чистых активов,
долгосрочные обязательства, краткосрочные кредиты и займы, кредиторская
задолженность, собственные оборотные средства; нетто-монетарная позиция.
- Оценка «больных» статей отчетности, сигнализирующих о проблемах
компании: дефицит бюджета, отрицательная величина показателя стоимости
чистых
активов;
просроченная
кредиторская
или
дебиторская
задолженности, непогашенные в срок ссуды, просроченные выданные и
полученные векселя и другое.
Оценка
эффективности
компании
строится
по
следующим
относительным показателям: рентабельность собственного капитала, в
процентах; рентабельность активов, в процентах; производительность труда;
среднегодовая заработная плата.
Оценка динамики основных показателей организации: стоимости
основных фондов, количества сотрудников, выручки от продаж, чистой
прибыли. Этот метод характеризуется использованием «золотого правила
экономики»,
формализующего
в
анализе
следующие
взаимосвязи,
являющиеся критерием успешного функционирования предприятия, более
быстрые темпы роста финансовых показателей по сравнению с темпом роста
цен и более быстрые темпы роста результатов деятельности по сравнению с
темпами роста объема используемых ресурсов.
Анализ
«оценѐнности»
организации,
которая
предполагает
рассмотрение соотношения величины собственного капитала организации к
полученным финансовым результатам (если показатели компании меньше
средних, то она недооценена, если же больше, то переоценена).
4. Бенчмаркинг. Это процесс сравнения деятельности предприятия (в
том числе характеристик ассортимента, услуг, методов работы и др.) с
12
лучшими компаниями на рынке и в отрасли, с дальнейшим осуществлением изменений
для достижения и поддержания определенного уровня конкурентоспособности, а также
гарантии долгосрочного функционирования на рынке.
Бенчмаркинг является эффективной системой заблаговременного
предупреждения о назревающих проблемах организаций.
В целом, рассмотрев понятие и сущность эффективности финансовохозяйственной деятельности предприятия, следует отметить, что все
концепции
и
подходы
к
определению
понятия
«эффективность»
подразумевают под собой показатели, при помощи которых проводится
анализ, сравнение и оценка деятельности компании.
1.2 Показатели для оценки эффективности финансово-хозяйственной
деятельности
Управление организацией в условиях экономической нестабильности,
когда происходят достаточно скоротечные и непредсказуемые изменения,
как во внешней среде и во внутренней среде - стало поистине современным
искусством. Это искусство и требует от руководителей овладения новыми
методами и навыками, в том числе и в области оценки финансовохозяйственной деятельности.
Кроме того, сложившаяся экономическая ситуация в Российской
Федерации подводит к иному пониманию системы управления организацией и без
проведения анализа эффективности финансово-хозяйственной деятельности
невозможно строить планы или разрабатывать стратегии развития.
Показатели экономической эффективности определяются в широком
спектре работ в области экономического анализа, и его составляющих финансового анализа и анализа хозяйственной деятельности. Выполнено
достаточно много исследований и опубликовано большое число научных
работ. Механизмы и методы экономического анализа доведены до высокого
13
уровня совершенства и глубокой степени детализации, однако единого
взгляда на методы оценки и показатели эффективности современные
исследователи не достигают.
В ходе изучения литературы в области экономического анализа, все
методологии были разделены на три группы, представители которых
определяют методы оценки экономической эффективности с помощью:
‒ показателей;
‒ комплексной оценки эффективности (с расчетом и без расчета
единого интегрального показателя);
‒ только оценки экономической эффективности производства.
Представители первой группы - В. В. Ковалев и Г. В. Савицкая, В. Н.
Патров, В. А. Уланов, поддерживают методологию, основанную на
применении показателей эффективности, и приводят наиболее традиционные
и призванные научной общественностью и практиками бизнеса показатели
экономической эффективности, имеющие широкое распространение в России.
Показатели оценки экономической эффективности авторы предлагают
разделить на следующие группы:
-
показатели эффективности использования производственных
ресурсов: основных средств, материальных оборотных средств, средств в
расчетах, трудовых ресурсов;
- показатели эффективности использования ресурсов, отражаемых в
балансе;
- показатели эффективности финансовых вложений;
- показатели рентабельности.
Показатели рентабельности, по мнению данных авторов, представляют
собой частный случай показателей эффективности.
Для определения эффективности использования основных средств
рассматривается показатель фондоотдачи (1):
FAT = S/FA,
(1)
14
где, S — выручка от продажи продукции,
FA — средняя стоимость основных средств.
В качестве показателя эффективности для материальных оборотных
активов используются следующие показатели:
Оборачиваемость некоторого вида оборотных активов (2):
CA1 = Tca/CA,
(2)
где, Тса - совокупная величина потребляемых в отчетном периоде
оборотных активов;
СА - средняя величина оборотных активов в отчетном периоде.
Коэффициент
обеспеченности
запасами
текущей
деятельности,
рассчитывается по следующему алгоритму (3):
Sa = St/Zp,
(3)
St - запасы сырья и материалов на дату анализа (для промышленных
предприятий), либо товарные запасы (для торговых предприятий);
Zp - ежедневная потребность в сырье и материалах по плану (для
промышленных предприятий) либо плановый однодневный оборот (для
торгового предприятия). Оборачиваемость запасов, может быть выражена в
оборотах и днях соответственно (4,5):
Inv1 = COGS/Inv,
(4)
Invd = COGS/Inv/D,
(5)
где, COGS - себестоимость продукции, реализованной в отчетном
периоде (совокупные затраты сырья и материалов);
Inv - средние запасы сырья и материалов в отчетном периоде (в
стоимостном выражении);
15
D - количество дней в отчетном периоде.
К основным показателям эффективности трудовых ресурсов авторы
данной группы относят:
- показатели производительности труда;
- показатели числа оперативных работников на одного работника
аппарата управления;
- показатель доли затрат на оплату труда в общей сумме затрат;
- показатель отношения темпов изменения производительности труда и
средней оплаты труда;
- показатель потерь, связанных с вынужденными простоями.
Одним из важнейших показателей эффективности использования
трудовых ресурсов – показатель производительности труда (6).
Le = S/NE,
(6)
где, S - выручка от реализации,
NE - среднесписочная численность работников.
Для эффективности управления средствами в расчетах предполагается
рассчитывать показатели оборачиваемости средств в расчетах: - выраженная
в оборотах (7):
AR1 = S/AR,
(7)
- выраженная в днях (8):
ARd = S/AR/D,
(8)
где, S - выручка от реализации в отчетном периоде,
AR - средняя дебиторская задолженность в отчетном периоде.
Эффективность использования материальных оборотных активов и
средств
в
расчетах
путем
расчета
продолжительность операционного цикла.
обобщающего
показателя
-
16
DOC = Invd + ARd
(9)
Эффективность использования ресурсов, отраженных в балансе, по
мнению авторов характеризует коэффициент, известный как ресурсоотдача (10):
TAT = S/As,
(10)
где, S - выручка от реализации,
As - средняя стоимость активов по балансу.
Эффективность использования ресурсов исследователи первой группы
предлагают оценивать с использованием двух показателей:
1) Эффективность использования ресурсного потенциала (11):
TRT = S/FA + CA + SP,
(11)
где, S - выручка от реализации,
FA - среднегодовая стоимость основных средств,
CA - среднегодовая стоимость оборотных активов,
SP - годовые затраты на оплату труда.
2) Эффективность текущих затрат (12):
TCз = TI/TC,
(12)
TI - общая сумма доходов предприятия,
TC - общая сумма расходов предприятия.
Как уже отмечалось, коэффициенты рентабельности представляют
собой частный случай показателей эффективности.
В качестве базовых рассматриваются:
Коэффициент генерирования доходов (13):
17
BER = Pit/A,
(13)
где, Pit- прибыль до вычета процентов и налогов,
А
-
стоимостная
оценка
совокупных
активов
коммерческой
организации. Рентабельность активов (14):
ROA = Pn + In/A,
(14)
где, Pn- чистая прибыль,
In - проценты к уплате,
А - стоимостная оценка совокупных активов (итог баланса по активу).
Рентабельность инвестированного капитала (15):
ROI = Pn + In/C1 + CL,
(15)
где, C1- совокупный капитал,
CL - краткосрочные пассивы.
Рентабельность собственного капитала (16):
ROE = Pn/E,
(16)
где, Е - собственный капитал.
Таким образом, первая группа исследователей выделяют свыше 20
показателей расчета экономической эффективности и считают это главным и
единственным методом расчета эффективности.
Представители второй методологии - А. Д. Шеремет, М. И. Баканов и
др., считают, что экономическая эффективность предприятия оценивается
комплексно, и методы ее оценки делятся на 2 группы:
- комплексно, без расчета интегрального показателя (эвристические
методы),
- комплексно, с расчетом единого интегрального показателя.
18
Примерами
эвристических
методов
оценки,
основанных
на
профессиональном опыте аналитика, является:
‒ динамическое сравнение (горизонтальный анализ) показателей;
‒ пространственное сравнение;
‒ группировки показателей по разным признакам и др.
Говоря
о
едином
интегральном
показателе
экономической
эффективности, авторы приводят показатель рентабельности активов.
Также
исследователи
предлагают
провести
комплексный
экономический анализ, а затем на основании полученных групп показателей
сделать вывод об эффективности хозяйственной деятельности.
В результате такого подхода можно дать только качественную, но не
количественную
оценку
эффективности
хозяйственной
деятельности
предприятия.
Третью группу методологий представляют исследователи - А. Д.
Выварец, и Л. В. Дистергефт и др. считают, что главной методикой оценки
экономической эффективности хозяйственной деятельности предприятия
является производственная эффективность. Она базируется на обобщающих
показателях
эффективности
производства
-
индекса
затратоотдачи,
фондоотдачи, трудоотдачи (производительности труда).
Важно отметить, что некоторые представителей данной группы
считают
необходимым
расчет
интегрального
показателя
конечного
результата производства, рассчитываемого на основании коэффициента,
характеризующего степень удовлетворенности потребителе продукции и
коэффициента выполнения предусмотренных договорами сроков поставок.
Таким образом, нет четкой единой системы, с помощью которой можно
оценить экономическую эффективность деятельности предприятия, а
наиболее распространенным подходом - является качественная оценка
(неколичественная)
оценка,
сделанная
экономического и финансового анализа.
на
основании
показателей
19
Одним из существенных недостатков такого подхода является
сложность
интерпретации,
рассматриваемых
проблему
вызванная
показателей
представляет
значительным
экономического
сравнение
анализа.
экономической
числом
Наибольшую
эффективности
предприятия с другими предприятиями из-за обилия показателей, которые
могут показать различную друг по отношению к другу динамику.
Большинством авторов поддерживается точка зрения о том, что
наиболее общий ответ на вопрос об экономической эффективности
предприятия дают показатели рентабельности. В ходе исследования были
выявлены
наиболее
распространенные
показатели
экономической
эффективности деятельности предприятия, представленные в таблице 1, в
число
которых
входят
фондоотдача,
производительность
труда,
ресурсоотдача, оборачиваемость оборотных средств и др.
Таблица
1
-
Наиболее
распространенные
показатели
оценки
эффективности деятельности предприятия
Наименование показателя
Алгоритм расчета
1. Интегральный показатель
Прибыль / Средняя величина активов
экономической эффективности
функционирования предприятия
– рентабельность активов
2. Наиболее общие показатели экономической эффективности функционирования
предприятия
2.1 Фондоотдача
Выручка от реализации / Средняя стоимость основных
средств
2.2 Производительность труда
Выручка от реализации / Среднесписочная численность
2.3 Ресурсоотдача
Выручка от реализации / Средняя стоимость ресурсов
(затратоотдача)
(величина затрат)
2.4 Оборачиваемость оборотных Себестоимость продукции, реализованной в отчетном
активов
периоде / Средняя величина оборотных средств
2.5 Рентабельность
Прибыль / Собственный капитал
собственного капитала
2.6 Рентабельность продаж
Чистая прибыль / Выручка от реализации
2.7 Рентабельность персонала
Прибыль от реализации / Среднесписочная
численность
Фондорентабельность
Чистая прибыль / Среднегодовая стоимость основных
средств
2.9 Прибыль на рубль
Прибыль / Сумма затрат
материальных затрат
(Рентабельность затрат
20
Таким образом, можно отметить, что большинство организаций
осуществляют
анализ
эффективности
финансово-хозяйственной
деятельности, используя различные методики с применением коэффициентов
на основе бухгалтерской (финансовой) отчетности, но здесь можно отметить,
что данный анализ не дают полного представления о влиянии внешних
факторов, система показателей эффективности организации основанная на
расчете различных коэффициентов деятельности организации можно сказать,
что они констатируют фактическое состояние, так как оценка производится
на основе отчетности по результатам деятельности за отчетный период.
Сейчас значительное воздействие на организации оказывают факторы
именно внешней среды, их косвенному или прямому влиянию подвергается
эффективность функционирования, устойчивость финансово-хозяйственной
деятельности. Анализ внешней среды является одним из видов анализа,
которые
формируют
полный
анализ
эффективности
деятельности
организации.
Возможности и угрозы факторов внешней среды не подвластны
организации, но оказывают существенное влияние на ее эффективную
деятельность,
для
наглядности
возможности
и
угрозы
в
условиях
экономической нестабильности представлены на рисунке 2 [1, с.1].
Путилова М.Д. отмечает, что наиболее неблагоприятным фактором,
влияющим на финансовую устойчивость организации, является инфляция. В
период экономической нестабильности снижаются инвестиции в товарные
запасы, далее – сокращается сбыт и это все отрицательно отражается на
финансовом результате каковым показателем является – прибыль Путилова
М.Д. отмечает, что наиболее неблагоприятным фактором, влияющим на
финансовую устойчивость организации, является инфляция. В период
экономической нестабильности снижаются инвестиции в товарные запасы,
далее – сокращается сбыт и это все отрицательно отражается на финансовом
результате каковым показателем является – прибыль [13, с. 1].
21
Вероятность наступления события
Вероятность наступления события
3. Игнорировать
4. Исследовать
альтернативные
возможности
использования
1
10
2. Разработать
программы,
использовать,
опережая
конкурентов
10
1. Проводить
мониторинг,
разработать
программы
использования
0,0
Оценка силы фактора
1,0
1
Оценка силы фактора
0,0
1,0
2. Подготовиться:
разработать
программы
реагирования если
событие наступит
1. Развивать
способности
противостоять:
совещания,
программы,
обучение
1 Проводить
мониторинг,
разработать
программы
использования
Возможности
4. проводить
постоянный
мониторинг
изменений
Угрозы
Рисунок 2 – Возможности и угрозы в условиях экономической
нестабильности
Падение
платежеспособного
спроса
приводит
к
обострению
конкурентной борьбы, а ее острота представляет важный внешний фактор
финансовой
устойчивости
организации.
В
целях
эффективности
деятельности организации в условиях экономической нестабильности
необходимо
делать
акцент
на
обеспечение
запасов
источниками
финансирования. С этой целью необходимо методику предикативной модели
[11, с.1].
Суть данной модели заключается именно в прогнозе, а именно в
правильном
прогнозировании
будущих
доходов
и
эффективности
деятельности организации. Важными составляющими в прогнозном плане
является расчет таких показателей:
- точки критического объема продаж;
- оценка обеспечения запасов источниками финансирования и т.д.
Аналитики могут утверждать, что анализ внешней среды проводятся
организациями, но как показывает мониторинг публикаций, данный анализ
проводится крупными организациями в целях разработки различных
маркетинговых стратегий. Малые и средние организации не только не
проводят, но из-за проведения политики оптимизации финансовых ресурсов
22
не имеют и не могут позволить держать в штате специалистов, которые
осуществляли бы такой анализ.
Необходимо отметить, что именно субъектам малого и среднего
бизнеса необходимо уделять внимание оценки воздействия факторов
внешней среды, так как в период введения санкций сильнее экономическая
нестабильность сказывается именно на них, так как не имеют достаточной
величин активов и запасов финансовой прочности [16, с.2].
Изучение вопросов анализа эффективности деятельности организации
в условиях экономической нестабильности «выявил» следующую проблему.
На
сегодняшний
деятельности
день
субъектом
методики
малого
экспресс-оценки
и
среднего
эффективности
предпринимательства
отсутствуют несмотря на то, что санкционный режим в отношении России
длится уже более двух лет.
Таким образом, рассмотрев показатели для оценки эффективности
финансово-хозяйственной деятельности, следует отметить, что в настоящее
время не существует единой универсальной методики, подходящей для
разных отраслей национальной экономики, что требует дополнительных
исследований
в данной
области
и
в настоящее
время
большинство
организаций испытывают финансовые трудности, в связи с чем вопросы
стратегический
актуальными,
оценки
особенно
финансового
при
анализе
состояния
их
становятся
ресурсного
весьма
потенциала
и инвестиционной привлекательности, а также было отмечено, что на
сегодняшний день становится актуальным вопрос о разработке современной
отечественной методики анализа эффективности деятельности субъектов
малого и среднего предпринимательства в условиях экономической
нестабильности, которая была бы направлена на выявление кризисных
факторов в организациях различных сфер деятельности.
23
1.3 Способы повышения эффективности финансово-хозяйственной
деятельности предприятия
Эффективность финансово-хозяйственной деятельности предприятия
характеризуется, прежде всего, показателями деловой активности и
рентабельности.
Показатели
деловой
активности
характеризуют
эффективность
использования активов (оборачиваемость активов), основных фондов
(фондоотдача),
собственных
средств
(оборачиваемость
собственного
капитала), оборотного капитала (оборачиваемость оборотных активов)
предприятия. Поэтому в ходе анализа деловой активности предприятия
рассчитываются показатели оборачиваемости, и для оценки их уровня
проводится сравнительный анализ с данными предыдущих периодов.
Неудовлетворительные
результаты
анализа
деловой
активности
предприятия позволяют заинтересованным в нем лицам сделать выводы,
необходимые для принятия управленческих решений о применении
определенных действий для повышения деловой активности предприятия.
Основные направления повышения деловой активности предприятий
представлены на рисунке 3.
Направления повышения деловой активности предприятий
Ускорение оборачиваемости активов и капитала предприятия
Экономия оборотных средств
Обоснованный выбор стратегии экономии материальных ресурсов
Рисунок 3 - Основные направления повышения деловой активности
Рассмотрим все вышеперечисленные направления подробнее.
Важную роль в повышении деловой активности предприятия играет
ускорение оборачиваемости капитала предприятия, так как чем быстрее
24
капитал сделает кругооборот, тем больше предприятие получит и реализует
продукции (работ, услуг) при одной и той же сумме капитала за
определенный отрезок времени. При этом ускорению оборачиваемости
способствует рост объема реализации (выручки) и сокращение объема
активов или капитала предприятия.
Ускорение оборачиваемости оборотных средств зависит от времени
нахождения их на различных стадиях производственно-сбытового цикла,
сокращения его длительности.
Следовательно,
является
ускорение
первоочередной
оборачиваемости
задачей
повышения
оборотных
деловой
средств
активности
предприятия в современных условиях и достигается различными путями.
Основные пути ускорения оборачиваемости капитала:
- сокращение продолжительности производственного цикла за счет
интенсификации производства (использование новейшей механизации и
автоматизации
производственных
процессов,
повышение
уровня
производительности труда, более полное использование производственных
мощностей предприятия, трудовых и материальных ресурсов и др.);
- улучшение организации материально-технического снабжения с
целью
бесперебойного
обеспечения
производства
необходимыми
материальными ресурсами и сокращения времени нахождения капитала в
запасах;
- ускорение процесса отгрузки продукции и оформления расчетных
документов;
-
сокращение
времени
нахождения
средств
в
дебиторской
задолженности;
- повышение уровня маркетинговых исследований, направленных на
ускорение продвижения товаров от производителя к потребителю (включая
изучение рынка, совершенствование товара и форм его продвижения к
потребителю, формирование правильной ценовой политики, организацию
эффективной рекламы и т.п.).
25
Если говорить об улучшении использования оборотных средств, нельзя
не сказать и об экономическом значении экономии оборотных средств,
которая выражается в следующем:
-
снижение
удельных
расходов
сырья,
материалов,
топлива
обеспечивает производству большие экономические выгоды. Оно, прежде
всего, дает возможность из данного количества материальных ресурсов
выработать больше готовой продукции (работ, услуг) и выступает, поэтому
как одна из серьезных предпосылок увеличения масштабов производства.
- стремление к экономии материальных ресурсов побуждает к
внедрению новой техники и совершенствованию технологических процессов.
- экономия в потреблении материальных ресурсов способствует
улучшению использования производственных мощностей и повышению
общественной производительности труда.
- экономия материальных ресурсов в огромной мере способствует
снижению себестоимости продукции (работ, услуг).
- существенно влияя на снижение себестоимости продукции, экономия
материальных ресурсов оказывает положительное воздействие и на
финансовое состояние предприятия.
На каждом предприятии имеются резервы экономии материальных
ресурсов. Под резервами следует понимать возникающие или возникшие, но
еще не использованные (полностью или частично) возможности улучшения
использования материальных ресурсов.
Главное направление экономии материальных ресурсов на каждом
конкретном предприятии – увеличение выхода конечной продукции (работ,
услуг), используя одного и то же количество материальных ресурсов на
рабочих местах – зависит от технического оснащения производства, уровня
мастерства работников, уровня организации материально-технического
обеспечения, количества норм расхода и запасов материальных ресурсов,
обоснованности их уровня.
Анализ уровня рентабельности любого предприятия необходим для
26
выявления определенных резервов и путей повышения рентабельности
данного предприятия. Особенно важным и серьезным фактором путей
повышения рентабельности любого предприятия в современных условиях
рынка является работа по сбережению ресурсов. Это ведет к снижению
себестоимости
производимой
продукции
и
к
снижению
затрат,
соответственно, к росту прибыли. Уменьшения затрат на производство
продукции возможно, благодаря:
- снижению материалоемкости продукции, чего можно достигнуть
внедрением новых, еще более экономных конструкций:
- применению определенных технологий, направленных на сбережение
ресурсов, современных форм амортизации, информационных технологий и
малоотходных технологий;
- использование материалов определенных прогрессивных видов,
снижение затрат по переработке, транспортировке и хранению материалов,
повышение контроля по охране материалов, снижение потерь материалов;
- вторичное использование ресурсов, в том числе, регенерация,
утилизация отходов, сбор, заготовка, восстановление и использование
отходов;
- повышение производительности труда, создание и поддержание
благоприятной обстановки в рабочем коллективе;
- эффективное использование оборудования, снижение затрат на
основные средства путем ликвидации ненужных основных средств.
Кроме этого пути повышения рентабельности предусматривают:
- увеличение объемов реализации готовой продукции улучшенного
качества,
- расширение объемов производства и деятельности предприятия в
целом,
- распределение затрат на сменные и постоянные,
- исследование номенклатуры продукции на предмет необходимости ее
выпуска,
27
- снижение производства материалоемкой продукции, применяя более
новые и современные технологии производства, повышение квалификации и
производительности рабочей силы, более эффективное использование
производственного оборудования,
- поиски новых поставщиков на более выгодных условиях для закупки
более дешевых материалов и сырья,
- улучшение политики сбыта, возможное снижение цен, разработка
систем скидок и дисконтов для реализации запасов,
- поиски новых рынков сбыта благодаря маркетинговой политике
- проведение различных акций, конкурсов, улучшение рекламы для
продажи товар - постоянное совершенствование методов работы на
предприятии.
Обобщая вышеизложенную информацию на рисунке 4 схематично
представим
основные
пути
повышения
эффективности
финансово-
хозяйственной деятельности предприятия.
Пути повышения рентабельности предприятия
Повышение доходов:
- Улучшение качества;
- Увеличение выпуска
продукции;
- Освоение новых видов
продукции;
- Совершенствование
организации производства
Снижение издержек:
- Экономия сырья и
материалов;
- Уменьшение ненужных
расходов;
- Использование
прогрессивных методов
организации производства
Рисунок 4 - Пути повышения рентабельности предприятия
Таким образом, можно отметить, что, для каждого предприятия
существуют свои пути повышения рентабельности, в том числе, снижение
себестоимости выпускаемой продукции, увеличение объемов ее реализации,
28
повышение эффективности работы на предприятии, более рациональное
использование необоротный и оборотных активов, а также заемного или
собственного капитала потребителями.
Зачастую
комплекс
мероприятий,
которые
должны
повысить
эффективность работы, затрагивает сразу все блоки деятельности. Такой
системный подход позволяет использовать синергетический эффект.
Следует отметить, что если руководство предприятия заинтересовано в
том, чтобы добиваться улучшенных результатов, оно должно анализировать
информацию о состоянии внешней и внутренней среды. Тогда будет понятно,
какие из существующих факторов необходимо использовать во благо
будущему стратегическому развитию. К ним можно отнести:
- Минимальное задействование ресурсов. Чем меньше используются
технологии, оборудование, персонал при сохранении объѐмов выпуска
продукции, тем эффективнее организация.
-
Повышение
структуры,
эффективности
повышения
персонала
квалификации
и
за
счѐт
обучения,
оптимизации
поиска
более
компетентных кадров, изменения мотивационной системы.
- Усиление социально-психологических факторов. Использование
инструментов децентрализации в управлении может стать хорошим толчком
для развития.
Применение
-
результатов
научно-технического
прогресса.
Игнорирование современных технологий или отговорки от их внедрения в
связи
с
необходимостью
инвестиций
приводят
к
снижению
конкурентоспособности и возможной ликвидации впоследствии. Опасаясь
неблагоприятной экономической ситуации в текущем периоде, компании
часто закрывают себе дорогу для развития в будущем.
- Использование диверсификации, кооперации и других стратегий,
позволяющих применять существующие ресурсы в разных проектах.
- Привлечение инвестиционного капитала и других механизмов
стороннего финансирования. Даже приватизация способна открыть пути
29
повышения эффективности деятельности предприятия.
Все эти факторы приводят не только к росту экономической, но и
управленческой
эффективности.
Чтобы
отслеживать
результативность
проводимой работы, следует наметить сроки контроля и показатели, которые
будут проверяться.
Для того, чтобы понять, какие работы нужно провести, чтобы повысить
эффективность производства, следует провести тщательный анализ. У
руководителя
компании
должно
быть
обоснование
для
будущих
управленческих решений, поэтому требуется:
- собрать статистику за предыдущие годы по выпуску продукции, еѐ
продажам, количеству сотрудников в штате, фонду оплаты
труда,
рентабельности и т. д.;
- узнать среднеотраслевые показатели или показатели конкурентов;
- провести сравнение экономической результативности предприятия и
других участников рынка;
- в зависимости от того, какой показатель больше отстаѐт, провести
анализ факторов, который привѐл к такому результату;
- определить ответственных лиц за разработку мероприятий, которые
должны изменить ситуацию, и сроки для достижения новых показателей.
Не исключено, что руководству придѐтся принять множество решений
в отношении себя. Например, преобразовать функции и стиль управления,
распределение обязанностей, объѐм делегируемых полномочий, методы
работы с персоналом и передачи информации внутри компании.
Также следует отметить, что даже если руководство видит смысл в
изменениях, которые должны привести к повышению эффективности
компании, результатов может не быть, как ни странно, проблемы
заключаются в психологическом восприятии управленческих изменений, а
также в их юридическом сопровождении.
Например, внедрение новых технологий и установка оборудования
почти всегда приводит к сокращению персонала. Естественно, что
30
сотрудники предприятия не захотят остаться без работы. Их задачей является
максимальная отсрочка подобных изменений. Они могут прибегать и к
экономической аргументации, говоря о том, что переустановка оборудования
на какое-то время потребует прекращения работ.
С точки зрения законодательства процесс увольнения сотрудников
жѐстко регламентируется. Если процедуры нарушаются, предприятие
обречено
нести
дополнительные
расходы,
что
снижает
показатели
экономической деятельности.
Для того чтобы преодолеть все эти сопротивления, нужно продумывать
систему
оповещения
сотрудников
о
преобразованиях,
демонстрируя
положительные стороны от внедрения изменений.
Дополнительные трудности могут быть связаны:
- с недостатком финансирования или невозможностью получить доступ
к инвестиционным источникам;
- с отсутствием компетенций у сотрудников предприятия, что не
позволяет реализовать намеченные планы;
- с отсутствием системы стратегического планирования в организации
и аналитики за предыдущие годы осуществления работ.
Чтобы
проведение
добиться
системных
экономической
и
масштабных
эффективности,
работ.
Нельзя
потребуется
исключать
необходимость привлечения сторонних специалистов, которые могут
сэкономить время на внедрение изменений.
В целом, при грамотном подходе и применение обоснованных мер
можно
повысить
эффективность
деятельности
каждого
предприятия,
несмотря на то, в какой ситуации и на какой стадии своего развития оно
находится.
31
2 АНАЛИЗ ЭФФЕКТИВНОСТИ И ФИНАНСОВО-ХОЗЯЙСТВЕННОЙ
ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО «Перспектива»
2.1
Организационно-экономическая
характеристика
ООО
«Перспектива»
ООО «Перспектива» действует с 5 марта 2001 г., ОГРН был присвоен 2
декабря 2002 г. регистратором Межрайонная инспекция Федеральной
налоговой службы №9 по Орловской области.
Юридический адрес ООО «Перспектива»: 302006, Орловская область,
город Орѐл, улица Энергетиков, 4б.
Уставный капитал компании равен 11 225 руб.
Учредителями компании являются:
- Филиппов Василий Николаевич, доля 70 %;
- Никищенков Сергей Николаевич, доля 15%;
- Протасов Сергей Николаевич, доля 15 %.
Руководителем организации на сегодняшний день является директор
компании - Филиппов Василий Николаевич.
В
соответствии
с
Уставом
анализируемого
предприятия,
представленного в ПРИЛОЖЕНИИ А, предметом деятельности ООО
«Перспектива» является:
- Строительство зданий и сооружений, в том числе земляные и
отделочные работы;
- Устройство инженерных сетей, в том числе работы по устройству
наружных инженерных сетей и коммуникаций, работы по устройству
внутренних инженерных систем и оборудования, а также их обслуживания;
- Монтаж технологического оборудования и пуско-наладочные работы;
- Разработка проектной документации и другие виды деятельности.
Рассматривая организационную структуру компании, следует отметить,
что высшим органом управления является общее собрание участников, а
32
руководство
текущей
хозяйственно-финансовой
деятельностью
осуществляется единоличным исполнительным органом общества в лице
директора.
Наглядно организационную структуру ООО «Перспектива» представим
на рисунке 5.
Директор
Технический директор
Бухгалтерия:
Производственнотехнический отдел
(ПТО):
Главный бухгалтер
Бухгалтер
Склад:
Заведующий
складом
Начальник ПТО
Отдел кадров:
Начальник отдела
кадров
Начальник участка
охранно-пожарной
сигнализации (ОПС):
Монтер охраннопожарной сигнализации
(ОПС)
Монтажник
оборудования связи
(ОС)
Инженер
производственнотехнического отдела
(ПТО)
Главный инженер
проекта (ГИП)
Инженер проектного
отдела (ПО)
Инженер по
техническому
обслуживанию ОПС,
ПТ, ВН, КД
Рисунок 5 – Организационная структура ООО «Перспектива»
33
Рассмотрев организационную структуру анализируемого предприятия,
можно
отметить,
что
на
ООО
«Перспектива»
линейная
структура
управления. Линейная организационная структура управления - это наиболее
распространенный
тип
иерархической
структуры,
многоуровневая
иерархическая система управления, в которой вышестоящий руководитель
осуществляет единоличное руководство подчиненными ему нижестоящими
руководителями, а нижестоящие руководители подчиняются только одному
лицу - своему непосредственному вышестоящему руководителю. По такому
принципу формируется иерархия служб, пронизывающая всю организацию
до самого низа.
Также изучая деятельность предприятия ООО «Перспектива», можно
отметить в настоящее время производственная деятельность компании
включает в себя полный спектр строительных услуг, выполняемых на
высоком профессиональном уровне, а отсутствие простоев, срывов сроков
выполнения работ и рекламаций свидетельствует о жизнеспособности и
созданного объединения, что гарантирует его заказчикам и инвесторам
надежное сотрудничество. Серьезный и глубокий подход к проработке
требований заказчика, подготовке и удовлетворению желаний клиента,
высокий профессионализм наших специалистов позволили компании,
несмотря на жесткие условия конкуренции на рынке, не только привлечь, но
и сохранить серьезных Заказчиков.
Основой успешной деятельности компании являются не только
строительство крупных и престижных объектов под руководством грамотных
специалистов, но, прежде всего, пунктуальное исполнение обязательств
перед клиентами, способность чувствовать рынок, реально оценить свои
возможности, а самое главное – серьезная и кропотливая работа над
реализацией каждого проекта.
Прогрессивная кадровая политика руководства компании позволила
сформировать команду высококлассных специалистов более чем из
шестидесяти менеджеров различного уровня, получивших соответствующее
34
образование
в
известных
учебных
заведениях
страны,
обладающих
многолетним опытом работы в современных экономических условиях.
Инженерно-техническая оснащенность наших подразделений, используемые
высокие технологии, позволяют самостоятельно или с привлечением
сторонних возможностей решать отраслевые задачи любой сложности. На
постоянной основе с ООО «Перспектива» сотрудничают проверенные и
успешные фирмы, являющиеся поставщиками различных строительных и
отделочных материалов, оборудования, а также предметов технического
оснащения.
В целом, характеризуя анализируемое предприятие также можно
отметить, что за 25 лет существования ООО «Перспектива» выполнила
работы на многих объектах различных форм собственности, назначения и
масштаба, и имеет большой практический опыт в их выполнении.
На сегодняшний день ООО «Перспектива» является многопрофильной
фирмой, предоставляющей комплексные услуги (работы), при монтаже
используется оборудование исключительно ведущих отечественных и
мировых
производителей
–
фирм
Schrack
Seconet,
System
Sensor,
Honeywell ADEMCO, ESMI, Шнайдер Электрик, ЗАО «Артсок», ООО НПО
«Пожарная автоматика сервис», TYCO, Klockner Moeller, General Electric,
Sony, Panasonic, Hitachi.
Структурное построение ООО «Перспектива» позволяет быстро
реагировать на изменения, происходящие на рынке, обеспечивает гибкую
ценовую
политику,
способствует
постоянному
росту
качества
предоставляемых услуг. Организация структурно состоит из проектносметного,
монтажного
и
сервисного
отделов,
укомплектованных
специалистами, имеющими практический опыт работы в надзорных органах
и прошедшими дополнительное обучение, освоившими новейшие системы
безопасности отечественного и зарубежного производства. Также ООО
«Перспектива» имеет большой опыт работы на объектах офисного,
35
банковского и промышленного назначения в Орловской, Курской, Брянской
Липецкой, Московской, Рязанской, Ивановской областях.
Применительно
к
проектированию
и
монтажу
автоматических
установок газового, водяного, порошкового и аэрозольного пожаротушения в
комплексе с пожарной сигнализацией, системой оповещения и управления
эвакуацией, дымоудалением за предыдущие десять лет выполнялись работы
на объектах:
Газовое:
- Отделение ЦБ по Орловской области (в т.ч. Межрегиональное
хранилище №5);
- Управление Федерального казначейства по Орловской области;
- Отделение пенсионного фонда по Орловской области;
- ЗАО «Санофи Авентис Восток» (ЗАО «Биотон-Восток»), г. Орѐл;
- ПАО «МТС» (ЗАО «РеКом». г. Орѐл, Брянск, Белгород);
- Логистический центр по ул. Новосильское шоссе, г. Орѐл;
- ОАО «Сбербанк». Архив по ул. Московской, г. Орѐл;
- Моторвагонное депо «Апрелевка», г. Москва;
- Моторвагонное депо «Перерва», г. Москва;
- Моторвагонное депо «Лобня», г. Москва;
- Моторвагонное депо «Нахабино», г. Москва;
Водяное:
- Многофункциональный центр «Орловской областной клинической
больницы»;
- Торговый центр по ул. Раздольной, г. Орѐл;
- Торговый центр «Европа» по ул. Наугорское шоссе, г. Орѐл;
- Торговый центр «База Лесоторговая» по ул. Городской, г. Орѐл;
- Развлекательный центр «Колизей» (Сфера), г. Орѐл;
- Торговый центр в г. Ливны Орловской области;
- ООО «Кока-кола Ботлерз Орѐл»;
Порошковое, аэрозольное:
36
- ПАО «Ростелеком», г. Орѐл;
- Реконструкция здания по ул. Московская, 29, г. Орѐл;
- Управление Федерального казначейства по Орловской области;
- Реконструкция здания Управления магистральных газопроводов, г.
Орѐл;
- ЗАО «Юнимилк» (Данон), г. Орѐл.
Кроме работ по противопожарной защите ООО «Перспектива»
производит работы по видеонаблюдению, контролю доступа, а так же все
виды электромонтажных работ. Более того, опыт ООО «Перспектива» на
рынке оказания услуг и производства работ позволяет проектировать,
монтировать и осуществлять техническое обслуживание всех инженерных
систем для различных зданий и сооружений. Многолетний положительный
опыт работы во всех этих направлениях свидетельствуют о качестве
оказываемых услуг и профессионализме.
Важно отметить, что ООО «Перспектива» имеет опыт проектирования
и монтажа котельных установок гражданского и промышленного назначения
от 30 кВт до 1 МВТ.
Оборудование
и
системы
спроектированные
и
установленные
организацией успешно эксплуатируется на объектах:
- ОАО «Мценский литейный завод», г. Мценск, Орловской области.
- ПАО «Ростелеком», г. Орѐл
Стоимость работ ООО «Перспектива» основывается на федеральных и
территориальных расценках с применением коэффициентов Росстроя или
Орловского комитета по ценообразованию.
Также, следует отметить, что за время работы с 2001 года компания
ООО
«Перспектива»
являлась
поставщиком
в
20
государственных
контрактах на сумму 8 844 746,47 руб.
Таким образом, в настоящее время, постоянно расширяя сферу своих
интересов
и
развивая
новые
передовые
строительные
технологии,
ООО «Перспектива» превратилась в современную, надежную, стабильную,
37
динамично
развивающуюся
компанию,
располагающую
всеми
необходимыми ресурсами для реализации самых амбициозных проектов в
сфере строительства.
2.2 Анализ основных финансовых показателей ООО «Перспектива»
Приступая
к
анализу
основных
финансовых
показателей
анализируемого предприятия, следует отметить, что финансовое состояние
предприятия анализируется на основе бухгалтерской отчетности ООО
«Перспектива»:
- Бухгалтерский баланс за 2014-2016 гг. – ПРИЛОЖЕНИЕ Б;
- Отчет о финансовых результатах за 2014-2016 г. – ПРИЛОЖЕНИЕ В.
Среди анализа основных финансовых показателей, можно отметить,
что анализ бухгалтерского баланса занимает ключевое значение, так как
оценка
имущественного
реальный
потенциал
положения
предприятия,
предприятия
оценить
позволяет
структуру
и
выявить
состояние
имущественного комплекса предприятия.
Показатели данного блока позволяют получить представление о
масштабах деятельности предприятия, величине его имущественного
комплекса, структуре активов и величине средств, находящихся под его
контролем.
Подробный анализ структуры, состава и динамики показателей
бухгалтерского баланса ООО «Перспектива» представим ниже, в таблице 2.
Проанализировав
структуру
и
динамику
показателей
актива
бухгалтерского баланса ООО «Перспектива» за 2014-2016 гг., можно
отметить, что структура имущества компании ООО «Перспектива» на
31.12.2016 г. состоит из: 100% оборотных средств.
В процессе анализа, было выявлено, что по данным на 31.12.2015 г. по
сравнению с данными на 31.12.2014 г. произошел значительный спад
38
оборотных средств, а по сравнению с данными на 31.12.2015 г. стоимость
всех активов на 31.12.2016 г. незначительно выросла и составила 5946 тыс.
руб., что на 1% выше предыдущего периода, то есть на 77 тыс. руб.
Таблица 2 – Состав, структура и динамика актива бухгалтерского
баланса ООО «Перспектива» за 2014-2016 гг.
В тыс. руб.
Год
Показатель
Внеоборотные
активы, в т. ч.
- основные
средства
Оборотные
активы, в т. ч.
- запасы и
затраты
- дебиторская
задолженность
- денежные
средства и
денежные
эквиваленты
- прочие
оборотные
активы
Итого актива
Изменение
31.12.2015
31.12.2016
31.12.2014 г. 31.12.2015 г. 31.12.2016 г.
к
к
31.12.2014
31.12.2015
тыс.
тыс.
тыс.
тыс.
тыс.
%
%
%
%
%
руб.
руб.
руб.
руб.
руб.
13
0,1
-
-
-
-
-13
-
-
-
13
0,1
-
-
-
-
-13
-
-
-
12116
99,9
5869
100 5946
100
-6247
48,4
77
101
1105
9,1
330
5,6
486
8,2
-775
29,9
156
147
9550
78,7
3693
63 4396
73,9
-5857
39
703
119
1033
8,5
1647
28,1
872
14,7
614
159
-775
53
428
12129
3,5
100
199
5869
3,4 192
100 5946
3,2
100
-229
-6260
46,5
48,4
-7 96,5
77 101
Также, следует отметить, что стоимость имущества изменилась на
конец анализируемого периода из-за увеличения балансовой стоимости:
оборотных активов, в том числе запасов и затрат на 47% и дебиторской
задолженности на 19%, а также из-за снижения статьи денежных средств, что
на конец анализируемого периода составило 14,7% и прочих оборотных
активов, 3,2%.
39
Изучив динамику, можно отметить, что в целом динамика актива
баланса имеет тенденцию к уменьшению в 2015 году, и незначительный рост
в 2016 году, основные средства в течение 2015-2016 гг. отсутствуют, запасы
увеличились на 156 тыс. руб. и составили 486 тыс. руб., дебиторская
задолженность увеличилась на 703 тыс. руб. и составила 4396 тыс. руб.,
денежные средства уменьшились на 775 тыс. руб. и составили 486 тыс. руб.,
прочие оборотные активы также уменьшились и составили 192 тыс. руб. на
конец анализируемого периода.
Графически динамику актива бухгалтерского баланса представим на
рисунке 6.
Рисунок
6
–
Динамика
актива
бухгалтерского
баланса
ООО
«Перспектива» за 2014-2016 гг., тыс. руб.
В целом, можно отметить, незначительный рост балансовой стоимости
активов на конец анализируемого периода 31.12.2016 г., также, следует
отметить, что рост произошел за счет роста оборотных средств, что может
свидетельствовать о повышении ликвидности оборотных активов и их
оборачиваемости, а среди ключевых активов на протяжении всего
анализируемого периода, можно отметить существенную долю дебиторской
задолженности, так на 31.12.2016 г. дебиторская задолженность составила –
40
73,9%, то есть можно предположить, что на предприятии существуют проблемы с
оплатой,
представленные
данные
свидетельствует
о
необходимости
совершенствования кредитной политики анализируемого предприятия.
Динамику, состав и структуру пассива бухгалтерского баланса ООО
«Перспектива» за 2014-2016 гг. представим в таблице 3.
Таблица 3 – Динамика, состав и структура пассива бухгалтерского
баланса ООО «Перспектива» за 2014-2016 гг., тыс. руб.
Года
Показатель
Изменение
31.12.2015 к
31.12.2014 г. 31.12.2015 г. 31.12.2016 г.
31.12.2014
тыс.
тыс.
тыс.
тыс.
%
%
%
%
руб.
руб.
руб.
руб.
Собственный
капитал
4399
уставный капитал
11
добавочный
капитал
18
нераспределенная
прибыль
4370
Краткосрочные
обязательства,
в т. ч.
7730
кредиторская
задолженность
7730
Итого пассива
12129
31.12.2016 к
31.12.2015
тыс.
%
руб.
36,3
0,1
1169
11
19,9
0,2
2113
11
35,6
0,2
-3230
-
26,6
100
944 181
- 100
0,1
18
0,3
18
0,3
-
100
- 100
36
1140
19,4
2084
35
-3230
26,1
944 182
63,7
4700
80,1
3833
64,5
-3030
61
63,7
100
4700
5869
80,1
100
3833
5946
64,5
100
-3030
-6260
61
48,4
-867
82
-867 82
77 101
Анализируя динамику, состав и структуру пассивов компании ООО
«Перспектива», можно отметить, что на протяжении всего анализируемого
периода структура пассива состоит из краткосрочных обязательств, так на
конец анализируемого периода на 31.12.2016 г. структура краткосрочных
обязательств составила 61%.
Следующая
анализируемый
статья,
период
занимающая
это
основную
собственный
долю
капитал,
что
пассивов
на
за
конец
анализируемого периода составило 35,6%, включающий в себя уставный
капитал 0,2%, добавочный капитал – 0,3% и нераспределенная прибыль 35%.
41
Изменение совокупных пассивов составило на конец анализируемого
периода - 77 тыс. руб., то есть балансовая сумма пассивов сократилась.
Графически динамику пассива бухгалтерского баланса представим на
рисунке 7.
Рисунок 7 – Динамика пассива бухгалтерского баланса ООО
«Перспектива» за 2014-2016 гг., тыс. руб.
В целом, анализ динамики пассивов показал, что на конец
анализируемого периода балансовая стоимость источников формирования
имущества незначительно увеличилась, а произошло это за счет увеличения
нераспределенной прибыли, что свидетельствует о возможности расширения,
пополнения оборотных средств для ведения нормальной хозяйственной
деятельности,
а
значительная
доля
кредиторской
задолженности
свидетельствует о зависимости предприятия от заемных средств, на что
следует обратить внимание руководству компании.
Далее представим анализ ликвидности и платежеспособности ООО
«Перспектива». Следует отметить, что платежеспособность в большей
42
степени отражает возможности предприятия расплачиваться по своим
обязательствам за счет реализации всех своих ликвидных активов.
В таблице 4 представим динамику показателей ликвидности
и
платежеспособности за 2014-2016 гг.
Таблица 4 - Динамика показателей ликвидности и платежеспособности
ООО «Перспектива» за 2014-2016 гг., %
Показатель
31.12.2014 г. 31.12.2015 г. 31.12.2016 г. Нормативные
значения, ед.
Коэффициент абсолютной
ликвидности
Коэффициент быстрой
ликвидности
Коэффициент текущей
ликвидности (покрытия)
Показатель обеспеченности
обязательств компании
активами
Степень
платежеспособности по
текущим обязательствам
0,13
0,35
0,23
Не ниже 0,2
1,4
1,2
1,4
Не менее 1
1,6
1,2
1,6
От 1,5 до 2
1,6
1,2
1,6
Не менее 1
3,31
2,79
3,19
Не более 6
Исходя из представленного анализа следует, что коэффициент
абсолютной ликвидности 0,23 (на 31.12.2016 г.). Это выше допустимого
минимума.
Компания
может
погасить
сразу
свыше
20%
текущих
обязательств. Изменение абсолютной ликвидности -34,29%, показатель
сократился по сравнению со значением на 31.12.2015 г., когда составлял 0,35
(больше нормы), текущая ликвидность 1,6 (на 31.12.2016 г.), то есть
компания может погашать краткосрочные обязательства за счет оборотных
активов. По сравнению с базовым периодом показатель увеличился. На
31.12.2015 г. коэффициент составлял 1,2.
Показатель обеспеченности обязательств компании активами на
31.12.2016 г. составляет 1,6, то есть предприятию хватает собственных
средств. По сравнению с 31.12.2015 г. он увеличился. Тогда показатель был 1,2.
Коэффициент быстрой ликвидности увеличился, что свидетельствует о
43
том, что
платежеспособность предприятия в среднесрочном периоде
возросла, степень платежеспособности по текущим обязательствам по
состоянию на 31.12.2016 г. 3,19. Компания может своевременно погасить
текущие обязательства за счет собственной выручки. Платежеспособность на
приемлемом уровне. На 31.12.2015 г. 2,79 (в норме). В общем, темп
изменения этого показателя 14,34% – тенденция отрицательная.
Оценку финансовой устойчивости ООО «Перспектива» представим в
таблице 5.
Таблица 5 - Динамика показателей финансовой устойчивости ООО
«Перспектива» за 2014-2016 гг.,%
Показатель
31.12.2014 г. 31.12.2015 г. 31.12.2016 г. Нормативные
значения
Коэффициент автономии
(финансовой зависимости)
Коэффициент соотношения
заемных и собственных
средств
Коэффициент соотношения
мобильных и
иммобилизованных средств
Коэффициент маневренности
Коэффициент обеспеченности
собственными оборотными
средствами
Доля дебиторской
задолженности в активах
Коэффициент долгосрочно
привлеченных заемных
средств
0,36
0,20
0,36
Больше 0,5
1,76
4,02
1,81
Меньше 1
932,00
1,00
0,00
1,00
0,00
1,00
Больше 0,1
Не менее 0,5
0,36
0,20
0,36
Не менее 0,1
0,79
0,63
0,74
От 0,3 до 0,7
0,00
0,00
0,00
Не более 0,5
Динамика показателей финансовой устойчивости ООО «Перспектива»
за 2014-2016 гг. показала, что коэффициент автономии (финансовой
зависимости) 0,36 (на 31.12.2016 г.). Доля активов компании, обеспеченных
собственными средствами ниже 50%. Изменение коэффициента 80,00%.
Показатель увеличился по сравнению со значением на 31.12.2015 г., когда он
составлял 0,20 (ниже нормы).
44
Коэффициент отношения заемных и собственных средств (финансовый
рычаг) на 31.12.2016 г. равен 1,81. Это выше допустимого значения.
Деятельность компании профинансирована в основном за счет заемных
средств.
Темп его изменения -54,98% – показатель сократился. На 31.12.2015 г.
он составлял 4,02 (выше допустимого минимума).
Соотношение мобильных и иммобилизованных средств 0,00 (на
31.12.2016 г.). Все средства компании вложены в оборотные активы. По
сравнению со значением на 31.12.2015 г. показатель не изменился (0,00%).
На 31.12.2015 г. он составлял 0,00 (внеоборотные активы отсутствовали).
Коэффициент маневренности 1,00 (на 31.12.2016 г.). У компании
достаточно
собственных
средств,
занятых
в
обороте.
Изменение
коэффициента 0,00% – показатель остался на прежнем уровне. На
31.12.2015 г. он составлял 1,00 (в пределах нормы).
Обеспеченность
собственными
оборотными
средствами
на
31.12.2016 г. составила 0,36. У компании достаточно собственных оборотных
средств. Темп изменения этого показателя 80,00%.
По
сравнению
со
значением
на
31.12.2015 г.
обеспеченность
собственными оборотными средствами увеличилась. На 31.12.2015 г.
показатель 0,20 (в норме).
Доля дебиторской задолженности в активах на 31.12.2016 г. 0,74%. Это
выше порогового значения. У компании большая часть активов заморожена в
дебиторской
задолженности.
Необходимо
пересмотреть
политику
управления дебиторской задолженностью, усилить контроль взыскания
долгов контрагентов.
Изменение доли дебиторской задолженности 17,46%. Относительно
значения на 31.12.2015 г. этот индикатор увеличился. На 31.12.2015 г. доля
этой задолженности составляла 0,63 (в норме).
Коэффициент
долгосрочно
привлеченных
заемных
средств
на
31.12.2016 г. составляет 0,00. У компании нет долгосрочных займов и
45
кредитов. Внеоборотные активы финансируются только за счет собственных
средств. По сравнению со значением на 31.12.2015 г. показатель не
изменился (0,00%). На 31.12.2015 г. коэффициент составил 0,00.
Компания на отчетную дату имеет низкие показатели финансовой
устойчивости, таким образом, необходимо оперативно принять меры по
сокращению обязательств, пересмотреть кредитную политику и регламент
управления дебиторской задолженностью.
2.3 Анализ эффективности финансово-хозяйственной деятельности
ООО «Перспектива»
Проводя
анализ
эффективности
финансово-хозяйственной
деятельности ООО «Перспектива», следует отметить, что эффективность
хозяйственной деятельности
предприятия
выражается в достигнутых
финансовых результатах, для начала в таблице 6 представим анализ
финансовых результатов ООО «Перспектива» за 2014-2016 гг. на основании
ПРИЛОЖЕНИЯ В.
Исходя из выше представленного анализа следует, что в отчетном
периоде чистая прибыль компании составила 965 тыс. руб.
По сравнению с базовым периодом (31.12.2015 г.) этот показатель
увеличился на 434,00 тыс. руб. или 81,73%, прибыль от продаж в текущем
периоде 1283 тыс. руб. В базовом периоде этот показатель был меньше и
составлял 1006 тыс. руб.
Выручка компании на 31.12.2016 г. 14404 тыс. руб. – это ниже, чем ее
среднее значение в период с 31.12.2014 г. по 31.12.2016 г. Значит, на
отчетную дату объем продаж был меньше, чем в большинстве предыдущих
периодов.
По сравнению с 31.12.2014 г. этот показатель сократился на 5832,00
тыс. руб. или -28,82%. Он составил 20236 тыс. руб. (ниже среднего).
46
Таблица 6 - Оценка финансовых результатов ООО «Перспектива» за
2014-2016 гг.
В тыс. руб.
Показатель
Выручка
от
продажи товаров,
продукции, работ
Себестоимость
продаж
Валовая прибыль
(убыток)
Управленческие
расходы
Прибыль
(убыток)
от
продаж
Прочие доходы
Прочие расходы
Прибыль
(убыток)
до
налогообложения
EBIT (прибыль
до
уплаты
процентов
и
налогов)
Текущий налог на
прибыль
Чистая прибыль
(убыток)
отчетного
периода
Абсолютное
31.12.14 31.12.15 31.12.16 измен., тыс. руб.
31.12.15 31.12.16
от
от
31.12.14 31.12.15
Темп изменения,
%
31.12.15 31.12.16
к
к
31.12.14 31.12.15
28052
20236
14404
-7816
5832
-27,86
-28,82
25062
17906
11869
7156
6037
-28,55
-33,71
2990
2330
2535
-660
205
-22,07
8,80
1659
1324
1252
-335
72
-20,19
5,44
1331
0
103
1006
89
431
1283
0
77
-325
89
328
277
89
354
-24,42
100
318
27,53
-100
82,13
1228
664
1206
-564
542
-45,93
81,63
1228
664
1206
-564
542
-45,93
81,63
248
133
241
-115
108
-46,37
-81,20
983
531
965
-452
434
-45,98
81,73
Графически динамику финансовых результатов ООО «Перспектива» за
2014-2016 гг. представим на рисунке 8.
Также анализируя финансовые результаты исследуемого предприятия
ООО «Перспектива» можно отметить, что в отчетном периоде себестоимость
продаж была ниже ее среднего значения с 31.12.2014 г. по 31.12.2016 г. (18279
47
тыс. руб.). И составила 11869 тыс. руб. – это меньше, чем на 31.12.2015 г. (17906
тыс. руб.).
Рисунок 8 – Динамика финансовых результатов ООО «Перспектива» за
2014-2016 гг., тыс. руб.
Графически динамику расходов ООО «Перспектива» за 2014-2016 гг.,
тыс. руб. представим на рисунке 9.
Рисунок 9 – Динамика расходов ООО «Перспектива» за 2014-2016 гг.,
тыс. руб.
Далее в таблице 7 представим оценку деловой активности, анализ
деловой активности компании – это сравнение скорости оборота активов и
48
обязательств,
задействованных
в
ее
основной
деятельности
(производственном процессе). Ключевой показатель – чистый цикл,
отражающий источник финансирования производственной деятельности
предприятия.
Таблица 7 - Динамика показателей деловой активности ООО
«Перспектива» за 2014-2016 гг., дней
Показатель
Период оборота
материальных запасов
Период оборота дебиторской
задолженности
Период оборота активов
Период оборота
кредиторской задолженности
Затратный цикл
Кредитный цикл
Чистый цикл
31.12.2014 г. 31.12.2015 г. 31.12.2016 г
Среднее
значение
показателя за
период
14
6
9
9
124
6
66
4
112
5
101
5
11
107
11
96
85
129
85
44
72
189
72
117
56
117
56
61
Динамика показателей деловой активности ООО «Перспектива»,
свидетельствует о том, что период оборота материальных запасов по
состоянию на 31.12.2016 г. 9 дн. Это равно среднему значению. В отчетном
периоде материальные запасы обновлялись быстрее, чем обычно. Компания
ООО «Перспектива» распоряжалась этими активами эффективнее, чем
обычно. По сравнению со значением на 31.12.2015 г. показатель увеличился.
На 31.12.2015 г. оборот запасов длился 6 дн. (меньше среднего).
Период оборота дебиторской задолженности 112 дн. (на 31.12.2016 г.).
Это больше, чем в предыдущем периоде. Контрагенты расплачивались по
своим обязательствам перед компанией быстрее. Относительно значения на
31.12.2015 г. продолжительность оборота этой задолженности увеличилась.
На 31.12.2015 г. оборот дебиторской задолженности длился 66 дн. (меньше
среднего).
49
Период оборота оборотных активов на 31.12.2016 г. 5 дн. Это на уровне
среднего. Оборотные активы в отчетном периоде обновлялись быстрее, чем в
других периодах. По сравнению со значением на 31.12.2015 г. этот
показатель увеличился. На 31.12.2015 г. он составил 4 дн. (ниже среднего).
Период оборота кредиторской задолженности 72 дн. (на 31.12.2016 г.).
Это больше среднего. Компания ООО «Перспектива» дольше обычного
расплачивалась с поставщиками и подрядчиками в отчетном периоде. Нужно
выяснить причины задержек и усилить контроль погашения срочных долгов.
Иначе появятся проблемы с кредиторами. Показатель изменения периода
оборота задолженности сократился. На 31.12.2015 г. оборот кредиторской
задолженности длился 112 дн. (дольше среднего).
Период оборота прочих краткосрочных обязательств на 31.12.2016 г.
составил 0 дн. Это соответствует среднему. Компания оплачивала прочие
краткосрочные обязательства в те же сроки, что и в большинстве других
периодов. Изменение периода оборота этих обязательств 0,00%. По
сравнению со значением на 31.12.2015 г. показатель не изменился. На
31.12.2015 г. период оборота прочих краткосрочных долгов длился 0 дн. (в
пределах среднего).
Затратный цикл 118 дн. (на 31.12.2015 г.). В отчетном периоде он
короче, чем в большинстве других периодов. Причиной может быть – более
быстрое обновление материальных запасов и прочих оборотных активов и
(или) оперативное погашение дебиторской задолженности. На 31.12.2016 г.
этот индикатор увеличился, он составил 189 дн. (выше среднего).
Кредитный цикл 117 дн. (на 31.12.2016 г.). Это больше среднего. В
отчетном периоде компания оплачивала обязательства перед поставщиками и
подрядчиками дольше, чем обычно. По сравнению со значением на
31.12.2015 г.
продолжительность
кредитного
цикла
сократилась.
На
31.12.2015 г. он составил 85 дн. (выше среднего).
Чистый цикл 117 дн. (на 31.12.2016 г.). Показатель выше, чем в
предыдущих периодах. Это может быть вызвано замедленным обновлением
50
материальных запасов и прочих оборотных активов и (или) оперативной
оплатой дебиторской задолженности. Или же более быстрым погашением
кредиторской задолженности, чем в предыдущих периодах. Или же всеми
указанными факторами одновременно. Изменение чистого цикла показывает
увеличение. В базовом периоде (на 31.12.2015 г.) чистый цикл длился 44 дн.
В целом, можно отметить, что по данным таблицы следует, что в 2016
г.
произошло
задолженности,
увеличение
активов
оборачиваемости
предприятия,
также
запасов,
дебиторской
произошло
увеличение
затратного цикла и чистого цикла предприятия, что является негативной
тенденцией.и свидетельствует о том, что основная деятельность компании
финансируется за счет участников производственного процесса.
Чтобы повысить деловую активность необходимо ужесточить порядок
взыскания дебиторской задолженности, сократить до минимума отсрочку
платежа контрагентам. Стоит усилить контроль движения материальных
запасов,
пересмотреть
порядок
их
учета.
При
необходимости
скорректировать их нормативы, алгоритм списания и пр.
В таблице 8 проведем оценку рентабельности ООО «Перспектива».
Таблица
8
-
Динамика
показателей
рентабельности
ООО
«Перспектива» за 2014-2016 гг., %
Показатель
Рентабельность продаж
Рентабельность собственного капитала
Рентабельность оборотных активов
Рентабельность всех активов
Рентабельность основной деятельности
Рентабельность производства
31.12.2014 г.
31.12.2015 г. 31.12.2016 г.
4,98
5,23
9,81
22,35
45,42
45,79
8,11
5,90
16,38
10,12
11,31
20,34
4,90
3,71
10,19
11,93
13,01
21,42
Важно отметить, что анализ эффективности деятельности компании
включает оценку различных видов рентабельности и следует обратить
51
внимание, что по рентабельности продаж и активов оценивается риск
налоговой проверки компании.
Из таблицы 8 следует, что рентабельность продаж 9,81% (на
31.12.2016 г.) при средней по отрасли 0%. Прибыль от продаж, которую
компания получила с каждого рубля затрат, выше средней по отрасли. Такой
показатель не станет основанием для налоговой проверки. Изменение
рентабельности продаж 87,57% – показатель вырос. В базовом периоде (на
31.12.2015 г.) он составлял 5,23% (в пределах средней по отрасли).
Рентабельность активов 20,34 (на 31.12.2016 г.). Рентабельность
имущества компании в отчетном периоде выше средней по отрасли. Это не
может стать основанием для налоговой проверки. Ее средняя величина по
отрасли 0%. По сравнению с 31.12.2015 г. рентабельность имущества
увеличилась (79,84%). На 31.12.2015 г. показатель составлял 11,31% (в
пределах среднего по отрасли).
Чтобы оценить риск выездной налоговой проверки используют
предельно допустимые значения рентабельности продаж и имущества
предприятия. Для компании ООО «Перспектива» предельно допустимое
значение рентабельности продаж в отрасли – 0,00%, а рентабельности
активов – 0,00%. На отчетную дату фактическое значение рентабельности
продаж 9,81%, а доходности активов – 20,34%. Оба показателя выше
предельно допустимых значений. Нет оснований включать компанию в план
выездных налоговых проверок из-за ее рентабельности.
В целом, по итогам оценки основных финансовых показателей ООО
«Перспектива» за 2014-2016 гг., можно сделать вывод, что:
- динамика, состав и структура актива бухгалтерского баланса показала
незначительный
рост
балансовой
стоимости
активов
на
конец
анализируемого периода 31.12.2016 г., также, было отмечено, что рост
произошел за счет роста оборотных средств, что может свидетельствовать о
повышении ликвидности оборотных активов и их оборачиваемости, а среди
ключевых активов на протяжении всего анализируемого периода, была
52
отмечена существенная доля дебиторской задолженности, так на 31.12.2016
г. дебиторская задолженность составила
– 73,9%, то есть можно
предположить, что на предприятии существуют проблемы с оплатой,
представленные
данные
свидетельствует
о
необходимости
совершенствования кредитной политики анализируемого предприятия;
- динамика, состав и структура пассива бухгалтерского баланса ООО
«Перспектива» показала, что на конец анализируемого периода балансовая
стоимость источников формирования имущества незначительно увеличилась,
а произошло это за счет увеличения нераспределенной прибыли, что
свидетельствует о возможности расширения, пополнения оборотных средств
для ведения нормальной хозяйственной деятельности, а значительная доля
кредиторской задолженности свидетельствует о зависимости предприятия от
заемных средств, на что следует обратить внимание руководству компании;
- анализ платежеспособности ООО «Перспектива» показал, что
анализируемое
предприятие
может
своевременно
погасить
текущие
обязательства за счет собственной выручки, платежеспособность на
приемлемом уровне, так на 31.12.2015 г. 2,79 (в норме) и в общем, темп
изменения этого показателя 14,34% – тенденция отрицательная;
- динамика показателей финансовой устойчивости ООО «Перспектива»
показала, что на отчетную дату предприятие имеет низкие показатели
финансовой устойчивости, что свидетельствует о необходимости принять
меры по сокращению обязательств, пересмотреть кредитную политику и
регламент управления дебиторской задолженностью.
- динамика показателей деловой активности ООО «Перспектива» за
2014-2016 гг. показала, что на последнюю отчетную дату чистый цикл
работы компании 117,00 дн., скорость оборота активов выше, чем скорость
оборота кредиторской задолженности, то есть основная деятельность
компании финансируется за счет участников производственного процесса;
- анализ рентабельности свидетельствует о том, что анализируемое
предприятие на отчетную дату является рентабельном.
53
В целом, проанализировав эффективность финансово-хозяйственной
деятельности, можно отметить, что ООО «Перспектива» за анализируемый
период
предприятие стабильно развивающееся, но не все показатели
в
норме на что стоит обратить внимание руководству компании, так например
необходимо
повысить
деловую
активность,
для
этого
необходимо
ужесточить порядок взыскания дебиторской задолженности, сократить до
минимума отсрочку платежа контрагентам, также стоит усилить контроль
движения материальных запасов, пересмотреть порядок их учета и при
необходимости скорректировать их нормативы, алгоритм списания и пр.
54
3
ПУТИ
ПОВЫШЕНИЯ
ЭФФЕКТИВНОСТИ
ФИНАНСОВО-
ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ООО «Перспектива»
3.1
Мероприятия
по
повышению
эффективности
финансово-
хозяйственной деятельности ООО «Перспектива»
Приступая к разработке мероприятий по повышению эффективности
финансово-хозяйственной деятельности для ООО «Перспектива», следует
отметить, что результаты анализа эффективности финансово-хозяйственной
деятельности показали следующее:
- в отчетном периоде чистая прибыль компании увеличилась, несмотря на
то, что объем продаж был меньше, чем в большинстве предыдущих периодов.
- показатели рентабельности свидетельствует о том, что анализируемое
предприятие на отчетную дату является рентабельным, причем наблюдается
рост показателей рентабельности в 2016 г. по сравнению с 2015 г., что
обусловлено увеличением прибыли предприятия;
- выручка же предприятия значительно снизилась в 2016 г. по
сравнению с 2015 г. (на 28,8%), причем общая динамика выручки в
исследуемом периоде является отрицательной;
- себестоимость, управленческие расходы и прочие расходы снизились
в 2016 г. по сравнению с 2015 г., что свидетельствует о том, что
управленческий
персонал
исследуемого
предприятия
компенсировал
снижение объема продаж (выручки) в 2016 г. снижением расходов и тем
самым обеспечил рост прибыли предприятия.
- показатели деловой активности в основном имели отрицательную
динамику: период оборота запасов увеличился, период оборота дебиторской
задолженности увеличился, период оборота активов увеличился, период
оборота кредиторской задолженности снизился, затратный и чистый цикл
увеличились. Это свидетельствует об увеличении срока оборачиваемости, т.е.
замедлении
оборачиваемости
запасов,
дебиторской
задолженности,
55
оборотных активов предприятия. Причиной замедления оборачиваемости
явились: снижение выручки и рост запасов, дебиторской задолженности, а
также общей величины оборотных активов. Увеличение затратного цикла и
чистого
цикла
предприятия
является
негативной
тенденцией
и
свидетельствует о том, что основная деятельность компании финансируется
за счет участников производственного процесса.
Таким образом, эффективность финансово-хозяйственной деятельность
за анализируемый период значительно снизилась, наблюдается это за счет
снижения деловой активности и выручки, то есть для повышения
эффективности
предприятия
финансово-хозяйственной
можно
предложить
деятельности
следующие
анализируемого
мероприятия,
наглядно
представленные на рисунке 10.
Мероприятия по повышению эффективности финансовохозяйственной деятельности ООО «Перспектива»
Повышение деловой активности
Снижение дебиторской
задолженности
Увеличение выручки
Увеличение объема продаж за счет
использования наружной рекламы
на транспорте
Уменьшение объема дебиторской
задолженности за счет
предоставления покупателям
скидки на реализуемый товар
Увеличение объема продаж за счет
внедрения программного продукта
«Строительный калькулятор»
Рисунок 10 - Мероприятия по повышению эффективности финансовохозяйственной деятельности ООО «Перспектива»
56
Для повышения деловой активности деловой активности можно
предложить осуществлять строгий контроль и управление дебиторской
задолженностью, следить за ее качеством.
Дебиторская
задолженность
является
источником
погашения
кредиторской задолженности предприятия и если на предприятии будут
заморожены суммы в расчетах с покупателями и заказчиками, то оно может
почувствовать острый дефицит денежных средств, что приведет к
образованию кредиторской задолженности, просрочкам платежей в бюджет,
внебюджетные фонды, отчислениям на социальные нужды, задолженности
по заработной плате и прочим платежам. Это в свою очередь повлечет за
собой начисление штрафов, пеней, неустоек.
Нарушение договорных обязательств и несвоевременные расчеты с
поставщиками приведут к потере деловой репутации фирмы и в конечном
итоге к неплатежеспособности и неликвидности.
Анализ и управление дебиторской задолженностью предполагает, в
первую очередь, контроль за оборачиваемостью средств в расчетах.
Ускорение оборачиваемости средств в динамике рассматривается, как
положительная тенденция.
Общая схема контроля дебиторской задолженности, как правило,
включает в себя несколько этапов:
Этап 1. Задается критический уровень дебиторской задолженности; все
расчетные документы, относящиеся к задолженности, превышающей
критический уровень, подвергаются проверке в обязательном порядке.
Этап 2. Из оставшихся расчетных документов делается контрольная
выборка.
Этап 3. Проверяется реальность сумм дебиторской задолженности в
отобранных
документах,
в
частности
могут
направляться
письма
контрагентам с просьбой подтвердить реальность проставленной в документе
или проходящей в учете суммы.
57
Также, следует отметить, что существуют значительные внутренние
резервы и механизмы, позволяющие управлять дебиторской задолженностью
более эффективно и получить дополнительные оборотные средства, такие
как:
1. Контроль состояние расчетов с клиентами и своевременное
предъявление исковых заявлений;
2. Ориентироваться на возможно большее число заказчиков с целью
уменьшения
риска
неуплаты
одним
или
несколькими
крупными
потребителями;
3.
Следить
за
соответствием
кредиторской
и
дебиторской
задолженности.
Поскольку доля денежных средств и краткосрочных финансовых
вложений в балансе ООО «Перспектива» весьма незначительна, наиболее
ликвидным активом, находящимся в распоряжении предприятия, должна
быть дебиторская задолженность.
Более подробно рассматривая пути повышения деловой активности,
следует отметить, что для снижения дебиторской задолженности в качестве
основных рекомендаций можно предложить:
-
ужесточить
порядок
взыскания
дебиторской
задолженности,
сократить до минимума отсрочку платежа контрагентам;
- с целью снижения объема дебиторской задолженности можно
использовать факторинг;
- усилить контроль движения материальных запасов, пересмотреть
порядок их учета, при необходимости скорректировать их нормативы,
алгоритм списания и пр.
Рассматривая пути повышения выручки, следует отметить, что для
увеличения количества проданных «квадратов» в ООО «Перспектива» можно
предложить:
-
активное
рекламирование
жилой
недвижимости,
осуществляется с применением различных путей передачи данных;
которое
58
- выход на новые рынке продаж;
- прочие методы стимулирования продаж, в частности акции и
незначительные
скидки,
позволяющие
получить
доход
быстрее,
и
использовать его для получения прибыли от инвестирования.
В
целом,
рассмотрев
основные
мероприятия
по
повышению
эффективности финансово-хозяйственной деятельности ООО «Перспектива»,
следует отметить, что внедрение предложенных мероприятий позволит
анализируемому
предприятию
в
прогнозируемом
периоде
повысить
эффективность финансово-хозяйственной деятельности.
3.2 Оценка экономической эффективности предложенных мероприятий
С целью доказательства целесообразности внедрения предложенных
мероприятий осуществим их экономическое обоснование.
В
качестве
основного
финансово-хозяйственной
мероприятия
деятельности
повышения
ООО
эффективности
«Перспектива»
будем
использовать:
- повышению выручки компании, путем активного рекламирования
жилой недвижимости и улучшения инновационной деятельности;
-
повышение
деловой
активности,
путем
управления дебиторской задолженностью, за счет
совершенствования
внедрения системы
скидок.
Далее
рассчитаем
экономический
эффект
от
предложенных
мероприятий на анализируемом предприятии.
Анализируя мероприятие по увеличению прибыли исследуемого
предприятия, с помощью привлечения активной рекламной деятельности, в
качестве размещения рекламы можно предложить городской транспорт, так
как первое значительное преимущество транспортной рекламы, то, что
избежать контакта с ней практически невозможно и при достаточно развитой
59
городской транспортной инфраструктуре любой человек, независимо от
интересов, возраста или других характеристик, выходя на улицу каждый
день, видит транспортную рекламу и испытывает на себе ее действие.
Также в ряду очевидных преимуществ рекламы на транспорте
находится также ее ценовая доступность, реклама на движущемся носителе, в
частности на городском транспорте, имеет свою специфику и свои законы,
отличные от рекламы внутри того же транспорта. Например, изображение на
пассажирском транспорте должно быть крупным и наглядным, оно не может
содержать
подробную
информацию,
которая
бы
воздействовала
на
мотивацию.
В целом, можно отметить, что рекламодатели в основном единодушны:
реклама на транспорте оправдывает вложенные средства, в то же время
агентства, работающие с транспортом, убеждены, что помимо пользы для
рекламодателей реклама позволяет поддерживать парк машин на должном
уровне и делать город ярче.
Ниже представим расчет эффективности от внедрения данного
мероприятия.
По
предварительно
уточненным
данным
установлено,
что
производство и нанесение на троллейбус рекламы на одну единицу
транспорта по данным orelreklama.ru составляет на боковые борта за 6
месяцев 12000*6 мес.= 72000 руб., а на заднее стекло за 6 месяцев 3000 * 6
мес. = 18000 руб., это в расчете за одну единицу транспортного средства, а по
данным рекламодателей минимально эффективное размещение минимум 10
единиц городского транспорта, то есть общий расход затрат на размещение
рекламы составит: 90 тыс. руб.
Исходя из этого можно рассчитать предварительный доход от
размещения
рекламы
в
транспорте.
Учитывая
что
по
данным
рекламодателей, минимальный доход от размещения рекламы на 10 единицах
городского транспорта составляет 10%:
14404 тыс. руб.*0,1 = 1440,4 тыс. руб. (доход дополнительный в год)
60
1440,4 тыс. руб. / 12 = 120,03 тыс. руб. (доход в месяц)
Таким образом экономический эффект от мероприятия будет равен:
120,03 * 6 мес. – 90 = 630,2 тыс. руб. (доход за минусом расходов на
рекламу за 6 месяцев размещения).
Следовательно, экономический эффект от размещения рекламы на
городском транспорте за год составит 2701,2 тыс. руб.
Также для повышения уровня продаж, увеличения эффективности и
конкурентоспособности, ООО «Перспектива» необходимо внедрять новое
программное обеспечение, одной из таких инновационных технологий
является программа «Строительный калькулятор» - это новый инструмент,
созданный специально для того, чтобы помочь производителям и продавцам
строительных материалов повысить продажи.
Строительный калькулятор – это отличный помощник для тех, кто
затеял строительство или ремонт и имеется необходимость рассчитать
нужное количество стройматериалов (вы сможете быстро просчитать
конструкции из дерева, металла, кирпича, а также полы, монолитные
конструкции и др).
Для строительных фирм данное приложение является полезным,
поскольку позволяет сделать множество расчетов в считанные минуты.
Строительные калькуляторы производит расчеты согласно ГОСТам, а
это значит, что количества материалов хватит для выполнения работ по всем
стандартам качества. Все программы имеют простой интерфейс с которым
сможет разобраться даже новичок или профессиональный строитель.
Использование
программы
исключает
возможность
ошибки
практически полностью. Если исходные данные введены правильно, ошибки
быть не может.
Состав программы «Строительный калькулятор»:
1. Строительный калькулятор для расчѐта строительных материалов
(дерева, металла, кирпича, а также полы, монолитные конструкции и др),
создана для производственно-технических служб строительных организаций
61
2. Строительный калькулятор для рассчета расхода материалов для
конструкций систем Knauf: потолка из ГКЛ на двухуровневом и
одноуровневом металлическом каркасе, подвесного потолка Knauf AMF и
Armstrong, перегородки на металлическом каркасе, пристенные конструкций.
Расчет выполнен в Exсel.
3. Строительный калькулятор для расчета стропильных конструкций
кровли. Расчет выполнен в Exсel.
4. Калькулятор строительный для расчета состава бетонной смеси и
расхода материала на 1 м3.
5. MiniCalculator содержит редактируемую базу материалов и
встроеную справочную систему.
6. Программа для расчета комплексных систем Knauf.
7. Программа для расчета расхода краски и грунтовки при покрытии
труб. Расчет выполняется в зависимости от диаметра, длины трубы и способа
нанесения краски
Используя эту программу в ООО «Перспектива» повысит продажи, с
точки зрения маркетинга программу можно будет использовать в роли
рекламы. Если в торговом зале разместить на видном месте большой
монитор (плазма или LCD-телевизор), подключенный к компьютеру с
«Строительным
калькулятором»,
то
это
может
привлечь
внимание
проходящих мимо покупателей.
Предприятие сможет сэкономить значительные средства на изучении
спроса на изделия, которые только планируются к производству. В этом
случае 3D-модели таких изделий демонстрируются на местах продаж, а
менеджеры собирают отзывы покупателей для последующего анализа.
Удобство программы заключается в том, что она не требует
специализированного оборудования и может быть установлена на любой
современный компьютер. Программа не требует специальной подготовки
пользователя и осваивается в течении нескольких минут. Интерфейс
программы прост и интуитивно понятен и при этом функционален.
62
Достаточно чтобы продавец обладал элементарными навыками работы с
мышью - это все что нужно для полноценной работы.
Далее рассчитаем экономический эффект от внедрения данной
программы, следует отметить, что экономический эффект от внедрения
средств автоматизации может быть лишь косвенным, так как внедренные
средства автоматизации не являются прямым источником дохода, а являются
либо вспомогательным средством организации получения прибыли, либо
помогают минимизировать затраты.
Главный экономический эффект от внедрения средств автоматизации
заключается в улучшении экономических и хозяйственных показателей
работы предприятия, в первую очередь за счет повышения оперативности
управления и снижения трудозатрат на реализацию процесса управления, то
есть сокращения расходов на управление, как показала практика внедрения
данных программ увеличение товарооборота происходит в среднем 5%.
Затраты на внедрение программы «Строительный калькулятор»
составляет 5 000 руб., также при покупке данного продукта предлагается
бесплатная установка и обучение продавцов, для быстроты освоения, что
является также весомым аргументом.
Таким образом, можно отметить, что внедрение в ООО «Перспектива»
данной программы целесообразно, так как затратив лишь 5 000 руб. выручка
от продаж увеличится в среднем на 720 тыс. руб. и улучшаться в целом
показатели финансово-хозяйственной деятельности.
Таким образом, преимущества внедрения данной информационной
программы заключаются в том, что они позволят значительно сэкономить
торговые площади, а в некоторых случаях и вообще отказаться от них, так
как программа может быть установлена на неограниченное количество
рабочих мест. Предприятие сможет делать копии и отправлять их своим
дилерам для использования на местах продаж.
При использовании данной технологии ООО «Перспектива» сможет
активизировать
свою
инновационную
деятельность,
повысить
63
конкурентоспособность
реализуемой
продукции,
оптимизировать
закупочную деятельность и увеличить уровень получаемой прибыли.
Прогнозный отчет о финансовых результатах, с учетом применения
предложенного мероприятия по размещению рекламы на городском
транспорте
и
закупку
инновационной
программы
«Строительный
калькулятор» в течение всего прогнозируемого периода представим в
таблице 9.
Таблица 9 – Прогнозный отчет о финансовых результатах ООО
«Перспектива» на 2017 г.
В тыс. руб.
Показатель
Выручка от продажи товаров, продукции, работ
Себестоимость продаж
Валовая прибыль (убыток)
Управленческие расходы
Прибыль (убыток) от продаж
Прочие расходы
Прибыль (убыток) до налогообложения
Текущий налог на прибыль
Чистая прибыль (убыток) отчетного периода
2016 г.
14404
11869
2535
1252
1283
77
1206
241
965
Прогноз
(2017 г.)
16564
13748
2816
1252
1564
77
1478
297
1190
Темп роста, %
115
116
111
122
123
123
123
По данным, представленным в таблице, можно заключить, что
предприятие значительно улучшит свои прогнозные финансовые показатели,
чистая прибыль предприятия увеличится с 965 тыс. руб. до 1190 тыс. руб.
или на 23% по сранению с 2016 г.
Далее произведем расчет экономической эффективности мероприятия
по повышению деловой активности, путем совершенствования управления
дебиторской задолженностью, за счет внедрения системы скидок.
Важно отметить, что, так как дебиторская задолженность занимает
основную долю в бухгалтерском балансе предприятия, и на конец
анализируемого периода, сумма дебиторской задолженности составила 4396
64
тыс. руб., что в свою очередь составляет 73% в структуре баланса, данное
мероприятие будет наиболее актуальным для ООО «Перспектива».
Также, следует отметить, что использование политики предоставления
скидок актуально для ООО «Перспектива», так как имеющаяся дебиторская
задолженность является краткосрочной и ее возврат предполагается в
течение 12 месяцев.
Приступая к расчету экономической эффективности предложенных
мероприятий
по
совершенствованию
управления
дебиторской
задолженностью ООО «Перспектива», следует отметить, что годовой
уровень
инфляции
за
2016
год
составил
www.statbureau.org, то есть ежемесячный
5,38%,
по
темп инфляции равен
данным
0,45%
(5,38%/12 месяцев) получаем, что ежемесячный индекс цен равен 1,0045.
Таким образом, месячная отсрочка платежа приводит к тому, что
организация
получит
сложившегося
в
реально
организации
лишь
99%
периода
(1/1,0045)*100%),
погашения
а
для
дебиторской
задолженности равному 112 дней (4 месяца), индекс цен составит в среднем
1,02 (0,0045+1)
4,
тогда коэффициент снижения покупательной способности
денег будет равен 0,98 (1/1,02).
Иначе говоря, при среднем сроке возврата дебиторской задолженности,
равном 112 дней, предприятие реально получает лишь 98%.
Далее рассчитаем величина приемлемой скидки, следует отметить, что
существуют разные алгоритмы расчета размера скидки, воспользуемся
следующим методом:
q = r / [r + 365 / (T – t)],
(17)
где r - ставка альтернативного дохода.
Таким образом, срок кредита (период оборачиваемости ДЗ) равен 112
дней, срок действия скидки = 0, т.к. оплата будет происходить сразу. Ставку
альтернативного дохода можно взять равной 8% (ставка по депозиту в банке)
65
Тогда q = 0,08/(0,08+365/(112-0)) = 0,024 т.е. 2,4% - максимальная
скидка.
Предполагая, что примерно 50% покупателей-дебиторов заинтересует
2% скидка при оплате сразу по факту отгрузки, можно рассчитать
экономический эффект в ООО «Перспектива» от данного мероприятия,
результаты которые представим в таблице 10.
Таблица 10 – Экономический эффект, полученный ООО «Перспектива»
при предоставлении скидки покупателям продукции
Показатель
Вариант I – со
скидкой
Коэффициент снижения покупательной
способности
Получено от дебиторов без учета инфляции в
конце срока, тыс. руб.
Получено от дебиторов с учетом инфляции, тыс.
руб.
Недополучение средств из-за инфляции, тыс. руб.
Недополучение средств из-за скидки, тыс. руб.
Расходы предприятия связанные с содержанием
дебиторской задолженности, тыс. руб.
Вариант II – без
скидки
0,98
0,98
1099
2198
0,98*1099=1077
1099-1077 = 22
1099*0,02 = 22
0,98*2198 = 2154
2198-2154 = 44
-
22 + 22 = 44
44
Исходя из представленного анализа, можно отметить, что расходы
будут одинаковые, однако дебиторская задолженность снизится в 2 раза,
соответственно срок ее оборачиваемости сократится.
В
результате
высвободившиеся
средства
предприятие
ООО
«Перспектива» может пустить в оборот или разместить на депозит в банке
(получить дополнительный доход).
Если высвободившиеся средства пустить в оборот, то дополнительная
прибыль будет равна:
Высвободившаяся ДЗ * Рентабельность продаж – расходы на скидку.
1099*0,15 -22 =142,85 тыс. руб., более наглядно прогноз деловой
активности в 2017 году представим в таблице 11.
66
Таблица
11
–
Деловая
активность
ООО
«Перспектива»
в
прогнозируемом периоде (2017 г.)
Показатель
Период оборота материальных запасов
Период оборота дебиторской
задолженности
Период оборота активов
Период оборота кредиторской
задолженности
Затратный цикл
Кредитный цикл
Чистый цикл
До
После
Отклонение,
мероприятий мероприятий
(+,-)
9
7
-2
112
5
79
4
-33
-1
72
189
72
117
72
155
72
83
-34
-34
Таким образом, прогнозируемая динамика показателей деловой
активности ООО «Перспектива», свидетельствует о том, что период оборота
материальных
запасов по
состоянию
на 31.12.2016 г.
9
дн.,
а
в
прогнозируемом периоде сократится на 2 дня, то есть анализируемое
предприятие более эффективно распоряжалось этими активами, период
дебиторской задолженности также снизилось на 33 дня, то есть погасилась
основная часть задолженности покупателей, за счет внедрения предлагаемых
мероприятий, период оборота оборотных активов также снизился, а период
оборота кредиторской задолженности 72 дн., остался на прежнем уровне.
Затратный цикл
сократился и составил 155 дней, кредитный цикл
составил 72 дн., а чистый цикл 83 дн. Данный показатель сократился, это
говорит о том, что на анализируемом предприятии происходит быстрее
обновление материальных запасов и оплата дебиторской задолженности.
Прогнозные показатели рентабельности представлены в таблице 12.
Таблица 12 - Показатели рентабельности ООО «Перспектива»
%
Показатель
Рентабельность продаж
Рентабельность собственного капитала
Рентабельность всех активов
2016 г.
2017 г.
8,9
45,6
16,2
9,4
56,1
18,2
Отклонение
0,5
10,5
2,0
67
В целом, можно отметить, что по представленным расчетам в
прогнозируемом периоде ожидается значительный рост деловой активности
предприятия, что позволит в свою очередь повысить эффективность
деятельности ООО «Перспектива», а также обеспечить предприятию
устойчивое положение на рынке оказания строительных услуг.
68
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Рассмотрев
основы
эффективности
финансово-хозяйственной
деятельности, было выявлено, что понятие и сущность эффективности
финансово-хозяйственной деятельности предприятия, следует отметить, что
все концепции и подходы к определению понятия «эффективность»
подразумевают под собой показатели, при помощи которых проводится
анализ, сравнение и оценка деятельности компании.
Изучив
показатели
для
оценки
эффективности
финансово-
хозяйственной деятельности, следует отметить, что в настоящее время не
существует единой универсальной методики, подходящей для разных
отраслей
национальной
исследований
в данной
экономики,
области
и
что
требует
в настоящее
дополнительных
время
большинство
организаций испытывают финансовые трудности, в связи с чем вопросы
стратегический
актуальными,
оценки
финансового
особенно
при
анализе
состояния
их
становятся
ресурсного
весьма
потенциала
и инвестиционной привлекательности, а также было отмечено, что на
сегодняшний день становится актуальным вопрос о разработке современной
отечественной методики анализа эффективности деятельности субъектов
малого и среднего предпринимательства в условиях экономической
нестабильности, которая была бы направлена на выявление кризисных
факторов в организациях различных сфер деятельности.
Рассмотрев
способы
повышения
эффективности
финансово-
хозяйственной деятельности предприятия, было отмечено, что основные
способы, позволяющие увеличить прибыль организации, сводятся к
снижению затрат, оптимизации производства, сокращению персонала или
уровня оплаты труда;- модернизации процессов или всего производства,
снижению объѐмов перерабатываемого сырья, отходов, автоматизации
большинства операций и изменению в организационной системе, способные
затрагивать структуру управления, принципы обслуживания клиентов,
69
коммуникации и т. д., а в целом, при грамотном подходе и применение
обоснованных мер можно повысить эффективность деятельности каждого
предприятия, несмотря на то, в какой ситуации и на какой стадии своего
развития оно находится.
Описав
организационно-экономическую
характеристику
ООО
«Перспектива», было отмечено, что в настоящее время, постоянно расширяя
сферу своих интересов и развивая новые передовые строительные
технологии, ООО «Перспектива» превратилась в современную, надежную,
стабильную, динамично развивающуюся компанию, располагающую всеми
необходимыми ресурсами для реализации самых амбициозных проектов в
сфере строительства.
Анализ основных финансовых показателей показал, что по итогам оценки
основных финансовых показателей ООО «Перспектива» за 2014-2016 гг.:
- динамика, состав и структура актива бухгалтерского баланса показала
незначительный
рост
балансовой
стоимости
активов
на
конец
анализируемого периода 31.12.2016 г., также, было отмечено, что рост
произошел за счет роста оборотных средств, что может свидетельствовать о
повышении ликвидности оборотных активов и их оборачиваемости, а среди
ключевых активов на протяжении всего анализируемого периода, была
отмечена существенная доля дебиторской задолженности, так на 31.12.2016
г. дебиторская задолженность составила
– 73,9%, то есть можно
предположить, что на предприятии существуют проблемы с оплатой,
представленные
данные
свидетельствует
о
необходимости
совершенствования кредитной политики анализируемого предприятия;
- динамика, состав и структура пассива бухгалтерского баланса ООО
«Перспектива» показала, что на конец анализируемого периода балансовая
стоимость источников формирования имущества незначительно увеличилась,
а произошло это за счет увеличения нераспределенной прибыли, что
свидетельствует о возможности расширения, пополнения оборотных средств
для ведения нормальной хозяйственной деятельности, а значительная доля
70
кредиторской задолженности свидетельствует о зависимости предприятия от
заемных средств, на что следует обратить внимание руководству компании;
- анализ платежеспособности ООО «Перспектива» показал, что
анализируемое
предприятие
может
своевременно
погасить
текущие
обязательства за счет собственной выручки, платежеспособность на
приемлемом уровне, так на 31.12.2015 г. 2,79 (в норме) и в общем, темп
изменения этого показателя 14,34% – тенденция отрицательная;
- динамика показателей финансовой устойчивости ООО «Перспектива»
показала, что на отчетную дату предприятие имеет низкие показатели
финансовой устойчивости, что свидетельствует о необходимости принять
меры по сокращению обязательств, пересмотреть кредитную политику и
регламент управления дебиторской задолженностью.
- динамика показателей деловой активности ООО «Перспектива» за
2014-2016 гг., дн. показала, что на последнюю отчетную дату чистый цикл
работы компании 117,00 дн., скорость оборота активов выше, чем скорость
оборота кредиторской задолженности и прочих краткосрочных обязательств,
то
есть
основная
деятельность
компании
финансируется
за
счет
производственного процесса.
Анализ эффективности финансово-хозяйственной деятельности ООО
«Перспектива» свидетельствует о том, что:
- в отчетном периоде чистая прибыль компании составила 965 тыс. руб.
По сравнению с базовым периодом (31.12.2014 г.) этот показатель
увеличился на 434,00 тыс. руб. или 81,73%;
- прибыль от продаж, которую компания получила с каждого рубля
затрат, выше средней по отрасли.
- на отчетную дату фактическое значение рентабельности продаж
9,81%, а доходности активов – 20,34%, оба показателя выше предельно
допустимых значений, что свидетельствует о рентабельности и доходности
организации за анализируемый период.
71
Таким
образом,
проведя
анализ
финансово-хозяйственной
деятельности ООО «Перспектива» в качестве повышения эффективности
деятельности было отмечено, что эффективность финансово-хозяйственной
деятельность
за
анализируемый
период
значительно
снизилась,
а
наблюдается это за счет снижения деловой активности и выручки от продаж.
В целях повышения деловой активности, было отмечено, что для
снижения дебиторской задолженности в качестве основного мероприятия
необходимо использовать на предприятии ужесточение порядка взыскания
дебиторской задолженности, путем
применения системы скидок, а в
качестве основного мероприятия по повышению выручки от продаж, было
предложено активное рекламирование жилой недвижимости на городском
транспорте.
В целом, по предварительным расчѐтам экономической эффективности
предложенных мероприятий, было отмечено, что внедрив предложенные
мероприятия организация ООО «Перспектива» увеличит выручку от продаж
1012 тыс. руб., а также уменьшит дебиторскую задолженность в 2 раза и
составит 1099 тыс. руб., а также был подтверждено улучшение деловой
активности в прогнозируемом периоде, что позволит в свою очередь
повысить эффективность деятельности ООО «Перспектива», а также
обеспечить предприятию устойчивое положение на рынке оказания
строительных услуг.
72
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ
1.
Абрамов А.Е. Основы анализа финансовой, хозяйственной и
инвестиционной деятельности предприятия в 2-х ч. Москва: Экономика и
финансы АКДИ, 2010. 486 с.
2.
Абрютина, М.С. Анализ финансово-экономической деятельности
предприятия. Москва: ДИС, 2010.272 с.
3.
Баканов
М.И.,
Мельник
М.В.,
Шеремет
А.Д.
Теория
экономического анализа. Учебник. 5-е изд., перераб. Москва: Финансы и
статистика, 2010. 536 с.
4.
Балабанов
И.Т.
Финансовый
анализ
и
планирование
хозяйствующего субъекта. Москва: Финансы и статистика, 2011. 340 с.
5.
Бердникова Т.Б. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной
деятельности предприятия: учеб. пособие. Москва: Инфра-М, 2010. 224 с.
6.
Герасимова В.А. Анализ финансово-хозяйственной деятельности
предприятия в вопросах и ответах: учеб. пособие. М.: Дашков и Ко. 2008. 224 с.
7.
Ефимова О.В., Мельник М.В. Анализ финансовой отчѐтности:
учеб. пособие. Москва: Омега-Л, 2010. 452 с.
8.
Зимин Н.Е. Анализ и диагностика финансового состояния
предприятия: учеб. пособие. Москва: ЭКМОС, 2011.240 с.
9.
ресурс].
Волкова Л. Методика проведения SWOT-анализа / [Электронный
URL: http://m-arket.narod.ru/S_StrAn/SWOT.html (дата
обращения:
25.09.2017).
10.
Ковалев В.В., Анализ хозяйственной деятельности предприятия:
// Ковалев В.В., Волкова О.Н. Учебник. - М.: Проспект, 2014.
11.
состояния
Кулакова И.С. Методологические подходы к оценке финансового
предприятия
в
период
кризиса
// Вестник
Удмуртского
университета. Серия «Экономика и право». 2011. № 1. [Электронный ресурс].
URL: http://cyberleninka.ru/article/n/metodologicheskie-podhody-k-otsenke-
73
finansovogo-sostoyaniya-predpriyatiya-v-period-krizisa (дата
обращения:
25.09.2017).
12.
Любушкин, Н.П. Анализ финансово-экономической деятельности
предприятия: учеб. / Н.П. Любушкин. – М. ЮНИТИ, 2014 – 309 с.
13.
Путилова М.Д. Факторы финансовой устойчивости // Вестник
Южно-Уральского государственного университета. Серия: Экономика и
менеджмент.
2010.
№
20.
[Электронный
ресурс].
URL:
http://cyberleninka.ru/article/n/faktory-finansovoy-ustoychivosti-predpriyatiya
(дата обращения: 25.09.2017).
14.
Савицкая, Г.В. Анализ хозяйственной деятельности предприятия:
Учеб. пособие / Г.В. Савицкая. - 9-е изд., перераб. и доп. – Мн.: Новое
знание, 2014. – 640 с.
15.
Савицкая, Г.В. Экономический анализ: учеб. / Г.В. Савицкая. -
11-е изд., испр. и доп. - Мн.: Новое знание, 2013. – 651 с.
16.
Тронин А.Л. Актуальность оценки финансового состояния
предприятия в условиях экономических санкций // Современные научные
исследования
и
инновации.
2016.
№
8
[Электронный
ресурс].
URL: http://web.snauka.ru/issues/2016/08/70768 (дата обращения: 25.09.2017).
17.
Халиков М.А., Максимов Д.А. Об одном подходе к анализу и
оценке ресурсного потенциала предприятия // Международный журнал
прикладных и фундаментальных исследований. 2015. № 11-2. С. 296-300.
18.
Яшин С.Н., Пузов Е.Н. Сравнительная оценка совокупного
экономико-организационного эффекта функционирования предприятий. //
Экономический анализ: теория и практика, 2015. – № 6 (39), С. 8-14.
19.
Информационно-аналитическое электронное издание в области
бухгалтерского учета и налогообложения [Электронный ресурс] – Режим
доступа:
http://www.buhgalteria.ru/.
Портал
«Бухгалтерия
Онлайн»
[Электронный ресурс] – Режим доступа: http://www.buhonline.ru/.
20.
Бухучет, налогообложение и аудит в РФ. [Электронный ресурс] –
Режим доступа : http://www.audit-it.ru/.
74
21.
Информационно-правовой
портал
системы
«ГАРАНТ»
[Электронный ресурс] – Режим доступа: http://www.garant.ru/.
22.
Официальный
сайт
компании
«Консультант
Плюс».
[Электронный ресурс] – Режим доступа: http://www.consultant.ru/.
23.
Информационно-правовой портал системы «Система Главбух»
[Электронный ресурс] – Режим доступа: http://www.1gl.ru/.
24.
Информационно-правовой
портал
«Система
финансовый
директор» [Электронный ресурс] – Режим доступа: http://www.1fd.ru/.
25.
Финансовый анализ онлайн [Электронный ресурс]
доступа: http://www.itfinans.ru .
- Режим
75
76
77
78
79
80
81
82
83
84
85
86
87
88
89
90
91
92
93
94
95
96
97
98
99
100
101
102
103
104
105
106
107
1/--страниц
Пожаловаться на содержимое документа