close

Вход

Забыли?

вход по аккаунту

Федосенко Ангелина Игоревна. Совершенствование методов оценки кредитоспособности юридических лиц (на материалах банка «Русский Стандарт»)

код для вставки
4
АННОТАЦИЯ
Выпускная квалификационная работа на тему «Совершенствование
методов оценки кредитоспособности юридических лиц (на материалах банка
«Русский Стандарт»)».
Год защиты: 2019
Направление подготовки: 38.03.01 Экономика
Направленность (профиль): Финансы и кредит
Студент группы: 4-4 Э/у Федосенко А.И.
Руководитель: к.э.н., доцент Федорова О.А.
В теоретической части выпускной квалификационной работы рассмотрена
сущность и содержание понятия кредитоспособность, а также критерии,
информационная база и методики оценки кредитоспособности юридических лиц.
Помимо этого уделено внимание анализу современного рынка кредитования
юридических лиц в РФ.
В аналитической части выпускной квалификационной работы дана
экономическая характеристика деятельности банка «Русский Стандарт». На
основе данных финансовой отчетности проведен анализ финансового состояния
банка, сделаны выводы о финансовой устойчивости, финансовой
результативности его деятельности. Также во второй главе проведен анализ
динамики кредитования юридических лиц и сущность методики оценки
кредитоспособности юридических лиц в банке «Русский Стандарт».
Проектная часть выпускной квалификационной работы посвящена поиску
мероприятий, направленных на совершенствование методики оценки
кредитоспособности клиентов-юридических лиц. В качестве основного
направления предложено к реализации мероприятие по совершенствованию
существующей методики оценки кредитоспособности банка «Русский
Стандарт». Проведен расчет экономической эффективности предложенного
мероприятия, в результате которого принято решение о целесообразности
проекта.
Общий объем выпускной квалификационной работы состоит из 102
страниц, содержит 24 рисунка, 27 таблиц, 57 источников используемой
литературы и 1 приложение.
Ключевые слова: КОММЕРЧЕСКИЕ БАНКИ, ЭФФЕКТИВНОСТЬ,
ЮРИДИЧЕСКОЕ
ЛИЦО,
ФИНАНСОВЫЕ
ПОКАЗАТЕЛИ,
КРЕДИТОСПОСОБНОСТЬ.
5
СОДЕРЖАНИЕ
ВВЕДЕНИЕ
6
1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ОЦЕНКИ КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ
ЮРИДИЧЕСКИХ ЛИЦ
9
1.1 Сущность и содержание понятия кредитоспособность
9
1.2 Критерии, информационная база и методики оценки
кредитоспособности юридических лиц
15
1.3 Анализ современного рынка кредитования юридических лиц в РФ 26
2 АНАЛИЗ ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ И
ДИНАМИКИ КРЕДИТОВАНИЯ ЮРИДИЧЕСКИХ ЛИЦ В АО «БАНК
РУССКИЙ СТАНДАРТ»
35
2.1 Общая характеристика АО «Банк Русский стандарт»
35
2.2 Анализ финансово-экономической деятельности банка
43
2.3 Анализ динамики кредитования юридических лиц и сущность
методики оценки кредитоспособности юридического лица АО «Банк Русский
стандарт»
53
3 ОСНОВНЫЕ НАПРАВЛЕНИЯ РАЗВИТИЯ ОЦЕНКИ
КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ЮРИДИЧЕСКИХ ЛИЦ В АО «БАНК
РУССКИЙ СТАНДАРТ»
3.1 Направления совершенствования кредитной политики
68
68
3.2 Разработка мероприятий по совершенствованию методики оценки
кредитоспособности юридических лиц в АО «Банк Русский стандарт»
73
3.3 Расчет экономической эффективности предлагаемых мероприятий
по совершенствованию методики оценки кредитоспособности юридических
лиц в АО «Банк Русский стандарт»
85
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
91
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
96
ПРИЛОЖЕНИЕ 1 - Бухгалтерская отчетность АО «Банк Русский
Стандарт» за 2015-2017 гг.
102
6
ВВЕДЕНИЕ
Текущие
экономические
обстоятельства
порождают
сложности
в
процессе функционирования коммерческих банков. Множество кризисных
явлений в мировой экономике являются трудно прогнозируемыми, и
порождают состояние неопределенности, которое негативно сказывается на
банковском секторе.
Кредитные
операции
являются
основным
видом
деятельности
коммерческого банка по масштабам размещения средств и по прибыльности.
Однако вероятность невозврата кредитов может привести к значительным
финансовым потерям, что означает для банка кредитный риск, который в
кризисных условиях возрастает.
Актуальность
исследования
состоит
в
том,
что
кредит
как
самостоятельная экономическая категория занимает особое место в системе
экономических отношений. Благодаря кредиту отдельные юридические и
физические лица, а также экономика в целом имеют хорошую возможность
удовлетворять свои хозяйственные и личные потребности, преодолевая
временную ограниченность финансовых ресурсов.
Кредитные
отношения
позволяют
юридическим
лицам
за
счет
дополнительно привлеченных средств расширить производство, увеличить свои
ресурсы, а также ускорить достижение поставленных целей.
Однако, учитывая сложную и нестабильную экономическую ситуацию,
сложившуюся на сегодняшний день в нашей стране многие субъекты
хозяйствования, не соответствуют критериям кредитоспособности, то есть не
имеют возможности вернуть основную сумму кредита в установленное время и
уплатить проценты за использование им.
Статистические данные показывают, что проблема невозврата кредита не
является преувеличенной, доля невыплаченных кредитов с каждым годом
стремительно растет, что заставляет кредитные организации всерьез задуматься
о создании наиболее эффективной методики оценки кредитоспособности
7
заемщика.
Важным моментом в оценке возможностей потенциального клиента,
желающего получить кредит, является определение кредитором возможности
заемщика вернуть полученные им кредитные ресурсы в установленный срок и
уплатить проценты за их использование. Одним из основных способов
предотвращения
невозврата
кредита
является
тщательный
и
квалифицированный отбор потенциальных заемщиков, главным средством
которого является экономический анализ деятельности заемщика с позиции его
кредитоспособности. Оценка кредитоспособности заемщика важна на всех
стадиях
процесса
кредитных
взаимоотношений
между
кредитором
и
заемщиком и сопровождается детальным исследованием количественных и
качественных характеристик заемщика. Эффективная организация процесса
оценки кредитоспособности заемщика кредитором позволяет снизить уровень
кредитного риска и создать благоприятные условия для качественного
обслуживания своих клиентов, предъявляющих спрос на кредитные ресурсы
Так
как
производственной,
организации
а
также
значительно
финансовой
различаются
деятельности,
по
то
своей
создать
универсальную и исчерпывающую методику для всех юридических лиц по
анализу кредитоспособности организации и расчету показателей для ее оценки,
не представляется возможным, что видно на практике. В международной
практике также нет твердых правил оценки кредитоспособности, так как
невозможно учесть все многочисленные особенности предприятий. Поэтому
необходимость исследования вопросов анализа кредитоспособности будет
оставаться актуальной, а сами методики – расширяться и дополняться.
Цель выпускной квалификационной работы состоит в рассмотрении
оценки кредитоспособности юридических лиц в коммерческом банке.
Задачи выпускной квалификационной работы состоят в следующем:
 рассмотреть сущность и содержание понятия кредитоспособность;
 охарактеризовать критерии, информационную базу и методики
оценки кредитоспособности юридических лиц;
8
 провести анализ современного рынка кредитования юридических лиц
в РФ;
 дать общую характеристику АО «Банк Русский стандарт»;
 провести анализ финансово-экономической деятельности АО «Банк
Русский стандарт» за 2015-2017 гг.;
 проанализировать динамику кредитования юридических лиц и
сущность методики оценки кредитоспособности юридического лица АО «Банк
Русский стандарт»;
 показать направления совершенствования кредитной политики АО
«Банк Русский стандарт»;
 разработать мероприятия по совершенствованию методики оценки
кредитоспособности юридических лиц в АО «Банк Русский стандарт»;
 провести
расчет
экономической
эффективности
предлагаемых
мероприятий по совершенствованию методики оценки кредитоспособности
юридических лиц в АО «Банк Русский стандарт».
В качестве объекта исследования выступает оценка кредитоспособности
юридических лиц.
Предметом исследований в данной работе является совершенствование
оценки кредитоспособности юридических лиц.
В качестве теоретической и информационной базы исследования были
изучены федеральные законы, инструкции, положения и указания ЦБ РФ,
учебники и монографии отечественных авторов, публикации в специальных
периодических изданиях, материалы Интернет. К числу наиболее выдающихся
авторов,
занимающихся
изучением
вопросов
банковских
операций
и
банковского дела, можно отнести таких авторов, как О.И. Лаврушин, Г.Н.
Белоглазова, Л.П. Кроливецкая, Е.А. Звонова и др. Особое внимание уделялось
публикациям, в том числе в специализированных периодических изданиях,
таких как «Деньги и кредит», «Финансы и кредит» и других. Также были
использованы электронные источники информации из сети Интернет в виде
официальных сайтов ЦБ РФ, и других материалов открытого доступа.
9
1 ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ ОЦЕНКИ КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ
ЮРИДИЧЕСКИХ ЛИЦ
1.1 Сущность и содержание понятия кредитоспособность
В рыночной экономике каждое предприятие (организация) совершает
значительное количество хозяйственных операций, но не каждое предприятие
(организация) способно рассчитаться с контрагентами самостоятельно и в
полном объеме в оговоренные договором сроки.
Многие предприятия (организации) прибегают к использованию заемных
средств
с
целью
дальнейшего
эффективного
их
использования
и
функционирования деятельности либо ее улучшения.
Кредитоспособность заемщика – многогранный процесс, имеющий
различные аспекты, но основным содержанием данного процесса является
понятие «кредитоспособность».
Понятие кредитоспособности как экономической категории интересовало
экономистов еще с начала XVIII в. В своих работах его изучением занимались
Адам Смит, Джон Кейнс, Николай Бунге, Владимир Коссинский и другие
известные экономисты. Среди них наиболее распространенным подходом к
пониманию кредитоспособности было рассмотрение ее с позиции способности
воспроизводства капитала заемщиком, а также наличия у него определенных
моральных качеств. Основой для зарождения кредитных операций, как в
отечественной, так и в мировой истории являлось ростовщичество, а
основными факторами кредитоспособности выступали репутация заемщика,
размер имения, предоставляемого в залог, количество крепостных крестьян.
Эволюция понятия кредитоспособности представлена в таблице 1.
Представление
о
данной
дефиниции
менялось
по
мере
совершенствования кредитных отношений на каждом этапе развития общества,
и даже ее современная интерпретация во многом зависит от исторических
особенностей конкретной страны и сложившегося менталитета, а также может
быть различна в зависимости от индивидуальных особенностей кредитования.
10
Таблица 1 - Развитие понятия «кредитоспособность»
Период
1920-е гг.
1930-1940-е гг.
1950-1980-е гг.
С 1991 г.
Процесс
Определение, критерии
С точки зрения заемщика под кредитоспособностью понимали
способность к совершению кредитной сделки, т. е. возможность
своевременного возврата полученной ссуды. С позиций банка –
правильное определение размера допустимого кредита и его
обеспеченность. Большинство экономистов того времени при
рассмотрении вопроса о выдаче кредита основным считали
возможность получения заемщиком дохода
При организации кредитных отношений указывалось, что право на
получение ссуд имеют предприятия, состоящие на хозрасчете,
имеющие самостоятельный баланс и собственные оборотные
средства. В практике кредитования применялись такие понятия, как
«неликвидность баланса», «неплатежеспособность заемщика».
Финансово-кредитный словарь трактует кредитоспособность как
наличие предпосылок для получения кредита, способность возвратить
его. Кредитоспособность заемщика определяется показателями,
которые характеризуют его аккуратность при расчетах по раньше
полученным кредитам, способность мобилизовать денежные средства
из различных источников
Создание двухуровневой банковской системы.
Процесс
кредитования
заемщиков
стал
осуществляться
коммерческими банками.
Ориентация на зарубежный опыт.
Разработка методик осуществления кредитного процесса
кредитования,
который
раскрывает
понятие
«кредитоспособность» представлен на рисунке 1.
Кредитование
заемщика
Субъект кредитор
(банк, юридическое
лицо)
Анализ
кредитоспособност
и заемщика
Заемщик
(физическое или
юридическое лицо)
Принятие решения
субъектом о
предоставлении
кредита
Выдача и контроль
субъектом возврата
кредита
Рисунок 1 - Процесс кредитования заемщиков
11
Как представлено на рисунке 1, кредитоспособность имеет две
заинтересованные стороны, с одной стороны – заемщика, а с другой стороны –
банк-кредитор.
С точки зрения заемщика, под кредитоспособностью принято понимать
оценку предпосылок, дающих возможность заемщику получить кредит, а также
способность вернуть в срок кредит и в полном объеме выплатить проценты за
его использование.
С точки зрения банка под кредитоспособностью клиента понимают
способность заемщика в срок и в полном объеме ответить по долговым
обязательствам, которые имеются у него, что включает в себя основной долг и
проценты. В современной российской экономической литературе нет единого
мнения по трактовке понятия «кредитоспособность».
Различия в определениях обобщены и представлены в таблице 2.
Таблица 2 - Сравнительная характеристика определений понятия
«кредитоспособность»
Автор
Ададуров И.Е. и
другие экономисты
1920-х гг.
Кирисюк Г.М.
Лаврушин О.И.
Основа понятия
Возможность
получения заемщиком
дохода
Правовое и финансовохозяйственное
положение заемщика
Способность
к
совершению сделки
Любушин
Н.П., Возможность
Шеремет А.Д.
погашения
обязательств
ликвидными активами
Сахарова М.О.
Финансовохозяйственное
состояние
предприятия-заемщика
Ширинская Е.Б.
Наличие предпосылок
для получения кредита
ФинансовоНаличие предпосылок
кредитный словарь для получения кредита
Факторы, определяющие понятие
Финансовая устойчивость заемщика.
Прогнозная кредитоспособность заемщика
Финансовая устойчивость заемщика.
Прогнозная кредитоспособность заемщика.
Правоспособность заемщика
Финансовая устойчивость заемщика.
Прогнозная кредитоспособность заемщика.
Правоспособность заемщика
Показатели ликвидности активов
Финансовая устойчивость заемщика.
Прогнозная кредитоспособность заемщика
Финансовая устойчивость заемщика.
Прогнозная кредитоспособность заемщика
Прогнозная кредитоспособность заемщика
12
Таким образом, предложенные определения являются недостаточно
четкими.
Так,
большинство
отечественных
исследователей
рассматривают
кредитоспособность с точки зрения теории финансового анализа, то есть как
финансовую возможность заемщика расплатиться по своим обязательствам.
Например, кредитоспособность юридического лица, в частности, предприятия,
будет характеризоваться его способностью к своевременному совершению всех
срочных
выплат
при
обеспечении
допустимого
состояния
процесса
производства за счет наличия адекватных собственных средств и в той форме,
которая
может
позволить
без
значительных
финансовых
трудностей
мобилизовать в максимально сжатые сроки достаточный объем денежных
ресурсов для расчета по всем срочным обязательствам перед имеющимися
кредиторами [12].
Такой подход не отражает всей сущности исследуемого понятия,
поскольку фактически
отождествляет
понятия
«кредитоспособность»
и
«платежеспособность», что представляется ошибочным, поскольку данные
понятия имеют существенные различия (таблица 3).
Следует также отметить, что платежеспособность может рассматриваться
не только как более емкое понятие по сравнению с кредитоспособностью, но
также как синоним ликвидности баланса, что, в свою очередь, выступает в
качестве одного из показателей оценки уровня кредитоспособности заемщика.
Использование в нашей стране преимущественно «количественного»
подхода во многом обусловлено «наследием» административно-командной
экономики советского периода, при которой кредитование основывалось на
утвержденных «сверху» планах и сметах, без учета индивидуальных
особенностей каждого заемщика.
А отведение второстепенной роли репутации заемщика может быть
объяснено тем, что исторически данное понятие основывалось исключительно
на близости к лицам, обладающим властными полномочиями, что впоследствии
отрицательно сказывалось на экономике страны в целом.
13
Таблица
3
-
Сравнение
понятий
кредитоспособность
и
платежеспособность
База сравнения
Платежеспособность
Кредитоспособность
1. Величина
Все обязательства предприятий Обязательства по полученным кредитам и
обязательств
(при оценке юридического лица). выданным гарантиям и поручительствам.
Финансово-хозяйственная деятельность
заемщика и гаранта (поручителя),
2. Предмет
Финансово- хозяйственная
коллектив, деловая репутация, правовой
изучения
деятельность предприятия.
статус, обеспечение кредита, вид
деятельности, круг партнеров и другие.
Коэффициенты ликвидности,
величина собственного
Показатели платежеспособности,
оборотного капитала,
оборачиваемости, рентабельности,
3. Показатели, обеспеченность собственными
структуры капитала, деловой активности,
характеризующ оборотными средствами, доля
величина и качество залога, гарантии;
ие понятие
труднореализуемых в общей
правоспособность и дееспособность;
сумме текущих активов,
репутация клиента и гаранта и другие.
соотношение труднореализуемых
и легкореализуемых активов.
Непосредственное собеседование с
заявителем, собственная карточка банка,
4. Источники
Бухгалтерская отчетность
Бухгалтерская отчетность предприятия,
получения
предприятия.
уставные и учредительные документы,
информации
бюро кредитных историй, налоговая
инспекция и другие.
Деловые партнеры, акционеры,
5. Пользователи
участники и учредители,
Банки и кредитные учреждения.
информации
налоговые органы.
За рубежом, в частности, на Западе, данный подход дополняется
качественными характеристиками заемщика, что находит свое отражение также
в
терминологии:
термин
«платежеспособность»
заменяется
понятиями
«кредитодостойность» (англ.creditworthy) и «кредитный анализ». Качественный
анализ
подразумевает
учет
отраслевых
и
региональных
особенностей
деятельности заемщика, а также его желание и готовность погасить
обязательства.
Различия
прослеживаются
и
в
формулировках
определений:
отечественные источники определяют кредитоспособность как вероятность
возврата средств в срок и в полном объеме, а за рубежом это вероятность
дефолта, то есть невыплат по кредиту.
14
Интересным
представляется
также
институциональный
подход
к
определению кредитоспособности, который рассматривает данное понятие как
сложно-структурированный
процесс
согласования
интересов
участников
кредитных отношений на основе выбора условий кредитного продукта с целью
повышения качества кредитных отношений. Так, при завышенной оценке
повышается риск невозврата ссуды, а при заниженной – вероятность
недофинансирования заемщика, что отразится на его деятельности и на
качестве кредитных отношений в широком понимании. В свою очередь,
неверная оценка кредитоспособности кредитора также ведет к экономическому
дисбалансу, поскольку значительная часть ссудных средств формируется за
счет вкладов.
В
нормативно-правовых
актах
РФ
понятие
«кредитоспособность
заемщика» трактуется по-разному. Согласно приказу Банка России от
18.12.2014
№
ОД-3552
«Об
особенностях
использования
рейтингов
кредитоспособности в целях применения распорядительных актов Банка
России», «кредитоспособность – это способность заемщика в полном объеме и
в определенный кредитным соглашением срок рассчитаться по своим долговым
обязательствам».
Согласно Федеральному закону от 22.04.1996 № 39-ФЗ «О рынке ценных
бумаг» (в ред. от 18.07.2017), кредитоспособность – это способность выполнять
свои кредитные обязательства.
Таким
образом,
более
полным
является
следующее
понятие
кредитоспособности: кредитоспособность – это финансовая и правовая
возможность заемщика привлекать заемные средства, а также его готовность и
желание в системе определенных условий своевременно и в полном объеме
вернуть полученный кредит с начисленными процентами [14].
В отличие от существующих трактовок, данное определение захватывает
множество аспектов понятия «кредитоспособность» и включает в себя:
- финансовое положение потенциального заемщика;
- наличие экономической возможности заемщика;
- наличие надлежащего обеспечения кредита;
15
- наличие специфических условий, влияющих на способность заемщика
рассчитаться со своим кредитным долгом [16].
Углубленный анализ финансового положения клиентов, при условии
регулярного проведения, как часть обычных оценочных процедур кредитного
отдела, может оказать неоценимую помощь при оценке кредитоспособности
заемщика.
Таким образом, на данный момент нет единого подхода к понятию
кредитоспособности, а юридическое закрепление отсутствует. С учетом
приведенных
выше
трактовок
можно
сформулировать
комплексное
определение, обобщающее все предыдущие: кредитоспособность – это
совокупность критериев финансового и иного характера, позволяющая оценить
вероятность заемщика рассчитаться по кредитным обязательствам в срок, в
полном объеме и с учетом начисленных процентов и характеризующая
равновесную цену между предложением кредита и спросом на него.
1.2 Критерии, информационная база и методики оценки
кредитоспособности юридических лиц
Процесс рассмотрения клиента в качестве потенциального заемщика
кредитной организации начинается с момента поступления в банк заявления о
предоставлении кредита.
Кредитное подразделение получает от предполагаемых участников
сделки все документы, необходимые для анализа в соответствии со спецификой
запрашиваемого типа кредитования и внутренними нормативами банка.
Документы заверяются уполномоченными представителями юридического
лица либо предоставляются в оригинале. Примерный перечень документов
может состоять из следующих элементов:
- устав организации;
- бухгалтерская отчетность и расшифровки к ней;
16
- аудиторское заключение;
- информация о забалансовых обязательствах;
- предоставленные и полученные поручительства;
- заключенные договора с другими кредитными организациями;
- информация о структуре группы компаний и владельцах;
- бизнес-планы и технико-экономическое обоснование проектов;
- информация из БКИ;
- прочие [19].
Заявление клиента и пакет документов на получение кредитных средств
рассматривает кредитующее подразделение совместно с другими службами
банка:
- юридической службой;
- службой безопасности;
- залоговой службой;
- клиентским подразделением;
- подразделением рисков;
- службой андеррайтинга, при необходимости с другими участниками
кредитного процесса в соответствии с регламентом банка.
Взаимодействие банковских служб при анализе заявления и пакета
документов клиента устанавливается внутренними нормативными документами
банка с учетом специфики проводимых операций кредитования и требований
Центрального банка. Процесс рассмотрения и анализа пакета документов на
этапе оценки кредитоспособности схематически изображен на рисунке 2.
Сотрудник кредитующего подразделения анализирует и обобщает
представленные потенциальными участниками кредитной сделки и службами
банка документы и формирует мнение о возможности кредитования. В
процессе рассмотрения кредитное подразделение проводит анализ финансового
состояния
и
кредитоспособности
клиента
и
участников
сделки
при
необходимости, оценивает достаточность залогового обеспечения, адекватность
и
соответствие
финансирования.
бизнес-плана
запрашиваемым
срокам
и
размерам
17
Заемщик
Кредитное
подразделение
Юридическое
подразделение
Служба
безопасности
Кредитный
комитет
Андеррайтинг и
прочие службы
Залоговая
служба
Рисунок 2 - Процесс рассмотрения и анализа пакета документов на этапе
оценки кредитоспособности
Кредитоспособность как частного лица, так и юридических лиц возможно
выразить через совокупность критериев:
1) Характер клиента. Отражает репутацию заемщика, а в случае
характеристики юридического лица – также репутацию его управляющих. В
данном случае оценивается длительность работы в данной сфере, отношения с
партнерами, кредитная история и т.д. Также рассматривается соответствие
отрасли, к которой относится заемщик, кредитной политике банка.
2) Способность заимствовать средства. Характеризует правовую сторону
сделки и предполагает наличие дееспособности у физического лица и
необходимого набора документов у юридического лица.
3)
Финансовые
возможности,
что
равносильно
понятию
платежеспособности, то есть способности в ходе текущей деятельности
зарабатывать средства для погашения долга.
4) Капитал. Данный критерий имеет большое значение при кредитовании
предприятий и организаций, поскольку, во-первых, должен быть соблюден
необходимый уровень достаточности капитала, во-вторых, важен объем
вложений собственного капитала в кредитуемую операцию, что позволит
судить о заинтересованности заемщика в успешном ее проведении и снижении
рисков.
18
5) Обеспечение кредита, которое будет реализовано в случае дефолта
заемщика.
6) Условия, в которых совершается кредитная операция, которые
включают экономическую и политическую ситуацию в стране или регионе
заемщика и прочие внешние факторы и определяют степень «жесткости»
оценки банком потенциального заемщика при определении нормативных
значений и границ отнесения клиента к той или иной группе качества.
7) Контроль (оценивается, как ожидаемое изменение законодательства
отразится на платежеспособности заемщика в будущем).
На эти критерии оказывает влияние ряд факторов, которые могут быть
объединены в две группы: основные (определяющие финансовое состояние
заемщика и выражающиеся, как правило, в виде расчета групп финансовых
коэффициентов) и дополнительные факторы (влияющие на финансовое
состояние косвенно – обеспечение кредита, кредитные риски, качество
кредитной истории, а также субъективные факторы) [15].
Факторы, влияющие на кредитоспособность, представлены в таблице 4.
Таблица 4 - Факторы, влияющие на кредитоспособность
Фактор
Финансовое состояние на
момент получения кредита
Экономические возможности
погашения кредита
Юридические условия
Намерения
заемщика
возвратить кредит
Обеспечение кредита
Вероятность дефолта
Конкурентоспособное
положение
Руководство
Содержание
Расчет финансовых коэффициентов, определяющих
ликвидность, платежеспособность и т.д.
Наличие реализуемых активов, способность привлечь
дополнительные средства
Правоспособность, дееспособность, правовые риски
Репутация, добросовестность, кредитная история,
руководство
Залог, гарантии, поручительства, страхование
Использование моделей прогнозирования банкротства
Срок деятельности, продукция, доля на рынке,
производственная стабильность, конкуренты
Стратегия, опыт, планирование и средства контроля,
надежность
Среда окружения
Экономическая, политическая, техническая, юридическая,
внешняя
Анализ отрасли
Барьеры вхождения, возможности покупателей и
поставщиков
Стратегия
Товарная, маркетинговая, производственная, финансовая,
научные исследования
Оценка
реальности Отсутствие
у
предприятия
собственных
либо
деятельности
арендованных основных средств
19
Критериями оценки кредитоспособности заемщика являются:
- финансовое состояние и перспективы развития;
- отраслевая принадлежность клиента;
- правоспособность заключать кредитные сделки;
- размер инвестируемых средств;
- структура и параметры использования кредитных средств;
- принимаемое в залог имущество;
- оценка менеджмента;
- оценка экономического окружения;
- анализ движения финансовых средств;
- анализ ликвидности и другие.
Обновление
информации
о
клиенте,
контроль
его
финансово-
хозяйственной деятельности, оценка финансового положения проводится
регулярно. Формирование прогноза о финансовом состоянии заемщика дает
возможность проанализировать уровень принимаемых банком кредитных
рисков.
Анализ финансово-хозяйственной деятельности традиционно является
одной из важнейших составляющих менеджмента в организации. При этом
финансовый анализ – это весомая составляющая оценки кредитоспособности
заемщика в кредитных организациях.
Характеристики финансового состояния организации:
- обеспеченность ресурсами в достаточной для функционирования мере;
- эффективность использования ресурсов;
- взаимоотношения с организациями и клиентами;
- платежеспособность;
- финансовая устойчивость.
Финансовое состояние анализируется при рассмотрении бухгалтерской
отчетности за достаточное количество для рассматриваемого вида кредита
отчетных периодов. Также целесообразен анализ расшифровок к ней:
- краткосрочных и долгосрочных финансовых вложений;
- кредиторской и дебиторской задолженности;
20
- долгосрочных и краткосрочных кредитов;
- полученных и выданных обеспечений;
- и другие при необходимости.
Бухгалтерская отчетность состоит из бухгалтерского баланса, отчета о
финансовых результатах, отчета об изменениях капитала, отчета о движении
денежных средств, пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых
результатах, пояснительной записки, а также, при наличии, аудиторского
заключения.
Если потенциальный участник сделки входит в состав Холдинга
(Группы), то также анализируется финансовая консолидированная отчетность
Холдинга (Группы).
При проведении финансового анализа вместе с финансовой отчетностью
необходимо
пользоваться
дополнительной
доступной
информацией,
характеризующей внешнюю и внутреннюю среду клиента. Такой информацией
является:
- прогнозные документы правительства РФ;
- официальная статистическая информация (Росстат);
- данные Банка России, Министерства экономического развития РФ;
Министерство Финансов РФ и других ведомств;
-
материалы,
подготовленные
международными
финансовыми
организациями (МВФ, ВБРР и др.).
На следующем этапе необходимо проанализировать информацию о
состоянии и перспективах в отрасли, к которой принадлежит исследуемая
организация [22].
Источником информации по отдельным отраслям и организациям может
являться периодическая печать и независимые аналитические агентства.
Необходимо изучать и оперативно реагировать и на изменения в нормативноправовой базе с учетом влияния на отрасль, рынки сбыта, долю и конкуренцию
в отрасли.
При анализе кредитоспособности заемщика нужно ориентироваться на
получение ответов на следующие вопросы:
21
- основные направления бизнеса, генерирующие выручку;
- основные продукты и услуги;
- наличие и уровень детализации стратегии развития клиента (развитие
продаж, структура финансирования и прочее);
-
прогнозные
значения
по
ключевым
показателям
финансово-
хозяйственной деятельности;
- анализ динамики производства в натуральных величинах;
- оценка финансово-инвестиционной политики и другие.
Большинство кредитов выдается под обеспечение, важным элементом
процесса кредитования является работа по снижению рисков, связанных с
возможной
утратой
или
повреждением
залогового
обеспечения
или
возникновением проблем с его реализацией при необходимости взыскания и
покрытия задолженности по кредитному договору в приемлемые для банка
сроки [23].
При выдаче кредитных средств банки руководствуются следующими
принципами:
- обеспеченность;
- возвратность;
- срочность;
- платность;
- целевая направленность.
Устойчивое финансовое состояние заемщика и наличие обеспечения с
высокой ликвидностью – это основные критерии банка при оценке
кредитоспособности и принятии решения о выдаче кредитных средств. По этой
причине кредитные организации при анализе кредитоспособности уделяют
большое внимание анализу финансового состояния и залогов, при этом и
другие виды рисков могут спровоцировать банкротство клиента. При наличии в
сделке третьего лица, выступающего залогодателем, рекомендуется проводить
анализ его финансового состояния. Это предусмотрено положением 254-П и
позволяет
осуществлять
обеспечение [16].
корректировку
резерва
на
высоколиквидное
22
Второй положительный момент состоит в снижении риска утраты
залогового обеспечения, так как регулярный мониторинг финансового
состояния залогодателя позволяет своевременно реагировать на возникающие
проблемы, например, при введении процедур банкротства или другие
негативные события.
Оценка стоимости предметов залога основывается на следующих
основных критериях:
- ликвидность залогового имущества;
- сохранность и возможность осуществления регулярного контроля и
мониторинга имущества, предлагаемого в залог;
- имущество должно быть не обременено по иным кредитным
обязательствам залогодателя или третьих лиц либо стоимости имущества
должно быть достаточно для покрытия всех обязательств, по которым оно
выступает обеспечением;
- требуемые в соответствии с регламентами документы на залог в
наличии: правоустанавливающие, регистрационные и прочие. В целях залога
может быть принято имущество, которое принадлежит залогодателю, и его
права подтверждены документально. В отдельных случаях с согласия всех
собственников может быть передано в залог имущество, принадлежащее
залогодателю на правах общей долевой собственности. При владении
имуществом на правах хозяйственного ведения в залог оно принимается только
при
документально
подтвержденном
согласия
собственника
или
государственной структуры [18].
При оценке залога сторонним оценщиком сотрудники залоговой службы
и андеррайтинга должны проводить анализ предоставленного отчета на
предмет его соответствия регламенту банка и адекватности полученной
стоимости. При анализе результатов отчета следует обратить внимание на
следующее:
- определенная в результате оценки стоимость должна быть сопоставима
с ценами на объекты аналоги в населенном пункте, регионе;
- сравнение стоимости целесообразно осуществлять, оперируя единицами
23
сравнения (сдаваемая в аренду площадь, цена квадратного метра, погонный
метр, общая используемая площадь и т.п.);
- сопоставимость цен, рассчитанных в отчете, с ценами, доступными из
других
источников:
агентств
недвижимости,
управляющих
компаний,
маркетинговых исследований, СМИ и прочих.
Таким образом, кредитоспособность клиента банка характеризуется его
репутацией, кредитной историей, аккуратностью при расчетах по ранее
полученным кредитам, его текущим финансовым состоянием и перспективами
изменения, способностью при необходимости мобилизовать денежные средства
из разных источников.
При этом банк может использовать необходимую информацию о
потенциальном заемщике, анализируя собственную база данных, внешние
источники,
финансовые
отчеты.
Адекватно
оцененная
информация
и
рассчитанные факторы и показатели риска позволят банку принять верное
решение в отношении совершения кредитной сделки.
ЦБ РФ рекомендует кредитным организациям разрабатывать свои
собственные
методики
оценки
кредитоспособности.
Такие
методики
оформляются в виде отдельных нормативных документов и утверждаются
членами правления для использования в коммерческом банке.
На практике кредитные организации используют различные методики
оценки кредитоспособности клиента. Причинами многообразия являются:
- различный уровень доверия к методам оценки количественных и
качественных показателей кредитоспособности;
-
индивидуальные
принципы,
технологии,
культура
и
практика
организации кредитной работы и оценки кредитоспособности;
- определенный набор инструментария оценки и управления кредитным
риском.
Методы
анализа
кредитоспособности
кредитоспособности
заемщика
–
заемщика
физического
лица,
в
целом
и
в
частности,
классифицируются в экономической литературе различным образом.
Ниже
рассматриваются
некоторые
подходы
к
классификации,
24
использованные авторами работ, посвященных оценке кредитоспособности
заемщиков и методам управления кредитным риском банка.
Лаврушин
О.И.
сводит
совокупность
методов
оценки
кредитоспособности заемщиков к построению интегрированных показателей
рейтинговой оценки различных критериев кредитоспособности, которые, по его
мнению, при всем разнообразии отражают, в целом, финансовое состояние и
репутацию заемщика [26].
При этом в рамках построения таких рейтингов он выделяет три
основных способа моделирования уровня кредитоспособности заемщика:
- модели, основанные на статистических моделях (методах);
- модели ограниченной экспертной оценки;
- модели непосредственно экспертной оценки.
Фаизова Г.Р. выделяет следующие методы оценки кредитоспособности
заемщика:
-
количественные
методы,
в
рамках
которых
выделяются
коэффициентный анализ, балльные методики оценки кредитоспособности и, в
том числе – кредитный скоринг;
- экспертные методы, к числу которых относится андеррайтинг
кредитных заявок физических лиц – основанные на качественном подходе,
основой которого является анализ кредитных историй;
- смешанные методы – объединяющие как экспертное мнение, так и
балльную оценку, как правило – с использованием коэффициентного анализа.
Кирисюк Г.М. к методам оценки кредитоспособности относит:
- системы финансовых коэффициентов, характеризующих финансовое
состояние заемщика;
- статистические методы оценки, к числу которых он относит, прежде
всего, кредитный скоринг.
Турбина Н.М., рассматривая вопросы автоматизации систем оценки
кредитоспособности в банках, использует несколько иную классификацию, в
рамках которой делит методы оценки кредитоспособности на две категории:
- классификационные методики – методики, основанные на применении
25
экономико-математических
методов
формализованной
оценки
кредитоспособности, которые, в свою очередь, делятся на рейтинговые,
прогнозные и матричные;
- методы комплексного анализа кредитоспособности – методики, которые
опираются
на
общий
анализ
совокупности
факторов,
не
всегда
сопровождающийся формализованными расчетами.
Логинов Д.В., а также Ворошилов И.В. и Сурина И.В. рассматривают три
группы методов оценки кредитоспособности, разделяя их применение по
направлениям кредитования:
- скоринговые модели – по мнению авторов, применяются в экспресскредитовании;
- анализ платежеспособности клиента – привязывается к кредитованию на
неотложные нужны и осуществляется экспертным методом;
- андеррайтинг – в интерпретации авторов представляет собой анализ
вероятности погашения кредита и относится к оценке кредитоспособности при
оформлении ипотечных кредитов [19].
Ленская Н.В. и Чернышева Т.Ю. предлагают выделять четыре группы
методов оценки кредитоспособности заемщика – физического лица:
- оценка кредитоспособности по уровню платежеспособности (дохода);
- оценка кредитоспособности по кредитной истории;
- скоринговая (балльная) оценка кредитоспособности;
- андеррайтинг.
Банки применяют каждую из моделей для разных видов кредитования, и
корректирует ее в индивидуальном порядке.
Для каждой методики свойственны свои преимущества и недостатки,
различия и схожесть подходов к оценке кредитоспособности.
Банки разрабатывают собственные методики, используя информацию о
сильных и слабых сторонах различных методов. Это позволяет для оценки
различных по специфике и структуре кредитных продуктов объединить разные
методы и показатели в общую методику.
Проанализированные
методики
подтверждают,
что
основным
26
направлением анализа при оценке кредитоспособности является финансовый
анализ.
В
различных
вариациях
финансовый
анализ
присутствует
в
большинстве изученных методик оценки кредитоспособности клиентов[18].
При
этом
кредитная
детализированный
ограничиваясь
анализ
рамками
организация
в
основном
проводит
финансово-хозяйственной
кредитного
соглашения.
менее
деятельности,
Кредитоспособность
рассматривается на период действия договора. Перечень показателей и их
допустимые значения кредитная организация устанавливает в зависимости от
специфики деятельности кредитуемого клиента и отношения банка к риску.
Лишь отдельные показатели на сегодняшний день закреплены законодательно.
1.3 Анализ современного рынка кредитования юридических лиц в РФ
Проанализируем текущее состояние российского рынка кредитования
юридических лиц на основе показателей, его характеризующих. Объем
кредитования
нефинансовых
организаций
российскими
кредитными
организациями и его валютную структуру представим в таблице 5.
Таблица 5 – Объем кредитования нефинансовых организаций и его
валютная структура за 2013-2017 гг.
Период
01.01.2014
01.01.2015
01.01.2016
01.01.2017
01.01.2018
Кредиты, предоставленные нефинансовым организациям
всего
В рублях
В иностранной валюте
рост,
рост, уд.вес,
рост, уд.вес,
млн.руб.
млн.руб.
млн.руб.
%
%
%
%
%
23678043
- 18191891
76,8
5486152
23,2
30842409 130,3 20849792 114,6
67,6
9992617 182,1
32,4
34960028 113,4 21253717 101,9
60,8
13706311 137,2
39,2
32911988 94,1 22036746 103,7
67,0
10875242
79,3
33,0
33819936 102,8 24380792 110,6
72,1
9439144
86,8
27,9
Как видно из таблицы 5 общий объем кредитов, предоставленных
нефинансовым организациям в 2014 году увеличился на 30,3%, что было
27
обусловлено
довольно
высоким
ростом
кредитов,
предоставленных
в
иностранной валюте (на 82,1%) и менее высоким ростом рублевых кредитов (на
14,6%). Значительный разрыв в темпах роста вызвал увеличение доли
валютных кредитов с 23,2 до 32,4% и сокращение рублевых кредитов
соответственно с 76,8 до 67,6%. В 2015 году темп прироста общего объема
кредитов замедлился и составил 13,4%, причем в большей мере за счет роста
валютных кредитов (на 37,2%) и в меньшей степени за счет рублевых кредитов
(на 1,9%).
В 2016 году общий объем кредитов сократился на 5,9% в результате
сокращения валютных кредитов на 20,7% при росте рублевых кредитов на
3,7%. В 2017 году рост рублевых кредитов продолжился и составил 10,6%,
валютные кредиты при этом сократились на 13,2% (рисунок 3).
Рисунок 3 – Динамика кредитования нефинансовых организаций в 20142017 годах
При этом доля рублевых кредитов в 2016 году увеличилась с 60,8 до 67%,
соответственно доля валютных кредитов сократилась с 39,2 до 33% В 2017 году
доля рублевых кредитов увеличилась с 67,0 до 72,1%, соответственно доля
валютных кредитов сократилась с 33,0 до 27,9% (рисунок 4).
28
Рисунок 4 – Валютная структура рынка кредитования нефинансовых
организаций в 2013-2017 годах
Таким образом, в 2014-2015 годах наблюдается тенденция снижения доли
рублевых кредитов, в 2016-2017 годах – тенденция снижения доли валютных
кредитов, при этом в рассматриваемом периоде доля рублевых кредитов была
преобладающей [58].
Данная динамика обусловлена тем, что начиная с 2016 года, темпы роста
кредитования нефинансовых организаций в рублях ускорились, а темпы
снижения кредитования в иностранной валюте замедлились.
Далее
проанализируем
структуру
кредитными
организациями
российскими
корпоративного
по
видам
кредитования
экономической
деятельности (рисунок 5).
Как показано на рисунке 5 крупнейшими долями предоставленных
корпоративных
кредитов
(юридическим
лицам
и
индивидуальным
предпринимателям) приходилась на обрабатывающее производство и оптовую
и розничную торговлю (включает также ремонт автотранспортных средств,
мотоциклов, бытовых изделий и предметов личного пользования).
29
Рисунок 5 – Отраслевая структура рынка корпоративного кредитования в
2013-2017 годах
Причем в 2014-2015 года доля кредитов, предоставленных предприятиям
обрабатывающей промышленности постепенно увеличивался и в 2015 году
составил 30,0% корпоративного портфеля, в 2016-2017 года доля данных
кредитов постепенно сокращалась и в 2017 году составила 25,1%. Доля
кредитов, предоставленных предприятиям торговли в 2014 году увеличилась с
33,7 до 35,2%, в 2016 году сократилась до 27,2%, в 2016 году доля сократилась
до 25,5%, в 2017 году увеличилась до 26,6% корпоративного кредитного
портфеля [57]. Довольно низкий объем кредитования в общем объеме
корпоративного портфеля наблюдается в отрасли сельского хозяйства, охоты и
30
лесного
хозяйства
включительно,
однако
наблюдается
тенденция
незначительного роста доли кредитования данных отраслей с 2,3% в 2013 году
до 3,1% в 2017 году. Тенденцию постепенного снижение демонстрирует доля
кредитования строительства – с 8,4% в 2013 году до 5,0% в 2017 году.
Проанализируем объем задолженности по корпоративным кредитам и ее
валютную структуру (таблица 6).
Таблица 6 – Объем задолженности по корпоративным кредитам и ее
валютная структура за 2013-2017 гг.
Период
всего
млн.руб.
01.01.2014
01.01.2015
01.01.2016
01.01.2017
01.01.2018
22242321
27785305
29884616
28204078
29219397
Задолженность по корпоративным кредитам
В рублях
В иностранной валюте
рост,
рост, уд.вес,
рост, уд.вес,
млн.руб.
млн.руб.
%
%
%
%
%
- 17963336
80,8
4278985
19,2
124,9 20659502 115,0
74,4
7125803 166,5
25,6
107,6 20888976 101,1
69,9
8995639 126,2
30,1
94,4 21731671 104,0
77,1
6472407
72,0
22,9
103,6 22880037 105,3
78,3
6339358
97,9
21,7
Как видно из таблицы 6 общий объем задолженности по кредитам в 2014
году увеличился на 24,9%, что было обусловлено довольно высоким ростом
задолженности по валютным кредитам (на 66,5%) и менее высоким ростом
задолженности по рублевым кредитам (на 15,0%). Значительный разрыв в
темпах роста обусловил увеличение доли задолженности по валютным
кредитам с 19,2 до 25,6% и сокращение задолженности по рублевым кредитам
соответственно с 80,8 до 74,4% [58].
В 2015 году темп прироста общего объема задолженности замедлился и
составил 7,6%, причем в большей мере за счет роста задолженности по
валютным кредитам (на 26,2%) и в меньшей степени за счет задолженности по
рублевым кредитам (на 1,1%). В 2016 году общий объем задолженности
сократился на 5,6% в результате сокращения задолженности по валютным
кредитам на 28,0% при росте задолженности по рублевым кредитам на 4%. В
2017 году рост задолженности по рублевым кредитам продолжился и составил
31
5,3%, задолженность по валютным кредитам при этом сократились на 2,1%
(рисунок 6).
Рисунок 6 – Динамика задолженности по корпоративным кредитам в
2014-2017 годах
При этом доля задолженности по рублевым кредитам в 2016 году
увеличилась с 69,9 до 77,1%, соответственно доля задолженности по валютным
кредитам сократилась с 30,1 до 22,9%. В 2017 году доля задолженности по
рублевым кредитам увеличилась с 77,1 до 78,3%, соответственно доля
валютных кредитов сократилась с 22,9 до 21,7% (рисунок 7).
Рисунок 7 – Валютная структура задолженности по корпоративным
кредитам в 2013-2017 годах
32
Таким образом, в 2014-2015 годах наблюдается тенденция снижения доли
задолженности по рублевым кредитам, в 2016-2017 годах – тенденция
снижения доли задолженности по валютным кредитам, при этом в
рассматриваемом периоде доля задолженности по рублевым кредитам была
преобладающей. Данная динамика была вызвана тем, что начиная с 2015 года,
темп роста задолженности по рублевым кредитам ускорился, а темпы снижения
задолженности по кредитам в иностранной валюте, начиная с 2016 года,
замедлились [57].
Отметим также позитивную тенденцию в соотношении динамики
предоставленных кредитов и задолженности по ним, а именно темпы роста по
предоставленным кредитам опережали темпы роста задолженности по ним.
Проанализируем динамику просроченной задолженности и ее доли в
корпоративном кредитном портфеле российских организации в 2013-2017 годах
(таблица 7).
Таблица 7 – Объем просроченной задолженности по корпоративным
кредитам и ее доля в корпоративном кредитном портфеле за 2013-2017 гг.
Период
всего
млн.руб.
01.01.2014
01.01.2015
01.01.2016
01.01.2017
01.01.2018
958009
1275512
2019902
1947563
1946557
темп
роста, %
133,1
158,4
96,4
99,9
Просроченная задолженность
в иностранной
Доля в
в рублях
валюте
корпоративном
кредитном
темп
темп
млн.руб.
млн.руб.
портфеле, %
роста, %
роста, %
861362
96647
2,6
1128325
131,0 147187
152,3
3,8
1676510
148,6 343392
233,3
5,9
1749321
104,3 198242
57,7
5,5
1803848
103,1 142709
72,0
5,1
Как видно из таблицы 7 общий объем просроченной задолженности по
кредитам в 2014 году увеличился на 33,1%, в том числе в рублях – на 31,0%, в
иностранной валюте – на 52,3%. В 2015 году просроченная задолженность по
валютным кредитам выросла более чем в 2,3 раза, по рублевым кредитам – на
48,6%, в целом же просроченная задолженность увеличилась на 58,4%.
33
Рисунок 8 – Динамика просроченной задолженности по корпоративным
кредитам в 2013-2017 годах
В 2016-2017 годах объем просроченной задолженности сократился на
3,6% и на 0,1% соответственно. При этом просроченная задолженность по
рублевым кредитам продолжала расти замедленными темами – на 4,3% в 2016
году и на 3,1% в 2017 году. А по валютным кредитам, наоборот сократилась –
на 42,3% в 2016 году и на 28,0% в 2017 году.
Можно отметить довольно низкую долю просроченной задолженности в
корпоративном кредитном портфеле, однако ее тенденция роста в 2014-2015
годах говорит об ухудшении качества портфеля и тенденция ее снижения в
2016-2017 годах – о качественном улучшении корпоративного кредитного
портфеля.
Таким образом, в рассматриваемом периоде состояние российского рынка
корпоративного кредитования не имело четко выраженной тенденции роста.
Критическим в данный период был 2016 год, в котором наблюдается спад
активности в корпоративном кредитовании, также сократилась задолженность,
в том числе и просроченная, хотя темп ее снижения был менее выражен, чем
темп снижения привлеченных кредитов и задолженности в целом.
34
Наиболее активным корпоративный рынок кредитования был в 2014 году,
при этом темпы роста объемов кредитования опережали темпы роста
задолженности, в том числе просроченной, однако ее уровень в кредитном
портфеле увеличился по сравнению с 2013 годом, что говорит о снижении
качества корпоративного кредитного портфеля.
В
2017
году
показатели,
характеризующие
состояние
рынка
корпоративного кредитования улучшились по сравнению с 2016 годом –
увеличился объем предоставленных кредитов, несколько улучшилось качество
кредитного портфеля, однако темп роста задолженности по кредитам опережал
темп роста объемов кредитования, что в последующие периоды может
привести к ухудшению качества кредитного портфеля.
35
2 АНАЛИЗ ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКИХ ПОКАЗАТЕЛЕЙ И
ДИНАМИКИ КРЕДИТОВАНИЯ ЮРИДИЧЕСКИХ ЛИЦ
В АО «БАНК РУССКИЙ СТАНДАРТ»
2.1 Общая характеристика АО «Банк Русский стандарт»
АО «Банк Русский Стандарт» основан в 1999 году. Основным
акционером Банка является холдинговая компания ЗАО «Компания «Русский
Стандарт». Сегодня Банк — один из крупнейших национальных финансовых
институтов федерального значения.
Банк
Русский
Стандарт
придерживается
высоких
стандартов
корпоративного управления и корпоративной этики. Менеджмент Банка
следует международным принципам управления и прозрачности ведения
бизнеса.
Акционерное общество «Банк Русский Стандарт» был создан в
соответствии с требованиями Российского законодательства в 1999 году и
является акционерным обществом с ответственностью акционеров в пределах
принадлежащих им акций.
Реквизиты
операций,
генеральной
выданной
Банком
лицензии
России:
на
№
осуществление
2289
от
банковских
19.11.2014.
Банк
зарегистрирован и имеет юридический адрес на территории России: 105187,
Россия, город Москва, улица Ткацкая, дом 36.
По состоянию на 31.12.2017 Банк является Головной кредитной
организацией Банковской группы. Ниже представлен состав участников
Банковской группы, отчетность которых АО «Банк Русский Стандарт»
консолидирует и направляет в Банк России в соответствии с Указанием Банка
России от 24.11.2016 № 4212-У «О перечне, формах и порядке составления и
представления форм отчетности кредитных организаций в Центральный банк
Российской Федерации»:
- Публичное акционерное общество «Банк Форвард» Украина, г. Киев
36
- Акционерное общество «Русский Стандарт Страхование» Россия, г.
Москва
- Общество с ограниченной ответственностью «Компания Банковского
Страхования» Россия, г. Москва
- Общество с ограниченной ответственностью «РС Финанс Украина»
Украина, г. Киев
-
Общество
с
ограниченной
ответственностью
«Финансовый
консультантъ» Россия, г. Москва
АО «Банк Русский Стандарт» одним из первых — под номером 14 — стал
участником государственной системы страхования вкладов физических лиц.
Все вклады в Банке застрахованы в соответствии с Федеральным законом от
23.12.2003 № 177-ФЗ «О страховании вкладов физических лиц в банках
Российской Федерации». Дата включения в реестр 21.09.2004.
АО «Банк Русский Стандарт» является одним из ведущих универсальных
финансовых институтов, специализирующихся на обслуживании физических
лиц. В течение восемнадцати лет своей работы АО «Банк Русский Стандарт»
создал и внедрил новые потребительские стандарты финансовых услуг.
АО «Банк Русский Стандарт» предлагает большой выбор кредитных карт
– от комплектов услуг для широких слоев населения – «Банк в кармане» и
«Транспортная карта» до статусных – American Express и Diners Club. Банк
обладает эксклюзивными правами на выпуск карт American Express линейки
Centurion в России, а также является стратегическим партнером Diners Club
International по выпуску и обслуживанию карт платежной системы на
территории России.
АО «Банк Русский Стандарт» осуществляет эквайринг карт, выпущенных
ключевыми платежными системами: ПС МИР, American Express, VISA,
MasterCard, Discover, Diners Club International, JCB International, Alipay, China
Union Pay и Золотая корона. В настоящее время Банк реализует кредитные
программы для населения более чем в 150 подразделениях от Архангельска до
Сочи, от Калининграда до Владивостока. Помимо кредитных и сберегательных
37
продуктов АО «Банк Русский Стандарт» делает ставку на развитие расчетных
продуктов и услуг, высокотехнологичных финансовых сервисов и предлагает
инновационные решения в области денежных платежей и переводов,
дистанционных сервисов, удобные и безопасные интернет и мобильные
банковские приложения.
Запущены принципиально новые кредитно–карточные продукты – карты
Platinum и Black с расширенным набором функций и сервиса (приветственные
баллы, двойные баллы, повышенный cashback, сниженная процентная ставка,
Priority Pass). АО «Банк Русский Стандарт» первым в России обеспечил доступ
к платежной системе Alipay, которая является наиболее популярным
платежным инструментом в Китае. В 2017 году Банк одним из первых начал
работать с картами ПС МИР, обеспечив их прием во всей обширной
эквайринговой сети.
Банк запустил ряд инновационных проектов с платежными системами:
услуга динамической конвертации валют (DCC), выдача наличных денежных
средств держателям карт MasterCard через эквайринговые терминалы,
платформа лояльности с ПС МИР.
Банк успешно реализовал работу сервисов Apple Pay, Samsung Pay,
Android Pay.
В 2017 году приоритетным направлением деятельности для Банка
продолжало оставаться потребительское кредитование населения, включая
кредитование с помощью банковских карт.
В сегменте потребительского кредитования АО «Банк Русский Стандарт»
сохранил лидирующие позиции. В 2017 году было предоставлено более 581
тыс. потребительских кредитов на сумму более 28,8 млрд. руб. В 2017 году АО
«Банк Русский Стандарт» продолжал активно расширять выпуск банковских
карт. На конец 2017 года в АО «Банк Русский Стандарт» было выпущено
свыше 48,3 млн. кредитных и дебетовых карт. Объем кредитов АО «Банк
Русский Стандарт», предоставленных по банковским картам в 2017 году,
составил около 53,6 млрд. руб.
38
Клиентская политика Банка в области корпоративной клиентуры
ориентирована
на
предоставление
банковских
услуг
торговым
и
производственным предприятиям и организациям, активно работающим на
потребительском рынке, а также предприятиям, осуществляющим экспортноимпортные операции.
На конец 2017 года сеть АО «Банк Русский Стандарт» состоит из 153
отделений. Собственная сеть устройств самообслуживания Банка на 01.01.2018
представлена следующим образом: в городе Москва и регионах присутствия
Банка установлено и работают 7 приѐмных банкоматов, 23 банкомата по выдаче
наличных, 509 многофункциональных банкоматов и 150 аппаратов приема
платежей.
В 2017 году АО «Банк Русский Стандарт» продолжал развиваться, в
направлении укрепления концепции современного универсального банка,
предлагающего широкий спектр кредитных, сберегательных, расчетных и
страховых продуктов всем сегментам клиентов во всех каналах продаж.
Основную долю в доходах АО «Банк Русский Стандарт» составляют
доходы,
полученные
по
операциям
кредитования
(в
том
числе
с
использованием банковских карт) и по расчетным операциям с розничными
клиентами. Доля доходов, получаемых от этих операций, в общих доходах за
2017 год (за исключением восстановления резервов на возможные потери по
ссудам и прочим активам, а также доходов от переоценки счетов в иностранной
валюте) составила около 73,6%. Таким образом, рентабельность АО «Банк
Русский Стандарт» зависит, в основном, от количественных и качественных
показателей
портфелей
потребительских
кредитов
(в
том
числе
с
использованием банковских карт), а также динамики транзакционных операций
клиентов.
По итогам 2017 года прибыль до налогообложения составила 2,4 млрд.
руб., чистая прибыль после возмещения по налогам составила 1,6 млрд. руб.
Решение, принятое в 2016 году на годовом Общем собрании акционеров
Банка, всю оставшуюся после налогообложения чистую прибыль по
39
результатам деятельности за 2015 год в сумме 14 363 953 тыс. рублей оставить
в составе нераспределенной прибыли, в 2017 году не менялось.
Организационная структура АО «Банк Русский Стандарт» представлена
на рисунке 9.
Общее собрание участников
‫ﺍ‬
Совет банка
Кредитный комитет
Правление банка
‫ﺍ‬
Филиальная сеть
‫ﺍ‬
Председатель банка
‫ﺍ‬
Управления банка
Службы банка
‫ﺍ‬
‫ﺍ‬
Управление кредитных
операций
‫ﺍ‬
Бухгалтерия
‫ﺍ‬
Управление планирования и
развития банка
‫ﺍ‬
Юридический отдел
‫ﺍ‬
‫ﺍ‬
Управление депозитарных
операций
‫ﺍ‬
‫ﺍ‬
Отдел по работе с
персоналом
Административнохозяйственный отдел
‫ﺍ‬
Управление валютных
операций
‫ﺍ‬
Отдел автоматизации
Управление операций с
ценными бумагами
‫ﺍ‬
‫ﺍ‬
Служба безопасности
‫ﺍ‬
Учетно-операционное
управление
‫ﺍ‬
Управление рисками
‫ﺍ‬
Рисунок 9 - Организационная структура АО «Банк Русский Стандарт»
‫ﺍ‬
‫ﺍ‬
Созданная в банке система органов управления и контроля устанавливает
правила и процедуры принятия корпоративных решений, обеспечивает
управление и контроль деятельности банка, регулирует взаимоотношения
40
между
акционерами
(собственниками),
Наблюдательным
советом,
менеджментом и иными заинтересованными лицами.
Высшим органом управления АО «Банк Русский Стандарт»» является
общее собрание акционеров. Банк проводит ежегодно годовое Общее собрание
акционеров. Годовое общее собрание акционеров проводится не ранее чем
через два месяца и не позднее чем через шесть месяцев после окончания
финансового года. На общем собрании акционеров принимаются решения по
основным вопросам деятельности банка. Перечень вопросов, относящихся к
компетенции общего собрания акционеров, определен Федеральным законом
«Об акционерных обществах» и Уставом банка.
На годовом общем собрании акционеров банка решаются вопросы об
избирании
утверждении
совета
директоров
аудитора
банка,
банка,
ревизионной
утверждении
комиссии
годового
отчета,
банка,
годовой
бухгалтерской отчетности, отчетах о прибылях и об убытках банка, о
распределении прибыли в том числе выплате, объявлении дивидендов, а также
могут решаться иные вопросы, отнесенные к компетенции общего собрания
акционеров на основе устава банка.
Совет директоров банка, избираемый акционерами и им подотчетный,
обеспечивает стратегическое управление и контроль над деятельностью
исполнительных органов – Председателя Правления и Правления. В
компетенции совета директоров банка входит решение вопросов общего
руководства
деятельности
банка,
отнесенных
федеральным
законом
за
исключением
«Об
решения
акционерных
вопросов,
обществах»
к
компетенции общего собрания акционеров общества. Так, к основным
компетенциям совета директоров можно отнести определение приоритетных
направлений деятельности банка, утверждение повестки дня общего собрания
акционеров, размещение облигаций и иных эмиссионных бумаг, определение
цены имущества, цены размещения и выкупа эмиссионных ценных бумаг,
назначение членов правления и председателя правления банка, использование
резервного и иных фондов банка и другие компетенции обозначенные в уставе
41
банка. Совет директоров банка избирается в количестве не менее пяти членов.
Заседания совета директоров АО «Банк Русский Стандарт» проводятся не
реже одного раза в месяц в соответствии с утверждаемыми Советом
полугодовыми планами работы.
Руководство текущей деятельности банка осуществляется коллегиальным
исполнительным
органом
и
единоличным
исполнительным
органом,
правлением банка и председателем правления банка соответственно. Члены
правления банка назначаются советом директоров банка по представлению, как
правило, председателем правления банка. Так, к основным компетенциям
правления банка можно отнести организацию выполнения решений общего
собрания акционеров банка и наблюдательного совета, рассмотрение и
принятие решений по вопросам управления активами и пассивами банка,
организация и ведение расчетов, других банковских операций и сделок,
определение
полномочий
по
их
совершению,
осуществление
внешнеэкономической деятельности, обеспечение внутрибанковскего учета и
контроля, сохранности имущества, повышения безопасности банка и его
клиентов, утверждение сметы расходов банка на предстоящий год, утверждение
перспективных планов развития, годовые бизнес-планы филиалов и отчеты о
результатах деятельности, а также другие компетенции, прописанные в уставе
банка.
Председатель правления банка как единоличный исполнительный орган
руководит текущей деятельностью банка и действует без доверенности от
имени
банка.
Основные
компетенции
председателя
правления
банка
заключаются в следующем, он издает приказы и распоряжения, дает указания
по
вопросам
текущей
деятельности
АО
«Банк
Русский
Стандарт»,
распоряжается в соответствии с законодательством Российской Федерации
денежными средствами и другим имуществом банка, совершает сделки от
имени
банка,
представляет
его
интересы
перед
государством,
государственными органами, организациями и гражданами в России и за
рубежом.
Утверждает
положения
о
самостоятельных
структурных
42
подразделениях, а также штатное расширение банка и определяет порядок
утверждения штатов в филиалах и представительствах банка, осуществляет
прием на работу и увольнение работников, распределяет обязанности между
членами правления банка и другие компетенции, прописанные в уставе АО
«Банк Русский Стандарт».
Главный бухгалтер несет ответственность за ведение бухгалтерского и
налогового учета, формирование Учетной политики банка, Учетной политики
банка для целей налогообложения, Учетной политики в соответствии с МСФО
и Учетной политики в соответствии с РПБУ, разработку методологии
бухгалтерского и налогового учета по всем операциям банка, своевременное
представление полной и достоверной бухгалтерской (финансовой) и налоговой
отчетности в целом по банку. Главный бухгалтер подчиняется непосредственно
Председателю Правления банка [29].
Руководство региональных филиалов АО «Банк Русский Стандарт»
(директор и главный бухгалтер) относится к категории руководителей
кредитной
организации,
осуществляющих
управление
региональными
филиалами. Они обеспечивают выполнение возложенных на региональный
филиал задач и функций в соответствии с предоставленными полномочиями.
Таким образом, АО «Банк Русский Стандарт» - это ведущий частный
банк на рынке кредитования населения, обслуживающий более 28 млн.
клиентов - частных лиц, 46 млн. банковских карт, свыше 2048 млрд рублей
выданных кредитов, имеющий собственную клиентскую сеть.
Сочетание лучшего международного опыта корпоративного управления
и высочайшего уровня квалификации команды профессионалов является
важным
конкурентным
преимуществом,
которое
будет
способствовать
развитию АО «Банк Русский Стандарт» в качестве ключевого игрока
национальной финансовой системы.
43
2.2 Анализ финансово-экономической деятельности АО «Банк Русский
стандарт» за 2015-2017 гг.
Проведем анализ экономических показателей АО «Банк Русский
Стандарт», который целесообразно начать с изучения состава, структуры и
динамики активов баланса (таблица 8).
Таблица 8 – Состав, структура и динамика актива баланса АО «Банк
Русский Стандарт» в 2015-2017 гг.
В млн. руб.
Наименование
показателя
Денежные средства
Средства
кредитных
организаций в
Центральном банке
РФ
Средства в
кредитных
организациях
Финансовые
активы,
оцениваемые по
справедливой
стоимости
Чистая ссудная
задолженность
Чистые вложения в
ценные бумаги и
другие финансовые
активы
Чистые вложения в
ценные бумаги,
удерживаемые до
погашения
Основные средства,
нематериальные
активы и
материальные
запасы
Прочие активы
Всего активов
2015 год
в%к
сумма
итогу
8652
1,8
2016 год
в%к
сумма
итогу
7141
1,9
2017 год
Темп роста, %
в % к 2016
2017
сумма
итогу /2015 /2016
6425
1,9
82,5
90,0
9269
2,0
11823
3,2
8716
2,6
127,5
73,7
9041
1,9
1846
0,5
1236
0,4
20,4
67,0
11200
3,3
329,6
31,3
раза
29,9 105301
30,9
74,9
94,5
10,0
37823
11,1
57,5
101,2
170349
45,8 138820
40,7
82,4
81,5
4748
27214
372271
1,3
6832
7,3 24834
100 341187
2,0
7,3
100
117,2
147,9
79,2
143,9
91,3
91,7
109
0,0
358
148852
31,7
111426
64964
13,8
37367
206765
44,0
4051
18402
470105
0,9
3,9
100
0,1
44
Как показывают данные таблицы 8, в составе активов баланса АО «Банк
Русский стандарт» более 40% всех активов приходилось на чистые вложения в
ценные бумаги, удерживаемые до погашения. Причем, несмотря на снижение
объема показателя в 2016 году на 17,6% его удельный вес увеличился с 44,0 до
45,8%. В 2017 году объем показателя сократился на 18,5%, а доля снизилась до
40,7% (рисунок 10).
Рисунок 10 – Структура активов баланса АО «Банк Русский Стандарт» в
2015-2017 гг.
Доля чистой ссудной задолженности в составе активов банка составляла
примерно ⅓ и в 2016 году с 31,7 до 29,9%, в 2017 году увеличилась до 30,9%.
Объем данного показателя имел отрицательную динамику: в 2016 году
сократился на 25,1%, в 2017 году темп снижения замедлился и составил 5,5%.
Объем средств кредитных организаций в 2016 году сократился на 79,6%,
в 2017 году – на 33%, при этом доля показателя и в 2016 году сократилась с 1,9
до 0,5%, в 2017 году была наименьшей и снизилась до 0,4%.
Объем денежных средств также имел отрицательный тренд: в 2016 году
сократился на 17,5%, а доля возросла с 1,8 до 1,9%, в 2017 году объем
денежных средств сократился на 10%, а доля показателя не изменилась и
45
составила 1,9%.
Динамика финансовых активов имела положительный тренд: в 2016 году
они увеличились более чем в 3 раза, в 2017 году – в 31,3 раз. Доля данного
показателя в 2015 году составляла менее 0,1%, в 2017 году она увеличилась и
составила 3,3%. Также динамика основных средств имела положительный
тренд: в 2016 году и стоимость увеличилась на 17,2%, а доля возросла с 0,9 до
1,3%, в 2017 году стоимость увеличилась на 43,9%, а доля возросла до 2%.
Средства кредитных организаций в Центральном банке РФ в 2016 году
увеличились на 27,5%, а доля возросла с 2,0 до 3,2%, в 2017 году объем средств
снизился на 26,3%, а доля сократилась до 2,6%.
В целом объем активов, также как и пассивов (валюта баланса) в 2016
году сократился на 20,8% и составил 372271 млн.руб., в 2017 году темп
снижения замедлился и составил 8,3%, объем сократился до 341187 млн.руб.
(рисунок 11).
Рисунок 11 – Динамика валюты баланса АО «Банк Русский Стандарт» в
2015-2017 гг.
Состав, структура и динамики пассивов баланса банка представлена в
таблице 9.
46
Таблица 9 – Состав, структура и динамика пассива баланса АО «Банк
Русский Стандарт» в 2015-2017 гг.
В млн. руб.
Наименование
показателя
Кредиты, депозиты
и прочие средства
Центрального
банка РФ
Средства
кредитных
организаций
Средства клиентов,
не являющихся
кредитными
организациями
Финансовые
обязательства
Выпущенные
долговые
обязательства
Прочие
обязательства
Резервы на
возможные потери
Всего обязательств
Источники
собственных
средств
Всего активов
2015 год
в%к
сумма
итогу
2016 год
в%к
сумма
итогу
2017 год
Темп роста, %
в % к 2016
2017
сумма
итогу /2015 /2016
118498
25,2
22480
6,0
-
-
19,0
0,0
32809
7,0
64778
17,4
76002
22,3
197,4
117,3
256578
54,6
223971
60,2 204696
60,0
87,3
91,4
41
0,0
-
-
-
-
-
-
2166
0,5
-
-
-
-
-
-
10541
2,2
14582
3,9
13797
4,0
138,3
94,6
297
0,1
1764
0,5
476
0,1
593,9
27,0
420929
89,5
327574
88,0 294970
86,5
77,8
90,0
49175
10,5
44697
12,0
46217
13,5
90,9
103,4
470105
100
372271
100 341187
100
79,2
91,7
Как показывают данные таблицы 9, структура пассивов банка в 2016-2017
годах была слабо диверсифицированной, в которой более половины
приходилось на средства клиентов, не являющихся кредитными организациями.
Причем динамика показателя имела отрицательный тренд: в 2016 году объем
средств сократился на 12,7%, в 2017 году темп снижения замедлился и составил
8,6%. Доля данного показателя в 2016 году увеличилась с 54,6 до 60,2%, в 2017
году снизилась до 60%. Второй по величине была доля средств кредитных
организаций, которая в 2016 году увеличилась с 7,0 до 17,4%, в 2017 году – до
22,3%, что произошло в основном под влиянием положительной динамики: в
2016 году объем увеличился на 97,4%, в 2017 году – на 17,3%. Кредиты,
47
депозиты и прочие средства Центрального банка РФ в 2016 году сократились на
81%, а доля снизилась более чем 4 раза и составила 6%, в 2017 году данные
средства в пассивах банка отсутствовали (рисунок 12).
Рисунок 12 – Структура пассивов баланса АО «Банк Русский Стандарт» в
2015-2017 гг.
Финансовые обязательства и выпущенные долговые обязательства в
составе пассивов банка присутствовали только в 2015 году и в общей
сложности их доля составляла чуть более 0,5%. Резервы на возможные потери в
2016 году увеличились практически в 6 раз, в 2017 году сократились
практически в 3,7 раза, доля при этом увеличилась в 2016 году в 5 раз и
составила 0,5%, в 2017 году доля сократилась до 0,1%.
Несмотря на снижение объема источников собственных средств в 2016
году на 9,1% их доля увеличилась с 10,5 до 12%, в 2017 году объем показателя
увеличился на 3,4%, а доля возросла до 13,5%.
Проанализируем состав, структуру и динамику источников собственных
средств банка в 2015-2017 гг. (таблица 10).
48
Таблица 10 – Состав, структура и динамика источников собственных
средств АО «Банк Русский Стандарт» в 2015-2017 гг.
В млн.руб.
Наименование
показателя
Средства
акционеров
(участников)
Эмиссионный
доход
Резервный фонд
Переоценка по
справедливой
стоимости ценных
бумаг
Переоценка
основных средств
Нераспределенная
прибыль
(непокрытые
убытки) прошлых
лет
Неиспользованная
прибыль (убыток)
за отчетный
период
Всего источников
собственных
средств
2015 год
в%к
сумма
итогу
2016 год
в%к
сумма
итогу
2017 год
Темп роста, %
в % к 2016
2017
сумма
итогу /2015 /2016
1396
2,8
1396
3,1
1396
3,0
100,0
100,0
5384
10,9
5384
12,0
5384
11,6
100,0
100,0
191
0,4
191
0,4
191
0,4
100,0
100,0
-4234
-8,6
-465
-1,0
-674
-1,5
11,0
144,9
804
1,6
1349
3,0
1404
3,0
167,8
104,1
31270
63,6
45664
102,2
36948
79,9
146,0
80,9
14364
29,2
-8823
-19,7
1567
3,4
-61,4
-17,8
49175
100
44697
100
46217
100
90,9
103,4
Как показывают данные таблицы 10, снижение объема источников
собственных средств в 2016 году произошло за счет полученного убытка за
этот год в сумме 8823 млн.руб., при этом прибыль прошлых лет увеличилась на
46% за счет прибыли, полученной в 2015 году на 14364 млн.руб. В 2016 году
наблюдается снижение убытка, полученного от переоценки по справедливой
стоимости ценных бумаг на 89%, в 2017 году сумма полученного убытка
увеличилась на 44,9%. Снижение нераспределенной прибыли прошлых лет в
2017 году на 19,1% привело к снижению источников собственных средств на
8716 млн.руб., Нераспределенная прибыль, полученная в данном году
обусловила прирост источников собственных средств на 1567 млн. руб.
49
Таким образом, анализ экономических показателей АО «Банк Русский
Стандарт» позволяет сделать вывод, что в 2016 году ухудшилось по сравнению
с 2015 годом, однако, уже в 2017 году в связи с изменением экономических
факторов ситуация в АО «Банк Русский Стандарт» изменилась в лучшую
сторону.
Проведем анализ финансового состояния АО «Банк Русский Стандарт».
Для этого рассмотрим динамику выполнения обязательных нормативов,
установленных Банком России, которая представлена в таблице 11.
Таблица 11 – Динамика выполнения обязательных нормативов АО «Банк
Русский Стандарт» за 2015-2017 гг.
В процентах
Показатель
Норматив достаточности базового капитала
(Н1.1)
Норматив достаточности основного капитала
(Н1.2)
Норматив достаточности собственных средств
(капитала) банка (Н1)
Норматив мгновенной ликвидности банка
(Н2)
Норматив текущей ликвидности банка (Н3)
Норматив долгосрочной ликвидности (Н4)
Норматив максимального размера риска на
одного заемщика или группу связанных
заемщиков банка (Н6) - максимальное
Норматив максимального размера риска на
одного заемщика или группу связанных
заемщиков банка (Н6) - минимальное
Норматив максимального размера крупных
кредитных рисков (Н7)
Норматив максимального размера кредитов,
банковских гарантий и поручительств (Н9.1)
Норматив совокупной величины риска по
инсайдерам банка (Н10.1)
Норматив использования собственных
средств (капитала) банка для приобретения
акций (долей) других юридических лиц (Н12)
Норматив
2015 2016 2017
ное
год
год год
значение
Отклонение
2016/ 2017/
2015 2016
4,5
7,4
9,6
8,8
2,2
-0,8
6
7,4
9,6
8,8
2,2
-0,8
8
13,5
11,7
10,9
-1,8
-0,8
15 222,8 97,1
66,8
-125,7
-30,3
50 130,6 73,9
120 12,7 9,3
77,7
9,7
-56,7
-3,4
3,8
0,4
25
23
23,2
24,1
0,2
0,9
25
0
0
0
0
0
76,0
-49,7
800 240,9 316,9 267,2
50
23,6
34,6
36,1
11,0
1,5
3
2,1
2,6
2,9
0,5
0,3
25
5,6
53,7
19,8
48,1
-33,9
50
Как показывают данные таблицы 11, в 2015-2017 годах банком
выполнялись практически все нормативы, установленные Банком России
(исключением был норматив Н12 в 2016 году). Однако динамика нормативов
негативная.
Так наблюдается постепенное снижение норматива достаточности
собственных средств (капитала) банка Н1: в 2016 году показатель сократился с
13,5 до 11,7%, в 2017 году – до 10,9%, существенно приблизившись к
минимально допустимому значению 8%. Нормативы ликвидности Н2 и Н3
имели запас ликвидности, однако с каждым годом запас ликвидности
сокращался. Норматив долгосрочной ликвидности (Н4) был существенно ниже
максимально допустимого значения (120%), однако в 2016 году он сократился с
12,7 до 9,3%, а в 2017 году увеличился до 9,7%.
Также, несмотря на выполнение нормативов по кредитным рискам,
наблюдается ежегодное увеличение кредитных рисков. Так, норматив
максимального размера риска на одного заемщика или группу связанных
заемщиков банка (Н6) в 2016 году увеличился с 23,0 до 23,2%, в 2017 году – до
24,1%, приблизившись к максимально допустимому значению 25%.
Таким образом, динамика обязательных нормативов указывает на
постепенное снижение финансовой устойчивости банка и эффективности его
деятельности в целом.
Исследуем динамику основных финансовых результатов банка за 20152017 гг. в таблице 12.
Как показывают данные таблицы 12, процентные доходы банка имели
отрицательный тренд: в 2016 году они снизились на 13630 млн. руб. (или на
23,9%, в 2017 году – на 13575 (или на 29,6%), что было обусловлено
сокращением кредитного портфеля. При этом темпы снижения процентных
расходов опережали темпы снижения процентных доходов, что привело к более
низким темпам снижения чистых процентных доходов: в 2016 году их объем
сократился на 1539 млн. руб. (или на 7,2%), в 2017 году – на 4189 млн. руб. (или
на 21,2%).
51
Таблица
12
–
Основные
показатели
финансовых
результатов
деятельности АО «Банк Русский Стандарт» за 2015-2017 гг.
В млн. руб.
Показатель
Процентные доходы
Процентные расходы
Чистые процентные
доходы
Чистые доходы
(расходы)
Операционные расходы
Прибыль (убыток) до
налогообложения
Начисленные
(уплаченные) налоги
Прибыль (убыток) после
налогообложения
Отклонение
2016/2015
2017/2016
Абс.
в%
Абс.
в%
-13630
77,1 -13575
70,4
-12090
68,3
-9386
63,9
2015 год
2016 год
2017 год
59417
38102
45787
26012
32213
16626
21315
19776
15587
-1539
92,8
-4189
78,8
60618
1678
17922
-58940
2,8
16244
1067,9
48763
14886
15555
-33877
30,5
669
104,5
11855
-13208
2367
-25063
-
15575
-
-2509
-4385
799
-1876
174,8
5185
-
14364
-8823
1567
-23187
-
10390
-
На фоне снижения чистых доходов банка в 2016 году на 58940 млн. руб.
(или на 97,2%) операционные расходы сократились на 33877 млн. руб. (или на
69,5%) и банком был получен убыток до налогообложения в сумме 13208 млн.
руб. и прибыль после налогообложения в сумме 8823 млн. руб. На фоне роста
чистых доходов банка в 2017 году на 16244 млн. руб. (более чем в 10 раз)
операционные расходы увеличились на 669 млн. руб. (или на 4,5%) и банком
была получена прибыль до налогообложения в сумме 2367 млн. руб. и прибыль
после налогообложения в сумме 1567 млн. руб. (рисунок 13).
Рисунок 13 – Динамика прибыли АО «Банк Русский Стандарт»,
полученной после налогообложения в 2015-2017 гг.
52
Показатели рентабельности позволяют оценить уровень прибыльности
собственных средств и средств, размещенных в активах банка (таблица 13).
Таблица 13 – Динамика показателей рентабельности АО «Банк Русский
Стандарт» за 2015-2017 гг.
В процентах
Показатель
2015 год 2016 год 2017 год
Общий уровень рентабельности
Рентабельность капитала (ROE)
Рентабельность активов (ROA)
Как
показывают
данные
Отклонения
2016 к 2015 2017 к 2016
11,28
-14,97
3,08
-26,25
18,05
29,21
-19,74
3,39
-48,95
23,13
3,06
-2,37
0,46
-5,43
2,83
таблицы
13,
значение
показателей
рентабельности в 2016 году было отрицательным вследствие полученного
убытка, в 2015 и в 2017 годах деятельность банка была рентабельной, однако в
2017 году уровень рентабельности был гораздо ниже уровня 2015 года (рисунок
14).
Рисунок 14 – Динамика основных показателей рентабельности АО «Банк
Русский Стандарт» в 2015 и 2017 гг.
Так общий уровень рентабельности в 2017 году составлял 3,08%, тогда
как в 2015 году – 11,28%. Рентабельность капитала составляла 3,39%, тогда как
в 2015 году – 29,21%. Рентабельность активов составляла 0,46%, тогда как в
2015 году – 3,06%. Таким образом, в 2017 году деятельность банка была
53
прибыльной в отличие от 2016 года, однако уровень прибыльности по
сравнению с 2015 годом снизился.
Анализ финансового состояния АО «Банк Русский Стандарт» в 2015-2017
годах показал, что за последние два года экономическая активность банка в
целом сокращалась, однако в 2017 году банк увеличивал вложения в ценные
бумаги и финансовые активы, благодаря чему темп снижения активов
замедлился. В 2016-2017 годах основной статьей пассивов были средства
привлеченные от предприятий и населения, которые в динамике постепенно
сокращались. В 2017 году замедление темпа снижения пассивов было
обусловлено ростом средств кредитных организаций, а также ростом
собственных средств.
Положительно
можно
оценить
выполнение
практически
всех
обязательных нормативов, однако их динамика в целом негативная, что
негативно отражается на уровне финансовой устойчивости АО «Банк Русский
Стандарт».
В 2016 году финансовое состояние банка по сравнению с 2015 годом
резко ухудшилось, поскольку результатом его деятельности стал полученный
убыток. В 2017 году деятельность банка в целом была прибыльной, однако
уровень рентабельности АО «Банк Русский Стандарт» по сравнению с 2015
годом значительно упал.
2.3 Анализ динамики кредитования юридических лиц
и сущность методики оценки кредитоспособности юридического лица
АО «Банк Русский стандарт»
Проведем анализ кредитования юридических лиц в АО «Банк Русский
Стандарт» для чего рассмотрим динамику состава кредитного портфеля банка,
в таблице 14.
54
Таблица 14 – Динамика состава кредитного портфеля АО «Банк Русский
стандарт» в 2015-2017 гг.
В млн. руб.
Наименование
показателя
2015 год
2016 год
2017 год
Абсолютное
отклонение
В 2016
В 2017
724,6
Темп роста,
%
2016 2017
/2015 /2016
Средства в других
банках
7181,6
1831,0
2555,6
-5350,6
29466,2
29964,7
32973,4
498,5
25,5 139,6
Кредиты юридических
лиц
3008,7 101,7 110,0
Кредиты физических
лиц
171680,4 144501,9 130546,7 -27178,5 -13955,2
84,2
90,3
208328,2 176297,6 166075,7 -32030,6 -10221,9
84,6
94,2
Общий объем
кредитного портфеля
Как показывают данные таблицы 14, в 2016 году объем кредитования
юридических лиц в АО «Банк Русский стандарт» увеличился на 498,5 млн. руб.
(или на 1,7%), в 2017 году – на 3008,7 млн. руб. (или на 10%), т.е. динамика
положительная с ускорением темпа роста.
Кредитование банков в АО «Банк Русский стандарт» за исследуемый
период снизилось и составило в 2017 году 2555,6 млн. руб., при этом несмотря
на то, что физические лица являются превалирующим сектором кредитования
АО «Банк Русский стандарт» видно, что объем данного вида кредитов
сокращался на протяжении всего периода исследования – в 2016 году он
сократился на 27178,5 млн. руб. или на 15,8% по сравнению с 2015 годом, а в
2017 году также наблюдалось сокращение на 13955,2 млн. руб. или на 9,7% по
сравнению с 2016 годом, в результате этого, несмотря на рост объема кредитов,
выданных юридическим лицам, общий объем кредитного портфеля АО «Банк
Русский стандарт» в целом имел негативную динамику, что можно видеть на
рисунке 15.
55
Рисунок 15 – Динамика объемов кредитования, в том числе юридических
лиц в АО «Банк Русский стандарт» за 2015-2017 гг.
Следует отметить, что доля кредитования юридических лиц в общем
объеме кредитного портфеля банка в 2015-2017 гг. не превышала 20% и в
динамике ежегодно увеличивалась (рисунок 16).
Рисунок 16 – Структура кредитного портфеля АО «Банк Русский
стандарт» за 2015-2017 гг.
Так в 2016 году доля кредитования юридических лиц в АО «Банк Русский
стандарт» увеличилась с 14,1% до 17%, в 2017 году – до 19,9%. АО «Банк
Русский стандарт» специализируется на кредитовании физических лиц, однако
56
в 2016-2017 гг. объем и доля кредитования в динамике сокращались.
Проанализируем концентрацию кредитного портфеля юридических лиц
АО «Банк Русский стандарт» по отраслям экономики (таблица 15).
Таблица 15 – Динамика отраслевого состава кредитования юридических
лиц АО «Банк Русский стандарт» в 2015-2017 гг.
В млн. руб.
Абсолютное
отклонение
Наименование
показателя
2015 год
Финансовые услуги
19848,6
13090,2
11353,2
-6758,4
5377,4
9352,6
8017,0
3975,2
-
4974,1
12952,9
4974,1
Недвижимость
2132,0
2179,8
552,9
47,8
Прочее
2108,2
368,1
97,4
-1740,1
29466,2
29964,7
32973,4
498,5
2016 год
2017 год
Темп роста,
%
2016 2017
В 2017
/2015 /2016
-1737,0 66,0 86,7
В 2016
Торговля
Производство
-1335,6 173,9
7978,9
- 260,4
-1626,9 102,2
-270,7
85,7
17,5
25,4
26,5
Итого кредиты
юридических лиц
3008,7 101,7 110,0
Как показывают данные таблицы 15, кредитование предприятий в сфере
финансовых услуг в АО «Банк Русский стандарт» сокращалось с каждым
годом, так в 2016 году объем сократился на 6758,4 млн. руб. (или на 34%), в
2017 году – на 1737 млн. руб. (или на 13,3%). Какой-либо однозначной
тенденции в кредитовании АО «Банк Русский стандарт» предприятий в других
отраслям экономики не наблюдается. Так кредитование АО «Банк Русский
стандарт»
предприятий
производственной
сферы
в
2015
году
не
осуществлялось. В 2017 году объем кредитования предприятий данной сферы
экономики в АО «Банк Русский стандарт» увеличился по сравнению с 2016
годом на 7978,9 млн.руб. (или на 160,4%) и составил 12952,9 млн. руб., что
говорит об изменении стратегии банка в сфере кредитования юридических лиц
(рисунок 17).
57
Рисунок 17 – Динамика объемов кредитования юридических лиц в АО
«Банк Русский стандарт» за 2015-2017 гг. по отраслям экономики
Кредитование предприятий в сфере недвижимости в 2016 году
увеличилось на 47,8 млн.руб. (или на 2,2%) и резко сократилось в 2017 году –
на 1626,9 млн.руб. (или на 74,6%). Следует отметить, что доля кредитования
предприятий в сфере финансовых услуг была преобладающей в 2015-2016
годах, то уже в 2017 году основной долей было кредитование предприятий
производственной сферы (рисунок 18).
Рисунок 18 – Отраслевая структура кредитного портфеля юридических
лиц АО «Банк Русский стандарт» за 2015-2017 гг.
Как видно из рисунка 18 в 2017 году резко сократилась доля
58
кредитования предприятий сферы недвижимости – с 7,3% до 1,7%.
Кредитование предприятий прочих отраслей экономики резко сократилось в
2016 году – с 7,2% до 1,2% от общего объема кредитования юридических лиц и
в 2017 году – до 0,3%. Доля кредитования предприятий в сфере финансовых
услуг сократилась за 2 года с 67,4% (в 2015 году) до 34,4% (в 2017 году). Доля
кредитования предприятий производственной сферы в 2016 году составляла
16,6% и увеличилась до 39,3% в 2017 году.
Доля кредитования предприятий торговли в 2016 году увеличилась с
18,2% до 31,2%, в 2017 году снизилась до 24,3%, что произошло в результате
роста объема кредитования в 2016 году на 3975,2 млн.руб. (или на 73,9%) и
снижения объема кредитования в 2017 году на 1335,6 млн.руб. (или на 24,3%).
Проанализируем качественные характеристики кредитного портфеля
юридических лиц, а именно уровень и динамику просроченной задолженности
по ранее выданным кредитам в разрезе сроков (таблица 16).
Таблица 16 – Динамика отраслевого состава кредитования юридических
лиц АО «Банк Русский стандарт» в 2015-2017 гг.
В млн. руб.
Наименование
показателя
Просроченная
задолженность всего, в
том числе:
Менее 30 дней
От 30 до 90 дней
От 90 до 180 дней
Свыше 180 дней
2015 год
2016 год
2017 год
Абсолютное
отклонение
В 2016
В 2017
Темп роста,
%
2016 2017
/2015 /2016
-
454,7
990,7
454,7
536,0
- 217,9
-
345,6
107,3
1,9
988,8
1,9
345,6
107,3
1,9
643,2
-107,3
0,0
- 286,1
0,0
- 100,0
Как показывают данные таблицы 16, в 2015 году просроченной
задолженности по ранее выданным кредитам юридическим лицам у банка не
было. В 2016 году объем просроченной задолженности составлял 454,7
млн.руб., в том числе менее 30 дней – 345,6 млн.руб. (76% от общего объема),
107,3 млн. руб. составляла просроченная задолженность от 30 до90 дней (23,6%
59
от общего объема) и просроченная задолженность свыше 180 дней составляла
1,9 млн.руб. (0,4% от общего объема).
В 2017 году в общей сложности объем просроченной задолженности
вырос на 536 млн.руб. (или на 117,9%). При этом в составе просроченной
задолженности была задолженность, просроченная менее чем на 30 дней
которая увеличилась на 643,2 млн.руб. (или на 186,1%) и составила 988,8
млн.руб., а также задолженность, просроченная свыше 180 дней, которая как и
в 2016 году составляла 1,9 млн.руб. (рисунок 19).
Рисунок 19 – Динамика просроченной задолженности по кредитам
юридических лиц АО «Банк Русский стандарт» за 2015-2017 гг.
Таким образом, в 2016 году качество кредитного портфеля юридических
лиц ухудшилось по сравнению с 2015 годом и значительно ухудшилось в 2017
году не только по сравнению с 2015 годом, но и по сравнению с 2016 годом,
при
этом
доля
просроченной
задолженности
в
кредитном
портфеле
юридических лиц увеличилась в 2017 году по сравнению с 2017 годом в 2 раза
(рисунок 20).
60
Рисунок
20
–
Доля
просроченной
задолженности
по
кредитам
юридических лиц в общем объеме кредитного портфеля АО «Банк Русский
стандарт» за 2015-2017 гг.
Как видно из рисунка 20 доля просроченной задолженности в общем
объеме кредитования юридических лиц в 2017 году увеличилась с 1,5% до 3%.
В условиях неблагоприятной экономической конъюнктуры возрастает
необходимость
совершенствования
существующих
стратегий
банка
относительно выявления, оценки и оптимизации кредитных рисков. В этой
связи, особую роль приобретает оценка кредитоспособности заемщиков банка,
которая имеет важное значение как для банковской организации, так и для
заемщика. Оценка кредитоспособности клиента является одним из способов
предупреждения или сведения к минимуму кредитного риска, связанного с
кредитованием клиента. Проведение своевременной и качественной оценки
кредитоспособности заемщика банка является ключевым фактором его
устойчивого и конкурентоспособного развития, успешности стратегической
деятельности и средством успешного функционирования на рынке.
Чаще
всего
кредитоспособности,
российские
основанных
банки
на
практикуют
методы
совокупности
оценки
финансовых
коэффициентов, которые характеризуют финансовое положение клиента.
Главная проблема заключается в разработке нормативных значений для
сравнения. Это обусловлено разбросом значений, который существует из-за
специфики различных отраслей, в которых действуют хозяйствующие
субъекты. При этом экономическая литература приводит нормативные
61
значения показателей без учѐта отраслевых особенностей. Поскольку нет
единой нормативной базы, учитывающей данный фактор, невозможно
объективно оценить финансовое положение заемщика, так как отсутствуют
сравнительные среднеотраслевые, минимально допустимые показатели [23].
На сегодняшний день коммерческими банками разрабатываются и
используются собственные методики оценки кредитоспособности заемщиков,
учитывающие интересы банка.
Так как ранее АО «Банк Русский Стандарт» практически не занимался
кредитование юридических лиц, то в настоящее время для определения
кредитоспособности заѐмщиков АО «Банк Русский Стандарт» применяет
немного модифицированную методику ПАО Сбербанк, основанную на
количественной оценке финансового положения и качественного анализа
рисков. Оценка финансового положения заемщика учитывает факторы,
влияющих на его изменение. Поэтому проводится анализ динамики оценочных
показателей,
структуры
статей
баланса,
качества
активов,
основных
направлений финансово-хозяйственной деятельности заемщика. При расчете
показателей (коэффициентов) используется принцип осторожности, который
означает пересчет статей актива баланса в сторону уменьшения на основе
экспертной оценки. Оценка финансового положения заемщика основывается на
расчете трех групп оценочных показателей: коэффициентов ликвидности (К1,
К2, К3), коэффициентов соотношения собственных и заемных средств (К4),
показателях оборачиваемости и рентабельности (К5).
Для оценки кредитоспособности клиентов АО «Банк Русский Стандарт»
применяет методики, представленные на рисунке 21.
Для оценки кредитоспособности юридического лица АО «Банк Русский
Стандарт» применяет методику, основанную на классификационных моделях,
предполагающих определение рейтинга заемщика и движение денежных
потоков.
Преимуществами
данной
методики
является
доступность
и
достоверность информационной базы, основу которой составляет финансовая
отчетность организации. В связи с этим, результаты, полученные в процессе
62
оценки кредитоспособности юридического лица, наиболее точно отражают его
финансовое положение. Кроме того, применяемая методика учитывает влияние
внешних факторов, которые не зависят от субъекта хозяйствования, но оказывают значительное влияние на его функционирование и развитие.
Оценка кредитоспособности юридического лица в АО «Банк Русский Стандарт»
Количественная оценка
Качественная оценка
Оценка финансовых
коэффициентов
Оценка менеджмента
Оценка финансовых
коэффициентов
Оценка деловой
репутации
Определение рейтинга (категории) заемщика
Рисунок 21 - Методы оценки кредитоспособности клиента АО «Банк
Русский Стандарт»
Согласно
применяемой
банком
методике,
количественная
оценка
кредитоспособности осуществляется на основе анализа финансового состояния
заемщика, который проводится преимущественно по следующим основным
группам показателей:
а)
Показатели
ликвидности
(абсолютной
быстрой
и
текущей),
характеризующие обеспеченность организации оборотными средствами для
ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных
обязательств. Данная группа показателей позволяет определить равенство
между активами и обязательствами заемщика и его платежеспособность;
б) Показатель финансирования, отражающий соотношение собственных и
заемных средств и характеризующий финансовую устойчивость заемщика;
63
в) Показатели рентабельности (продаж и деятельности предприятия),
характеризующие эффективность хозяйственной деятельности заемщика;
г) Показатели оборачиваемости (оборотного капитала, дебиторской и
кредиторской
задолженности),
характеризующие
деловую
активность
заемщика.
Согласно применяемой банком методике, основными оценочными
показателями кредитоспособности заемщика являются показатели ликвидности
и финансовой устойчивости, а также рентабельность продукции и вложений в
предприятие.
Все
остальные
показатели
необходимы
для
общей
характеристики заемщика и рассматриваются как дополнительные.
Следующим
этапом
кредитоспособности
использовании
оценки
заемщика.
информации,
является
Качественный
которая
не
качественный
анализ
может
быть
анализ
базируется
выражена
на
в
количественных показателях. Для проведения такого анализа применяются
сведения, представленные заемщиком о видах деятельности, внутренней среде,
менеджменте, деловой репутации. На данном этапе АО «Банк Русский
Стандарт» алгоритм оценки рисков. Вся полученная информация от заемщика
изучается сотрудниками банка, для каждого выделяются факторы внутренней и
внешней среды в соответствие с отраслевой принадлежностью и сферой
деятельности каждого конкретного юридического лица.
После
проведения
количественной
и
качественной
оценки
кредитоспособности юридического лица АО «Банк Русский Стандарт» определяет его рейтинг (класс).
По результатам расчета и анализа основных показателей заемщику
присваивается категория по каждому из них путем сравнения полученных
результатов с установленными банком нормативными значениями. Для
дополнительных
показателей,
к
которым
относятся
коэффициенты
оборачиваемости и некоторые показатели рентабельности не устанавливаются
оптимальные или критические значения.
Установленные
банком
значения
оцениваемых
коэффициентов
64
представлены в таблице 17.
Таблица 17 - Категории показателей оценки кредитоспособности
юридического лица в АО «Банк Русский Стандарт»
Показатель
К1 (Кал)
К2 (Кбл)
К3 (Ктл)
К4 (Кф)
К4 (Кф для торговых
предприятий)
Кз (Рп)
Кб (Рдп)
I категория
0,1 и выше
0,8 и выше
1,5 и выше
0,25 и выше
II категория
0,05-0,1
0,5-0,8
1-1,5
0,15-0,25
III категория
Менее 0,05
Менее 0,5
Менее 1
Менее 0,15
0,4 и выше
0,25-0,4
Менее 0,25
0,1 и выше
0,06 и выше
Менее 0,1
Менее 0,06
Нерентабельные
Нерентабельные
После определения категории потенциального заемщика по каждому из
рассчитанных показателей, в соответствие с таблицей 2.2, следующим шагом
является расчет общей суммы баллов (S) с учетом коэффициентов значимости
каждого показателя. Данный коэффициент рассчитывается по следующей
формуле:
S = 0,05 * К1 + 0,10 * К2 + 0,40 * КЗ + 0,20 * К4 + 0,15 * К5 + 0,10 * Кб
В соответствии с применяемой методикой АО «Банк Русский Стандарт»
выделяет три класса заемщиков:
- первоклассные - заемщики, кредитование которых не вызывает никаких
сомнений;
- второклассные - заемщики, кредитование которых требует взвешенного
подхода;
- третьеклассные - заемщики, кредитование которых связано с
повышенным уровнем риска.
Сумма баллов (S) влияет на рейтинг заемщика следующим образом:
- если S=1,25, то заемщик может быть отнесен к первому классу
кредитоспособности, обязательным условием отнесения заемщика к данному
классу является значение его коэффициента финансирования на уровне,
65
установленного для 1 -го класса кредитоспособности;
- если 1,25 < S < 2,35, то заемщик соответствует второму классу
кредитоспособности;
- если S > 2,35, то заемщик относится к третьему классу.
Определенный таким образом предварительный рейтинг заемщика в
последующем корректируется с учетом других показателей последних двух
групп и качественной оценки заемщика. При отрицательном влиянии этих
факторов рейтинг может быть снижен на один класс. По итогам проведения
количественной и качественной оценки кредитоспособности заемщика АО
«Банк Русский Стандарт» делает соответствующие выводы и определяет
условия его кредитования.
При осуществлении своей деятельности АО «Банк Русский Стандарт»
необходимо придерживаться следующих методов управления:
-
неукоснительно
соблюдать
нормы
банковского
и
иного
законодательства;
-
выполнять
обязательные
нормативы,
которые
устанавливает
Центральный Банк;
- максимизировать удобства для клиентов;
- минимизировать риски, прежде всего в отношении капиталов клиентов;
- использовать добросовестные методы конкуренции в отношениях с
другими субъектами финансового рынка;
- максимизировать прибыль, имея при этом минимальные общие затраты,
минимальную собственную долю в пассивах и минимальный размер резервов,
не находящихся в обороте;
-
постоянно
ориентироваться
на
инновации
(обновлять
и
совершенствовать методы и технологии управления деятельности).
Только
соблюдение
данных
методов
позволит
банку
достичь
поставленных целей и задач [19].
Рост просроченной задолженности по выданным кредитам приводит к
снижению уровня ликвидности и доходности Банка. В целях управления
66
кредитным риском банк проводит комплексную оценку финансового состояния
заемщиков.
Принятие решений, связанных с управлением кредитными рисками,
осуществляется Уполномоченным органом Банка путем установления лимитов
на индивидуальных заемщиков, группу взаимосвязанных заемщиков, на
конкретные виды финансовых продуктов, а также по географическим и
отраслевым сегментам. Решение о кредитовании принимается единолично и
коллегиально, в зависимости от уровня полномочий принятия решений.
Таким образом, в 2016-2017 годах наблюдается тенденция роста не
только объемов кредитования юридических лиц, но и удельного веса в общем
объеме кредитного портфеля. Отраслевая структура кредитования юридических
лиц характеризовалась преобладающей долей кредитов, предоставленных
предприятиям сферы финансовых услуг в 2015-2016 годах и преобладающей
долей кредитов, предоставленных предприятием производственных отраслей
экономики в 2017 году, кредитование которых банк начал в 2016 году.
В 2015 году у банка не было просроченной задолженности по ранее
выданным
кредитам
юридических
лиц,
в
2016
годах
просроченная
задолженность появилась и в 2017 году она увеличилась более чем в два раза,
что вызвало рост ее доли в общем объеме кредитного портфеля в два раза.
В настоящее время, кредитный процесс в АО «Банк Русский Стандарт»
состоит из отлаженной многоуровневой системы оценки кредитоспособности
заемщика, способной принять решение о предоставлении кредита клиенту в
кратчайшие сроки с минимально допустимым риском невозврата. Эффективная
организация процесса оценки кредитоспособности очень важна для снижения
уровня кредитных рисков и создания необходимых условий для качественного
обслуживания клиентов, предъявляющих спрос на кредитные ресурсы банка. В
настоящее время не существует единой методики оценки кредитоспособности
клиента. Оценка кредитоспособности юридических лиц сводится к проведению
качественной и количественной оценок. Качественная оценка направлена на
исследование
рынка
сбыта,
конкурентоспособности,
главных
деловых
67
партнеров, менеджмента и деловой репутации заемщика. Количественная
оценка направлена на расчет финансовых коэффициентов и анализ денежного
потока и делового риска. Оценка кредитоспособности физического лица
проводится на основе скорринговой оценки, изучения кредитной истории и
анализа платежеспособности клиента. В основу применяемых банками методик
положен ряд критериев кредитоспособности заемщиков, характеризующих их
деятельность.
Каждый
из
критериев
позволяет
представить
оценку
кредитоспособности как целостную систему с логически связанными между
собой элементами, направленными на достижение единой цели.
68
3 ОСНОВНЫЕ НАПРАВЛЕНИЯ РАЗВИТИЯ ОЦЕНКИ
КРЕДИТОСПОСОБНОСТИ ЮРИДИЧЕСКИХ ЛИЦ
В АО «БАНК РУССКИЙ СТАНДАРТ»
3.1 Направления совершенствования кредитной политики
С учетом выявленных в ходе проведенного исследования проблем,
разработаны основные направления повышения эффективности методов оценки
кредитоспособности
клиентов
АО
«Банк
Русский
стандарт»,
которые
представлены на рисунке 22.
Проблема повышения качества оценки
кредитоспособности заемщика
Формализация системы
качественной оценки
кредитоспособности заемщиковюридических лиц
Развитие бально-рейтинговой
оценки кредитоспособности
юридических лиц
Рисунок 22 – Проблемы и пути решения оценки кредитоспособности
юридических лиц
Итак, из данных рисунка 22 следует, что для повышения эффективности
оценки кредитоспособности юридических лиц АО «Банк Русский стандарт»
предлагается внедрить новые обязательные оценочные показатели, разделить
значимость показателей оценки в соответствие со сроками кредитования,
повысить достоверность результатов рейтинговой оценки. Для повышения
69
эффективности
оценки
кредитоспособности
физических
лиц
банку
предлагается заменить экспертные методы оценки на методы нейронных сетей.
Рассмотрим каждое из предложенных направлений подробнее:
1) Повышение эффективности методики оценки кредитоспособности
юридического лица.
Внедрение новых обязательных оценочных показателей. В рамках
реализации данного направления АО «Банк Русский стандарт» предлагается
внедрить дополнительные показатели для оценки ликвидности и финансовой
устойчивости заемщика.
Для проведения оценки ликвидности заемщика АО «Банк Русский
стандарт» предлагается рассчитывать помимо относительных показателей
ликвидности, так же показатели платежеспособности. Показатели ликвидности
показывают способность предприятия погасить краткосрочные обязательства за
счет краткосрочных активов, а показатели платежеспособности показывают
структуру долгосрочных пассивов.
Кроме того, целесообразно на первом этапе проверки внедрить
нейронные сети.
С помощью предложенных показателей оценка финансовой устойчивости
потенциального заемщика будет более полной, что позволит банку получать
более
достоверные
данные
о
финансовом
положение
потенциального
заемщика.
С помощью предложенных показателей оценка платежеспособности
потенциального заемщика будет более точной.
Кроме того, банк сможет спрогнозировать финансовое положение
заемщика в перспективе.
Для проведения оценки финансовой устойчивости заемщика АО «Банк
Русский
стандарт»
финансирования,
так
предлагается
же
ряд
рассчитывать
других
помимо
показателей,
коэффициента
характеризующих
финансовую устойчивость предприятия.
Разделение значимости показателей оценки в соответствие со сроками
70
кредитования.
В рамках реализации данного направления АО «Банк Русский стандарт»
предлагается при рассмотрении заявок на краткосрочный кредит акцентировать
внимание в большей степени на состояние оборотных средств, необходимых
для погашения кредита, на дату выдачи кредитных средств, т.е. оценивать,
прежде всего, текущую платежеспособность заемщика.
Высокие значения показателя текущей ликвидности способны дать
гарантии того, что предприятие в короткие сроки за счет своих оборотных
активов сможет рассчитаться по своим обязательствам перед кредитором.
Следовательно, при выдаче краткосрочного кредита следует уделять особое
внимание значению именно этому коэффициенту.
Что касается долгосрочного кредитования, то опираться на высокие
показатели коэффициентов ликвидности нецелессобразно, т.к. основным
источником погашения долгосрочных кредитов, как правило, является прибыль
предприятия. Поэтому при кредитовании на длительный срок, банку
предлагается ориентироваться, главным образом, на финансовые результаты
заемщика.
Согласно методике банка для определения прибыльности предприятия
предусмотрены коэффициенты рентабельности продаж и рентабельности
деятельности предприятия. Значения этих двух коэффициентов, как в мировой
практике, так и в практике большинства российских коммерческих банков
считаются
достаточными
при
общей
характеристики
прибыльности
предприятия. Тем не менее, при необходимости оценки заемщика с других
сторон банком могут быть рассчитаны дополнительные коэффициенты
рентабельности вложений в предприятие, рентабельности собственного и
заемного капиталов.
Повышение достоверности результатов рейтинговой оценки. В рамках
реализации данного направления АО «Банк Русский стандарт» предлагается
внедрить разделение значимости показателей оценки в соответствие со сроками
кредитования, проводить более тщательный анализ рисков хозяйственной
71
деятельности заемщика и заменить один из оценочных коэффициентов при
определении рейтинга заемщика.
Для анализа рисков хозяйственной деятельности каждого заемщика АО
«Банк
Русский
стандарт»
предлагается
проводить
анализ
факторов
макроэкономической среды по с помощью нейронных сетей. Применение
данного метода позволит оценить ключевые тенденции в отрасли заемщика и
провести анализ внешнего воздействия на его деятельность.
Для определения рейтинга заемщика АО «Банк Русский стандарт»
предлагается заменить коэффициент абсолютной ликвидности, имеющий
наименьший вес (0,05) в общей сумме баллов на коэффициент финансовой
устойчивости. Такая замена обусловлена тем, что низкие значения показателя
абсолютной ликвидности могут существенно завысить сумму баллов и, как
следствие, повысить класс кредитоспособности клиента.
В то же время нельзя не учитывать того, что увеличение гибкости
методики оценки заемщика неизбежно приводит к повышению трудоемкости
аналитических расчетов и росту затрат, связанных с их проведением. Поэтому
определение значимости конкретного кредита для банка обязательно должно
предшествовать
принятию
решения
о
глубине
исследования
кредитоспособности заемщика. От значений количественных показателей,
характеризующих важность кредитных операций для банка (например,
процентный доход, сумма основного долга, срок кредита в сравнении со
средними банковскими показателями), должен зависеть объем аналитической
работы на этапе выдачи конкретной ссуды.
Однако на практике особенности деятельности корпоративного заемщика
и параметры испрашиваемого кредита практически не влияют на выбор
изучаемых показателей. Лишь в некоторых методиках учитываются отдельные
виды кредитоспособности - по отраслевой принадлежности предприятия и
сроку заимствования, что выражается в дифференциации нормативных
ограничений отдельных финансовых коэффициентов и показателей, изучаемых
в рамках направления «Оценка кредитуемого проекта». Следует отметить, что
72
результат формальной оценки заемщика очень слабо зависит от колебаний этих
показателей,
поскольку
количество
баллов
и
их
удельный
вес
для
соответствующих направлений оценки кредитоспособности является, как
правило, невысоким.
Комплексный характер кредитоспособности требует выделения двух
направлений еѐ оценки: финансовой и нефинансовой. В рамках первого
оцениваются возможности заемщика по обслуживанию и погашению кредита
путем исследования состояния его финансовой отчетности. В рамках второго с
привлечением
данных
управленческого
учета
заемщика
и
сведений,
полученных из прочих источников, анализируются внешние условия и мотивы
ссудополучателя, побуждающие к своевременному погашению кредитной
задолженности. Все эти показатели могут быть учтены в нейросетевой модели.
Если
показатели
первой
группы
(финансовые
коэффициенты)
повсеместно используются при оценке заемщиков, то проведение формальной
оценки нефинансовых параметров заемщика предполагается лишь в каждой
третьей методике, что свидетельствует о слабой развитости комплексного
подхода к анализу кредитоспособности. Это не означает игнорирования
нефинансовых аспектов деятельности заемщика, поскольку при подготовке
кредитного заключения обычно учитываются все факторы кредитоспособности.
Однако определение еѐ класса исключительно по значениям коэффициентов,
характеризующих
финансовое
положение
предприятия,
приводит
к
субъективизму в оценке значимости нефинансовых параметров заемщика.
Таким образом, можно сделать вывод, что пока в России отсутствует
всеобщая информационная сеть по всем предприятиям (потенциальным
заемщикам) и пока предприятия будут бояться предоставлять в такую сеть
информацию о себе, риски будут оставаться высокими. Каждый банк должен
самостоятельно
находить
решение
кредитоспособности юридических лиц.
проблемы
качественной
оценки
73
3.2 Разработка мероприятий по совершенствованию методики оценки
кредитоспособности юридических лиц в АО «Банк Русский стандарт»
Продажа ссуд третьим лицам предполагает продажу сведений о заемщике
его долге начисленных процентов и прочей информации, при этом продав
данную ссуду, Банк избавляется от ненадежного клиента. При этом клиент
уведомляется, что задолженность больше не принадлежит АО «Банк Русский
стандарт», а его долг переходит к другим лицам. Организация, выкупив ссуду,
работает с должником от своего имени, что не наносит вреда репутации Банка.
Используя данный метод, Банк, может получить 30 – 35 %, от суммы
безнадежной задолженности, при этом освободить кредитный портфель от
проблемных ссуд и уменьшить показатели кредитного риска.
Обращаясь в коллекторские агентства так же можно освободиться от
безнадежной ссудной задолженности. Во – первых, агентства берут на себя все
затраты связанные со временем, а так же общение с должником, это облегчает
работу Банка с просроченными ссудами. Агентства, так же работают от своего
имени и не портят репутацию Банка. В этом случае Банк даже занимает более
выгодное положение, так как сотрудники Банка звонят своим клиентам и
вежливо предлагают погасить задолженность, а коллекторы действуют более
твердо и настойчиво. Во – вторых, агентства просят за свои услуги от 25 до
70% от просроченной задолженности и только в случае ее возврата должником,
никаких авансов не требуется, что очень выгодно. В – третьих, Банк
избавляется от ненадежных клиентов, составляя для себя так называемые
«черные списки».
Рассчитаем предполагаемый эффект от предложенных мер. В качестве
исходных данных возьмем данные о ссудах, безнадежных к взысканию за 2017
год: 163086136 тысяч рублей. Предположим, что половина данной суммы
продается третьим лица, а другой половиной занимаются коллекторские
агентства.
163086136 / 2 = 81543068 тысяч рублей.
74
Итак, от продажи ссуд третьим лицам Банк может получить от 30 до 35%
суммы безнадежных ссуд, используем наименьший показатель в 30%, тогда в
денежном выражении прибыль от данной операции будет равна:
81543068 * 0,3 = 24462920,4 тысяч рублей.
Таким образом, продажа безнадежных ссуд третьим лицам, избавит
кредитный портфель от безнадежных ссуд на 81543068 тысяч рублей, при этом
Банк может получить прибыль в размере 24462920, 4 тысяч рублей.
Вторая половина безнадежных к взысканию ссуд в размере 81543068
тысяч рублей, передается коллекторским агентствам. Исходя из статистических
данных даже коллекторским агентствам, удается вернуть не более 50% долгов,
в денежном выражении это:
81543068* 0,5 = 40771534 тысяч рублей.
Из данной суммы возвращенных долгов коллекторские агентства возьмут
за свои услуги предположительно 60% от взысканных сумм, а это составит:
40771534 *0,6 = 24462920,4 тысяч рублей.
Сумма 22462920,4 тысяч рублей будет отдана за услуги коллекторским
агентствам, а оставшаяся сумма будет служить прибылью Банка, а это:
40771534  24462920,4 = 16308613,6 тысяч рублей.
Банк от передачи безнадежных ссуд в размере 81543068 тысяч рублей:
получит прибыль в размере 16308613,6 тысяч рублей, за услуги коллекторов
отдаст 24462920,4 тысяч рублей.
В результате мероприятий по снижению риска АО «Банк Русский
стандарт» уменьшит безнадежные ссуды на:
81543068 + 40771534 = 122314602 тысяч рублей.
Так же АО «Банк Русский стандарт» имеет возможность получить
прибыль в размере:
24462920,4 + 16308613,6 = 40771534 тысячи рублей.
Эту сумму АО «Банк Русский стандарт» может направить на покрытие
просроченной задолженности или же использовать по своему усмотрению.
При этом количество ссуд безнадежных к взысканию останется в
75
кредитном портфеле АО «Банк Русский стандарт»:
163086136 – 81543068 – 40771534 = 40771543 тысяч рублей.
Данные меры показали положительный результат, и уменьшили ссуды,
безнадежные к взысканию на 75%.
Анализ кредитного риска АО «Банк Русский стандарт» показал
недостаточную степень покрытия резервами просроченных ссуд. Исходя из
данных 2017 года, резервами покрывается 85 % просроченных ссуд:
коэффициент покрытия убытков по ссудам равен 0,85. Повысить данные
коэффициент возможно двумя способами: уменьшить сумму просроченной
задолженности и увеличить резервы на возможные потери.
Во – первых, как способ минимизации кредитных рисков рассмотрим
увеличение резервов АО «Банк Русский стандарт». Будет основываться на
данных 2017 года: сумма резервов на возможные потери равна 192462155 тысяч
рублей, сумма просроченной задолженности 225828740 тысяч рублей. В идеале
коэффициент покрытия убытков должен быть равен 100%, то есть сумма
резервов равна сумме просроченной задолженности. Если считать неизменный
уровень просроченной задолженности в размере 225828740 тысяч рублей, то,
следовательно, резерв должен быть равен также 225828740 тысяч рублей.
необходимо увеличить имеющийся резерв на:
225828740 – 192462155 = 33366585 тысяч рублей.
Для увеличения резерва необходимо привлечь дополнительные денежные
средства, а это в свою очередь приведет к затратам банка. Поэтому в качестве
привлечения средств на покрытие резерва предлагается использовать прибыть
от продажи безнадежных ссуд. От продажи безнадежных ссуд предполагалось
получить прибыль в размере 40771434 тысяч рублей. Рассчитаем, будет ли
достаточно этой суммы для обеспечения просроченной задолженности:
40771443 – 33366585 = 7404858 тысяч рублей.
Суммы полученной от продажи безнадежных ссуд будет достаточно для
покрытия просроченной задолженности, и к тому останутся средства в размере
7404858 тысяч рублей.
76
Таким образом, увеличив резерв на 33366585 тысяч рублей, мы добьемся
полного покрытия ссудной задолженности, а коэффициент покрытия убытков
будет равен 1:
К п у = 225828740 \ (192462155+ 33366585) = 1.
Одним их способов минимизации кредитного риска, еще на стадии его
появления является отбор благонадежных заемщиков. Для этого АО «Банк
Русский стандарт» проводит оценку кредитоспособности клиентов.
В данный момент АО «Банк Русский стандарт» осуществляет оценку
кредитоспособности
заемщика
–
юридического
лица
руководствуясь
алгоритмом, представленном на рисунке 23.
1 Анализ статей аналитического агрегированного баланса заемщика
2 Анализ объективных
факторов деятельности
заемщика
3 Анализ субъективных
факторов деятельности
заемщика
5 Анализ возможности банкротства
4 Оценка финансового
состояния заемщика
6 Изучение кредитной истории заемщика
7 Обобщение результатов анализа кредитоспособности заемщика
Рисунок 23 – Алгоритм оценки кредитоспособности АО «Банк Русский
стандарт»
На основании отчетности предоставленной потенциальным заемщиком,
производится формирование аналитического агрегированного баланса, с
последующим горизонтальным и вертикальным анализом статей.
Далее производится количественная оценка деятельности заемщика. Она
включает в себя оценку финансового состояния заемщика или рейтинговую
оценку и анализ возможности банкротства предприятия.
Оценка
финансово
состояния
производится
путем
расчета
коэффициентов, и их сравнением с нормативными значениями. Далее заемщику
присваивается категория на основе полученных данных. В завершении
устанавливается сумма баллов по этим показателям с соотношении с их весами.
77
Суммированные
баллы
являются
основой
для
определения
класса
кредитоспособности заемщика. АО «Банк Русский стандарт» установлено 3
класса кредитоспособности.
Наименование коэффициентов и их разбивка на категории в зависимости
от фактических значений представлено в таблице 18.
Таблица 18 – Градация коэффициентов на категории в зависимости от их
фактических значений
Коэффициенты
К1 Коэффициент абсолютной
ликвидности
К2 Промежуточный
коэффициент покрытия
К3 Общий коэффициент
покрытия
К4 Коэффициент наличия
собственных средств:
кроме торговли,
для торговли
К5 Рентабельность продукции
К6 Рентабельность
деятельности предприятия
1 категория
2 категория
3 категория
0,1 и выше
0,05 -0,1
менее 0,05
0,8 и выше
0,5 – 0,8
менее 0,5
1,5 и выше
1,0 – 1,5
менее 1,0
0,4 и выше
0,25 и выше
0,1 и выше
0,25 – 0,4
0,15 – 0,25
менее 0,1
менее 0,25
менее 0,15
нерентаб.
0,06 и выше
менее 0,06
нерентаб.
На основе выявленной категории заемщика по каждому показателю, с
учетом веса показателя рассчитывается сумма баллов заемщика. Сумма баллов
рассчитывается по формуле (1):
S= 0,15 категория К1 + 0,1 категория К2 + 0,4 категория К3 + 0,2
категория К4 + 0,15 категория К5 + 0,1 категория К6,
(1)
где S- сумма баллов.
Следующим этапом оценки кредитоспособности является определение
класса заемщика, проводимое на основе рассчитанной суммы баллов. Первый
класс кредитоспособности - кредитоспособность не вызывает сомнения,
устанавливается при S, равном 1,25. Второй класс - кредитование требует
взвешенного подхода, соответствует значению S в диапазоне от 1,25 до 2,35.
Третий класс - кредитование связано с повышенным риском, определяется при
78
значении S больше 2,35.
Анализ возможности банкротства предприятия Банком АО «Банк Русский
стандарт» производится по методике пятифакторной модели Альтмана.
Завершается оценка кредитоспособности заемщика обобщением всех
полученных данных и вынесением решения о кредитовании данного заемщика.
Данная методика довольно распространена и ее используют в своей
работе многие банки. Несмотря на это методика имеет существенные
недостатки: небольшое количество классов кредитоспособности не позволяет в
достаточной
мере
ранжировать
заемщиков,
не
обладает
достаточной
точностью, в результате этого показатели имеют приближенное значение.
В качестве улучшения методики оценки кредитоспособности заемщика и
снижения кредитного риска АО «Банк Русский стандарт» предлагается
усовершенствовать действующую методику кредитоспособности, дополнив ее
методикой балльной оценки. Методика балльной оценки кредитоспособности
фирм предполагает проведение качественного и количественного анализа как
взаимосвязанных категорий. Особенность состоит в том, что заемщику не
только
присваивается
класс
кредитоспособности,
но
и
определяется
фактический уровень риска. Что в дальнейшем может помочь избежать многих
трудностей [13].
Первый
этап
составление
и
анализ
агрегированного
баланса
потенциального заемщика остается без изменения. Второй и третий этапы:
анализ субъективных и объективных факторов деятельности заемщика
заменяются методикой расчета балльной оценки, в которой качественным
характеристикам присваиваются баллы.
Методика расчета бальной оценки приведена в таблице 19.
Так
же
претерпевает
изменения
четвертый
этап
оценки
кредитоспособности заемщика по методике АО «Банк Русский стандарт», а
именно коэффициентный анализ включается в методику расчета балльной
оценки заемщика.
79
Таблица 19 – Методика расчета балльной оценки заемщика
Фактор
Финансовое
положение
клиента
Правовая
форма
Обеспечение
Ведение
счетов
Положение на
рынке
Менеджмент
Современные
тенденции
развития
организации
Балльная оценка
1 – 1 класс кредитоспособности;
2 – 2 класс кредитоспособности;
3 – 3 класс кредитоспособности;
4 – 4 класс кредитоспособности;
6 – 5 класс кредитоспособности;
8 – 6 класс кредитоспособности.
1-индивидуальная фирма (простое товарищество) с имущественной
ответственностью компаньонов;
3- то же, но без имущественной ответственности;
2 – товарищество с ограниченной ответственностью с гарантией;
4 – то же, но без гарантии;
1 – акционерное общество с акциями, котирующими на бирже (другое
подобное общество);
2 – прочие виды акционерных обществ.
1- ликвидные ценности;
2 – полноценные вещественные или прочие виды обеспечения (но в
размере полной стоимости);
5 – частичное обеспечение (но с ограничением стоимости);
8 – недостаточное обеспечение (или вовсе не представленное).
1 – отсутствие затруднений;
4 – нет информации;
6 – с напряжением.
Описывается положение на рынке в части продуктовой политики
предприятия, качества предложения, концепции сбыта и концепции
организации, восприимчивости рынка, конкуренции и других.
Совокупная оценка: 1-0 баллов.
1 – высокие специальная и личная квалификации во всех областях;
3- хорошая квалификация (в целом сильная квалификация в отдельных
областях);
5 – средний уровень;
7-отчетливые слабости в отдельных областях;
10 – недостаточный уровень.
1- очень хорошо;
3 – хорошо;
5 – удовлетворительно;
7- достаточно;
10 – плохо.
Финансовое
положение
клиента определятся
присвоением
класса
кредитоспособности. Данная методика предполагает разделение заемщиков на
6 классов кредитоспособности, а так же замену некоторых коэффициентов
другими. В частности, большое внимание уделяется показателям ликвидности и
платежеспособности. Значения коэффициентов и присвоение им класса
кредитоспособности представлены в таблице 20.
80
Таблица 20 - Группировка предприятий на классы кредитоспособности
Показатель
1 класс 2 класс 3 класс
4 класс
Коэффициент
абсолютной
0,25-20 0,20-16 0,15-12
0,10-8
ликвидности
Коэффициент быстрой
1,00-18 0,90-15 0,80-12
0,70-9
ликвидности
Коэффициент текущей
1,90-15 1,60-10,5
1,3-6
2,00-16,5
ликвидность
1,70-17 1,4-7,5
1,1-3
Коэффициент
0,59 -15 0,53-11,4 0,42-6,6
финансовой
0,60-17
0,54-12 0,43-7,4 0,41-1,8
независимости
Коэффициент
обеспеченности
0,50-15 0,40-12
0,30-9
0,20-6
собственными
оборотными средствами
Коэффициент
обеспеченности запасов 1,00-15 0,90-12
0,80-9
0,70-6
собственным капиталом
Минимальное значение
100
85-64 63,9-56,9 41,6-28,3
границы
5 класс
6 класс
0,05-4
менее
0,05
0,60-6
1,00-1,5
менее
0,05
менее
1,0
0,4-1
менее
0,4
0,1-3
менее
0,1
0,60-3
менее
0,5
18
менее 18
В соответствии с этой моделью предприятия классифицируются
следующим образом:
1 класс – предприятие с хорошим запасом финансовой устойчивости;
2 класс – предприятия, в некоторой степени подверженные риску
задолженности, которые пока не рассматриваются как рискованные;
3 класс – предприятия, в которых возможно появление проблем в
ближайшее время;
4 класс – проблемные предприятия;
5 класс – предприятия с высоким риском банкротства даже после
принятия мер по финансовому оздоровлению;
6 класс – предприятия высочайшего риска.
После определения финансового положения определяется еще ряд
качественных характеристик. Далее, исходя из оценки риска и исчисления
фактора риска, выводится фактический уровень риска потенциального
81
заемщика:
7-15= А- (минимальный риск);
16-20=В+ (риск, хорошо обозримый);
21-28=В- (обозримый риск);
29-35=С+ (высокий риск, однако, еще обозримый);
36-42 =С - (очень высокий риск, трудно обозримый);
43 и выше = Д (чрезмерный риск).
На пятом этапе наряду с определением степени риска и определения
вероятности банкротства по пятифакторной модели Альтмана предлагается
внедрить определение вероятности банкротства потенциального клиента не
только на основании коэффициентов, но и на основании качественных
характеристик.
В
этом
случае
метод
балльной
оценки
завершается
нахождением показателя Аргенти или его еще называют А-счет. Цель его
состоит в определении тенденции предприятий к банкротству. В основе метода
положен не только анализ сложившихся банковсг на предприятии финансовых банковсг
показателей, но банковсги определенных факторов банковсг[18].банковсг
А-счет банковсг поможет диагностировать банковсг платежеспособность хозяйствующего
субъекта банковсг с учетом специфики банковсг анализируемой организации банковсг, внешних условий банковсг
осуществления деятельности банковсг организации. Основное банковсг предположение Дж.
Аргенти банковсг состоит в том банковсг, что процесс банковсг, в течение банковсг которого компания банковсг движется к
несостоятельности банковсг, может занять банковсг несколько лет (банковсг от 5 до банковсг 10). Этот банковсг период
делится на банковсгтри отрезка:банковсг
- «недостатки банковсг» (трудности банковсг, которые банковсг компания переживает задолго банковсг до
несостоятельности);банковсг
- «ошибки» банковсг(которые банковсгведут к банкротствубанковсг);
- «симптомы» (проявляются в течение последних 2-х – 3-х лет).
Причиной банковсг банковсг банкротства компании могут многие факторы. Полный
перечень недостатков и присвоение им баллов представлен в таблице 21.
82
Таблица 21 – Недостатки в управлении предприятием согласно методике
Аргенти
Фактор
Директор-автократ
Председатель совета директоров является гендиректором
Пассивность совета директоров
Внутренние противоречия в совете директоров из-за различия в знаниях и
навыках
Слабый финансовый директор
Недостаток проф менеджеров нижнего и среднего звена (вне совета
директоров)
Недостатки системы учета: отсутствие бюджетного контроля
отсутствие бюджетного контроля
отсутствие прогноза денежных потоков
отсутствие системы управленческого учета затрат
Медленная реакция на изменения (появление новых продуктов, технологий,
рынков, методов организации труда и т.д.)
Максимально возможная сумма баллов
Проходной балл
Балл
8
4
2
2
2
1
3
3
3
15
43
10
Наличие проблем определяется суммой баллов, по каждому из
имеющихся недостатков. Если сумма баллов, больше 10 недостатки в
управлении могут привести к серьезным ошибкам. Далее определяются
ошибки, и присваивается дополнительное количество баллов. Перечень,
допускаемых ошибок представлен в таблице 22.
Таблица 22 – Ошибки в управлении предприятием согласно методике
Аргенти
Фактор
Слишком высокая доля заемного капитала
Недостаток оборотных средств из-за слишком быстрого роста бизнеса
Наличие крупного проекта (провал такого проекта подвергает фирму
серьезной опасности)
Максимально возможная сумма баллов
Проходной балл
Балл
15
15
15
45
15
В составе ошибок названы слишком большая доля кредитов и займов,
недостаток оборотного капитала, трудоемкие проекты. Если сумма баллов по
83
первым двум стадиям больше или равна 25, компания подвергается
определенному риску.
Риск ведет к появлению симптомов банкротства, если решение проблемы
не будет найдено, предприятие вероятнее всего обанкротиться в течение
ближайших лет. Далее происходит выявления симптомов банкротства.
Показатели, характеризующие симптомы приведены в таблице 23.
Таблица 23 - Симптомы банкротства согласно методике Аргенти
Фактор
Ухудшение финансовых показателей
Использование «фиктивного» бухгалтерского учета»
Нефинансовые признаки неблагополучия (ухудшение качества продукции,
падение настроения в коллективе, снижение доли рынка)
Окончательные симптомы кризиса (судебные иски, скандалы, отставки)
Максимально возможная сумма баллов
Балл
3
3
3
3
12
Симптомы характеризуются ухудшением финансовых показателей,
использованием приписок в бухгалтерском учете, нефинансовыми признаками
спада, наличием судебных дел и ряд других. В результате определения
показателей на каждой стадии, определяется конечная сумма баллов, а затем
рассчитывается агрегированный показатель - А-счет. Для интерпретации
значения А-счета используется шкала, представленная в таблице 24.
Таблица 24 – Шкала для интерпретации согласно методики Аргенти
Характеристика
Деятельность предприятия успешна
Предприятие может обанкротиться в течение ближайших 5 лет
Предприятие испытывает серьезные трудности в настоящее
время
Сумма баллов
до 25
от 25 до35
свыше 35
Определение вероятности банкротства позволит оценить деятельность
заемщиков на перспективу. Даже при хорошей кредитоспособности на данный
момент потенциальный заемщик может испытывать ряд трудностей, со
временем приводящих к потере платежеспособности, именно поэтому
84
процедура определения банкротства позволит Банку точнее определить статус
заемщиков и выявить кредитный риск.
Шестой этап – изучение кредитной истории заемщика остается без
изменений.
На седьмом этапе проводится обобщение результатов, но уже на
основании суммы полученных баллов и характеристика заемщика с позиции
риска.
Новая методика оценки кредитоспособности заемщика юридического
лица дополняет несовершенство методики оценки кредитоспособности АО
«Банк Русский стандарт». Произошло увеличение классов кредитоспособности
заемщика по коэффициентному методу с 3 до 6; количественный анализ
вероятности банкротства добавляет качественный с выявлением причин
вероятности банкротства; оценка субъективных и объективных факторов
предприятия сведена в единую таблицу, наличию которых присваиваются
баллы. Совершенствование методики оценки кредитоспособности позволит
уменьшить кредитный риск юридических лиц, а именно избежать появления
просроченной задолженности, путем отбора только благонадежных заемщиков.
На
начальном
этапе
введения
новой
методики
оценки
кредитоспособности АО «Банк Русский стандарт» необходимо произвести
затраты, а именно:
- на приобретение нового программного обеспечения (150 000 рублей);
- сопровождение программного обеспечения: исправление ошибок,
доработка программы (40 000 тысяч в год);
-
переобучение
сотрудников,
занимающихся
оценкой
кредитоспособности заемщиков (затраты связанные со временем на обучение).
Таким образом, в качестве минимизации кредитного риска АО «Банк
Русский стандарт» предлагаются мероприятия по совершенствованию оценки
кредитоспособности заемщика юридического лица. Ее использование позволит
уменьшить кредитный риск и увеличить качество кредитного портфеля.
85
3.3 Расчет экономической эффективности предлагаемых мероприятий по
совершенствованию методики оценки кредитоспособности юридических лиц в
АО «Банк Русский стандарт»
Произведем
оценку
экономической
эффективности
предлагаемых
рекомендаций АО «Банк Русский стандарт» в качестве мер по повышению
оценки кредитоспособности юридических лиц.
Продажа безнадежных к взысканию ссуд, даст следующие результаты:
сумма ссуд безнадежных к взысканию стала равна 40771543 тысячи рублей.
Так же изменится структура кредитного портфеля АО «Банк Русский
стандарт» по группам риска. Сравним полученные результаты, данные занесем
в таблицу 25.
Таблица 25– Структура кредитного портфеля АО «Банк Русский
стандарт» по группам риска до и после предложенных мероприятий
Показатель
Объем кредитного
портфеля
1 – 0% стандартные
2 – 1..20%
нестандартные
3 – 21..50%
сомнительные
4 – 51…100%
проблемные
5 – 100% безнадежные
Из
данной
До предложенных
мероприятий
После
предложенных
мероприятий
уд. вес,
тыс. руб.
%
тыс. руб.
уд. вес,
%
2674531787
100
2552217185
915918090
34.2
1502866620
Изменения
после - до
тыс. руб.
%
100
-122314602
0
915918090
35.9
0
1.7
56.2
1502866620
58.9
0
2.7
65875757
2.5
65875757
2.6
0
0.1
26785184
1
26785184
1
0
0
163086136
6.1
40771543
1.6
-122314593
-4.5
таблицы
25
видно
происходит
уменьшение
судной
задолженности и безнадежных ссуд. В связи с этим меняется и структура
кредитного портфеля после предложенных мероприятий. Сумма стандартных и
нестандартных ссуд, после изменения равна:
86
915918090 + 1502866620 = 2418784710 тысяч рублей.
Что составляет 94,8 % всей ссудной задолженности. При этом доля
безнадежных к взысканию ссуд уменьшилась на 4,5% и стала равна, 1,6%.
Если до предложенных мероприятий качество кредитного портфеля
отмечалось как невысокое, то после уменьшения безнадежных ссуд с
показателем риска в 100%, качество кредитного портфеля АО «Банк Русский
стандарт» повысилось, и соответственно снизился уровень кредитного риска.
Исходя из того, что сократится уровень ссудной задолженности и станет
равный 2552217185 тысяч рублей вместо 2674531787 тысяч рублей, произойдет
снижение на 5%, Банк сможет также без ущерба сократить резервы на
возможные потери так же на 5 %. Исходя из этого, сумма резервов будет равна:
192462155 * 0,95 = 182839047,3 тысяч рублей.
Продажа
безнадежных
ссуд
снизит
уровень
просроченной
задолженности, предполагается, что просроченная задолженность уменьшится
минимум на 10 %, тогда уровень просроченной задолженности будет равен:
225828740* 0,9 = 203245866 тысяч рублей.
Рассчитаем коэффициенты кредитного риска.
К уко = (2320031 + 182839047,3)/ 2552217185 = 0,07;
К кр = (2552217185 – 182839047,3)/ 2552217185 = 0,93.
К пус = 182839047,3/ 203245866 = 0,90.
Предложенная мера по продаже безнадежных ссуд, уменьшит ссудную
задолженность
в
целом,
а
так
же
снизит
величину
просроченной
задолженности, в связи с эти банк может сократить средства, направляемые на
создание резерва на возможные потери по ссудам. Таким образом,
коэффициент
убыточности
кредитных
операций
станет
равным
0,07,
коэффициент кредитного риска 0,93, Коэффициент покрытия убытков 0,90.
Сравним полученные коэффициенты со значения коэффициентов до
введения предложенных мер, проанализируем полученные результаты. Данные
представим в таблице 9. После уменьшения ссудной задолженности на
122314602 тысяч рублей, увеличивается коэффициент убыточности кредитных
87
операций остается на том же уровне.
Таблица 9 – Коэффициенты кредитного риска до и после предложенных
мероприятий
Показатель
До предложенных
мероприятий
После предложенных
мероприятий
Отклонение
Коэффициент
убыточности
кредитных операций
0,07
0,07
0,00
Коэффициент
кредитного риска
0,92
0,93
0,01
Коэффициент
покрытия убытков
по ссудам
0,85
0,90
0,05
Наряду с этим увеличивается коэффициент кредитного риска до 0,93, что
показывает возвратность задолженности, а именно возвращается 93 %
задолженности. Увеличивается коэффициент покрытия убытков – 90 %
задолженности
покрыто
резервами.
Увеличение
данного
показателя
положительно влияет на кредитный риск.
Таким образом, продажа безнадежных ссуд, повлияла на увеличение
качества кредитного портфеля, увеличился процент возврата ссуд, и процент
покрытия убытков, предложенные меры сократили уровень кредитного риска.
Произведем оценку эффективности предложенного мероприятия по
увеличению резерва на возможные потери по ссудам.
Предлагается увеличить резерв на возможные потери до 100% покрытия
просроченной задолженности, то есть до суммы 225828740 тысяч рублей,
считается, что все остальные данные неизменны, а за основу возьмем данные
2018 года. Исходя из этих данных, рассчитаем коэффициенты кредитного риска
после предложенных мероприятий, сумма судной задолженности равна
2674531787
тысяч
рублей,
сумма
просроченной
задолженности
225828740, тогда:
К кр = (2674531787  225828740) / 2674531787 = 0, 92;
К пус = 225828740/ 225828740 = 1.
равна
88
В результате увеличения резерва на возможные потери с 192462155 тысяч
рублей до 225828740 тысяч рублей, коэффициент кредитного риска 0,92,
коэффициент покрытия убытков по ссудам равен 1.
Сравним значения полученных коэффициентов со значениями данных
коэффициентов до введения предложенных мер. Данные представим в таблице
26.
Таблица 26 – Коэффициенты кредитного риска до и после предложенных
мероприятий
До предложенных
мероприятий
После предложенных
мероприятий
Отклонение
Коэффициент
кредитного риска
0,92
0,92
0,00
Коэффициент
покрытия убытков
по ссудам
0,85
1
0,15
Показатель
Коэффициент кредитного риска после введения мер по снижению
кредитного риска остается на том же уровне: возвращается 92 % кредитов.
Коэффициент покрытия убытков по ссудам, как и предполагалось, равен
единице: резервами покрыто 100 % просроченной задолженности. Это позволит
не опасаться проблем связанных с просроченной задолженностью, так как она
полностью покрывается резервами.
Таким образом, увеличение резерва на возможные потери по ссудам в
целом дало значительный положительный эффект как предполагалось:
достижение покрытия просроченной задолженности резервами полностью,
позволяет снизить кредитный риск. Для достижения дополнительного эффекта
по снижению риска увеличение резервов, необходимо использовать в
совокупности с другими мерами. Например, с уменьшением просроченной
задолженности или с увеличением объема ссудной задолженности. Данные
меры позволяют в разы снизить кредитный риск.
Произведем оценку эффективности предложенного мероприятия по
89
снижению
кредитного
кредитоспособности,
риска
–
применение
введение
которой
новой
методики
направлено
на
оценки
снижение
просроченной задолженности юридических лиц.
Оценка эффективности предложенных мероприятий будет производиться
только на основании данных кредитного портфеля юридических лиц
представим в таблице 27 и проанализируем экономическое обоснование
предложенного мероприятия.
Таблица 27 – Экономическое обоснование предложенного мероприятия
по повышению оценки кредитоспособности юридических лиц АО «Банк
Русский стандарт»
В млн. руб.
Абсолютное
Показатель
2017 г
Прогноз
отклонение
прогноза от 2017
года
Ссудная задолженность юридических лиц
Просроченная задолженность юридических
лиц
32973,4
36543,4
3570
990,7
803,3
187,4
3,1
2,3
-0,8
Доля просроченной задолженности
юридических лиц в общем объеме
просроченной задолженности, %
Таким образом, в результате предложенных мероприятий объем ссудной
задолженности юридических лиц вырастет на 3570 млн. руб. в прогнозном
периоде, при этом просроченная задолженность сократится на 187,4 млн. руб. и
как следствие доля просроченной задолженности юридических лиц в общем
объеме просроченной задолженности в плановом периоде сократиться на 0,8 %,
что позволит сократить общую просроченную задолженность и снизить риск
кредитного портфеля.
90
3,5
3,1
3
2,5
2,3
%
2
1,5
1
0,5
0
2017 г
Прогноз
Рисунок 24 - Доля просроченной задолженности юридических лиц в
общем объеме просроченной задолженности, %
Таким
образом,
усовершенствование
оценки
кредитоспособности
юридических лиц в АО «Банк Русский стандарт» позволит снизить кредитный
риск кредитного портфеля юридических лиц, путем уменьшения доли
просроченной задолженности, что так же снизит риск всего кредитного
портфеля АО «Банк Русский стандарт».
91
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Кредитоспособность заемщика – многогранный процесс, имеющий
различные аспекты, но основным содержанием данного процесса является
понятие «кредитоспособность».
Кредитоспособность имеет две заинтересованные стороны, с одной
стороны – заемщик, с другой – банк-кредитор. С точки зрения заемщика, под
кредитоспособностью принято понимать оценку предпосылок, которые дадут
возможность заемщику получить кредит, а также способность вернуть в срок
кредит и в полном объеме выплатить проценты за его использование. С точки
зрения банка под кредитоспособностью клиента понимают способность
заемщика в срок и в полном объеме ответить по долговым обязательствам,
имеющимся у него, что включает основной долг и проценты.
В современной российской экономической литературе нет единого
мнения по трактовке понятия «кредитоспособность».
С учетом приведенных выше трактовок можно сформулировать
комплексное определение, обобщающее все предыдущие: кредитоспособность
– это совокупность критериев финансового и иного характера, позволяющая
оценить вероятность заемщика рассчитаться по кредитным обязательствам в
срок, в полном объеме и с учетом начисленных процентов и характеризующая
равновесную цену между предложением кредита и спросом на него.
Кредитоспособность клиента банка характеризуется его репутацией,
кредитной историей, аккуратностью при расчетах по ранее полученным
кредитам, его текущим финансовым состоянием и перспективами изменения,
способностью при необходимости мобилизовать денежные средства из разных
источников. При этом банк может использовать необходимую информацию о
потенциальном заемщике, анализируя собственную база данных, внешние
источники,
финансовые
отчеты.
Адекватно
оцененная
информация
и
рассчитанные факторы и показатели риска позволят банку принять верное
решение в отношении совершения кредитной сделки.
92
ЦБ РФ рекомендует кредитным организациям разрабатывать свои
собственные
методики
оценки
кредитоспособности.
Такие
методики
оформляются в виде отдельных нормативных документов и утверждаются
членами правления для использования в коммерческом банке. На практике
кредитные
организации
используют
различные
методики
оценки
кредитоспособности клиента.
Подводя
итог,
формализированный
отметим,
характер,
что
все
так
приведенные
что
при
методики
оценке
носят
возможности
кредитоспособности физических лиц огромную роль играет профессионализм
служащих банка.
Проанализированные
методики
подтверждают,
что
основным
направлением анализа при оценке кредитоспособности является финансовый
анализ.
В
различных
вариациях
финансовый
анализ
присутствует
в
большинстве изученных методик оценки кредитоспособности клиентов.
При
этом
кредитная
детализированный
ограничиваясь
анализ
рамками
организация
в
основном
финансово-хозяйственной
кредитного
соглашения.
проводит
менее
деятельности,
Кредитоспособность
рассматривается на период действия договора. Перечень показателей и их
допустимые значения кредитная организация устанавливает в зависимости от
специфики деятельности кредитуемого клиента и отношения банка к риску.
Лишь отдельные показатели на сегодняшний день закреплены законодательно.
Таким образом, в 2016-2017 годах наблюдается сокращение не только
объемов просроченной задолженности по валютным кредитам, но и их доли в
общем объеме задолженности. Приведенный анализ динамики кредитного
портфеля в 2015-2017 годах показал, что именно темпы роста объемов
кредитования субъектов крупного предпринимательства растут в отличие от
скачкообразных темпов изменения объемов кредитования субъектов малого и
среднего предпринимательства. При этом темпы роста объемов кредитования в
рублях растут в отличие от скачкообразных темпов изменения объемов
кредитования в иностранной валюте.
93
АО «Банк Русский Стандарт» - это ведущий частный банк на рынке
кредитования населения, обслуживающий более 28 млн. клиентов - частных
лиц, 46 млн. банковских карт, свыше 2048 млрд рублей выданных кредитов,
имеющий собственную клиентскую сеть.
Сочетание лучшего международного опыта корпоративного управления
и высочайшего уровня квалификации команды профессионалов является
важным
конкурентным
преимуществом,
которое
будет
способствовать
развитию АО «Банк Русский Стандарт» в качестве ключевого игрока
национальной финансовой системы.
Анализ экономических показателей АО «Банк Русский Стандарт»
позволяет сделать вывод, что в 2016 году ухудшилось по сравнению с 2015
годом, однако, уже в 2017 году в связи с изменением экономических факторов
ситуация в АО «Банк Русский Стандарт» изменилась в лучшую сторону.
Таким образом, в 2016-2017 годах наблюдается тенденция роста не
только объемов кредитования юридических лиц, но и удельного веса в общем
объеме кредитного портфеля. Отраслевая структура кредитования юридических
лиц характеризовалась преобладающей долей кредитов, предоставленных
предприятиям сферы финансовых услуг в 2015-2016 годах и преобладающей
долей кредитов, предоставленных предприятием производственных отраслей
экономики в 2017 году, кредитование которых банк начал в 2016 году.
В 2015 году у банка не было просроченной задолженности по ранее
выданным
кредитам
юридических
лиц,
в
2016
годах
просроченная
задолженность появилась и в 2017 году она увеличилась более чем в два раза,
что вызвало рост ее доли в общем объеме кредитного портфеля в два раза.
Анализ финансового состояния АО «Банк Русский Стандарт» в 2015-2017
годах показал, что за последние два года экономическая активность банка в
целом сокращалась, однако в 2017 году банк увеличивал вложения в ценные
бумаги и финансовые активы, благодаря чему темп снижения активов
замедлился. В 2016-2017 годах основной статьей пассивов были средства
привлеченные от предприятий и населения, которые в динамике постепенно
94
сокращались. В 2017 году замедление темпа снижения пассивов было
обусловлено ростом средств кредитных организаций, а также ростом
собственных средств.
Положительно
можно
оценить
выполнение
практически
всех
обязательных нормативов, однако их динамика в целом негативная, что
негативно отражается на уровне финансовой устойчивости банка.
В 2016 году финансовое состояние банка по сравнению с 2015 годом
резко ухудшилось, поскольку результатом его деятельности стал полученный
убыток. В 2017 году деятельность банка в целом была прибыльной, однако
уровень рентабельности по сравнению с 2015 годом значительно упал.
В настоящее время, кредитный процесс в АО «Банк Русский Стандарт»
состоит из отлаженной многоуровневой системы оценки кредитоспособности
заемщика, способной принять решение о предоставлении кредита клиенту в
кратчайшие сроки с минимально допустимым риском невозврата. Эффективная
организация процесса оценки кредитоспособности очень важна для снижения
уровня кредитных рисков и создания необходимых условий для качественного
обслуживания клиентов, предъявляющих спрос на кредитные ресурсы банка. В
настоящее время не существует единой методики оценки кредитоспособности
клиента. Оценка кредитоспособности юридических лиц сводится к проведению
качественной и количественной оценок. Качественная оценка направлена на
исследование
рынка
сбыта,
конкурентоспособности,
главных
деловых
партнеров, менеджмента и деловой репутации заемщика. Количественная
оценка направлена на расчет финансовых коэффициентов и анализ денежного
потока и делового риска. Оценка кредитоспособности физического лица
проводится на основе скорринговой оценки, изучения кредитной истории и
анализа платежеспособности клиента. В основу применяемых банками методик
положен ряд критериев кредитоспособности заемщиков, характеризующих их
деятельность.
Каждый
из
критериев
позволяет
представить
оценку
кредитоспособности как целостную систему с логически связанными между
собой элементами, направленными на достижение единой цели. Также в работе
95
рассмотрена методика оценки кредитоспособности юридического лица.
Предложенное
усовершенствование
оценки
кредитоспособности
юридических лиц в АО «Банк Русский стандарт» позволит снизить кредитный
риск кредитного портфеля юридических лиц, путем уменьшения доли
просроченной
задолженности
на
8,7%.
Просроченная
задолженность
юридически лиц предполагается всего 4,9. Так же снизится общая доля
просроченной задолженности в среднем на 7 %, что так же снизит риск всего
кредитного портфеля АО «Банк Русский стандарт».
96
СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННЫХ ИСТОЧНИКОВ
1. Конституция Российской
Федерации
(принята
всенародным
голосованием 12.12.1993) (действующая редакция) [Электронный ресурс].
Доступ из справ.-правовой системы «Консультант плюс».
2. Гражданский кодекс Российской Федерации (часть вторая) от
26.01.1996 №14-ФЗ (действующая редакция) [Электронный ресурс]. Доступ из
справ.-правовой системы «Консультант плюс».
3. Кодекс
правонарушениях
Российской
от
Федерации
30.12.2001
об
№195-ФЗ
административных
(действующая
редакция)
[Электронный ресурс]. Доступ из справ.-правовой системы «Консультант
плюс».
4. Налоговый кодекс Российской Федерации (часть первая) от 31.07.1998
№146-ФЗ (действующая редакция) [Электронный ресурс]. Доступ из справ.правовой системы «Консультант плюс».
5. О
Центральном
банке
Российской
Федерации
(Банке
[Электронный ресурс]: Федеральный закон от 10.07.2002 №86-ФЗ
России).
(в ред. от
29.07.2018 г. № 263-ФЗ). Доступ из справ.-правовой системы «Консультант плюс».
6. О
банках
и
банковской деятельности
[Электронный
ресурс]:
Федеральный закон от 02.12.1990 №395-1 (действующая редакция). Доступ из
справ.-правовой системы «Консультант плюс».
7. О защите прав потребителей [Электронный ресурс]: Федеральный
закон от 07.02.1992 № 2300-1-ФЗ (действующая редакция). Доступ из справ.правовой системы «Консультант плюс».
8. О
потребительском
кредите
(займе)
[Электронный
ресурс]:
Федеральный закон от 21.12.2013 №353-ФЗ (действующая редакция). Доступ из
справ.-правовой системы «Консультант плюс».
9. О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных
преступным путем, и финансированию терроризма [Электронный ресурс]:
Федеральный закон от 07.08.2001 г. №115-ФЗ (действующая редакция). Доступ
97
из справ.-правовой системы «Консультант плюс».
10. О кредитных историях [Электронный ресурс]: Федеральный закон от
30.12.2004 №218-ФЗ (действующая редакция). Доступ из справ.-правовой
системы «Консультант плюс».
11. О
национальной
платежной
системе
[Электронный
ресурс]:
Федеральный закон от 27.06.2011 №161-ФЗ (действующая редакция). Доступ из
справ.-правовой системы «Консультант плюс».
12. Об
обязательных
нормативах
банков
[Электронный
ресурс]:
Инструкция Банка России от 03.12.2014 №139-И (действующая редакция).
Доступ из справ.-правовой системы «Консультант плюс».
13. Об утверждении Положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская
отчетность организации» [Электронный ресурс]: Приказ Минфина РФ от
06.07.1999
№43н
(ПБУ
4/99)».
Доступ
из
справ.-правовой
системы
«Консультант плюс».
14. О Плане счетов бухгалтерского учета для кредитных организаций и
порядке его применения [Электронный ресурс]: Положение Банка России от
27.02.2017 № 579-П. Доступ из справ.-правовой системы «Консультант плюс».
15. О порядке формирования кредитными организациями резервов на
возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности
[Электронный ресурс]: Положение Банка России от 28.06.2017 г. № 590-П.
Доступ из справ.-правовой системы «Консультант плюс».
16. Об
идентификации
кредитными
организациями
клиентов,
представителей клиента, выгодоприобретателей и бенефициарных владельцев в
целях противодействия легализации (отмыванию) доходов, полученных
преступным путем, и финансированию терроризма [Электронный ресурс]:
Положение Банка России от 15.10.2015 г. № 499-П. Доступ из справ.-правовой
системы «Консультант плюс».
17. О Памятке заемщика по кредиту [Электронный ресурс]: Письмо Банка
России от 05.05.2008 № 52-Т. Доступ из справ.-правовой системы «Консультант
плюс».
98
18. Об особенностях оценки кредитного риска по отдельным выданным
ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности [Электронный ресурс]:
Указание Банка России от 03.06.2010 № 2459-У «» (Зарегистрировано в Минюсте РФ 28.06.2010 № 17628). Доступ из справ.-правовой системы
«Консультант плюс».
19. Алексеева А.И. Комплексный экономический анализ хозяйственной
деятельности: учебное пособие / А.И. Алексеева, Ю.В. Васильев, И.Л.
Ушвицкий. – М.: КНОРУС, 2016. – 720 c.
20. Афанасьева О.Н. Рейтинговая оценка кредитоспособности заемщика.
Банковское дело: учебное пособие.
21. Афанасьева О.Н. Скорринговая (рейтинговая) оценка финансового
состояния заемщика. Банковское дело: учебное пособие.
22. Балахнев Ю.Н. Прогнозирование кредитоспособности организации с
применением адаптивных экспоненциальных моделей: учебное пособие.
23. Куликов Н.И. Банковский менеджмент: учебное пособие / Н.И.
Куликов, И. р. Унанян, Л.С. Тишина. – Тамбов: Издательство ГОУ ВПО ТГТУ,
2015. – 80 с.
24. Лаврушин О.И. Банковское дело: учебник / под ред. О.И. Лаврушина.
– 11-е изд., стер. – М.: КНОРУС, 2015. – 800 с.
25. Белоглазова
Г.Н.
Банковское
дело.
Организация
деятельности
коммерческого банка: учебное пособие / Г.Н. Белоглазова, Л.П. Кроливецкая. –
М.: Юрайт, 2014. – 422 с.
26. Бурлачков В.К. Финансы: учебник. – 4-е изд., перераб. и доп. / В.К.
Бурлачков; под ред. проф. В. А. Слепова. – М.: ИНФРА-М, 2017. – 336 с.
27. Вайсбек Е.Н. Особенности оценки кредитного риска в практике
коммерческих банков / Финансы и кредит: учебное пособие / Е.Н.Вайсбек. –
2015. – №24. – С. 57-62.
28. Васильева
Е.Е.
Кредитный
риск:
актуальные
проблемы
моделирование / Финансы и кредит: учебное пособие / Е.Е. Васильева. – 2016. –
№7. – С. 45-53.
99
29. Грачев И.Д. Кризисные оценки рисков кредитных организаций /
Национальные интересы: приоритеты и безопасность: учебное пособие / И.Д.
Грачев. – 2017. – №2. – С.48-56.
30. Герасимова В.Д. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной
деятельности
промышленного
предприятия:
учебное
пособие
/
В.Д.
Герасимова. – М.: КНОРУС, 2017. – 360 c.
31. Голубина Ж.И. Финансово-экономический анализ: учебное пособие /
Ж.И. Голубина. – Пятигорск: РИА-КМВ, 2015. – 115 с.
32. Данченко Е.А. Рынок банковских продуктов как основной источник
роста экономики России // Финансовая аналитика: проблемы и решения. – 2014.
– №6(218). – С. 54-62.
33. Дербенева Е.Н. Особенности и проблемы банковского кредитования
малого и среднего бизнеса в России // Вестник АГТУ. Сер.: Экономика. – 2017.
– №1. – С. 107-114.
34. Жариков В.В. Управление кредитными рисками: учебное пособие /
В.В. Жариков, М.В. Жарикова, А.И. Евсейчев. – Тамбов: Издательство ГОУ
ВПО ТГТУ, 2015. – 244 с.
35. Захарова М.Е. Подходы к оценке кредитоспособности заемщика на
примере ПАО «Банк ВТБ» / Вестник молодежной науки: учебное пособие /
Е.М. Захарова. – 2017. – №2. – С. 22-34.
36. Кустов
В.А.
Барометр
кредитного
риска
в
пруденциальном
регулировании российских банков / Финансы и кредит: учебное пособие / В.А.
Кустов. – 2017. – №23. – С. 9-23.
37. Кроливецкая
Л.П.
Банковское
дело:
кредитная
деятельность
коммерческих банков: учебное пособие / Л.П. Кроливецкая, Е.В. Тихомирова. –
М.: КНОРУС, 2014. – 280 с.
38. Лужбин
А.А.
О
совершенствовании
подходов
к управлению
кредитным риском в российских коммерческих банках / Финансовая аналитика:
проблемы и решения: учебное пособие / А.А. Лужбин. – 2016. – №34. – С.15-22.
39. Муравецкий А.Н. О возможностях снижения риска кредитного
100
портфеля / Финансы и кредит: учебное пособие / А.Н. Муравецкий. – 2015. –
№16. – С. 45-49.
40. Никулина О.В. Управление кредитными рисками коммерческих
банков в условиях нестабильности финансовой системы / Финансы и кредит. –
2016. – №30. – С. 2-17.
41. Остапенко Н.А. Анализ уровня кредитного риска кредитного
портфеля коммерческого банка / Аллея науки: учебное пособие
42. Савицкая Г.В. Комплексный анализ хозяйственной деятельности
предприятия: учебник / Г.В. Савицкая. – 6-e изд., перераб. и доп. – М.: НИЦ
Инфра-М, 2014. – 607 с.
43. Софронова В.В. Оценка дефолта заемщика / Финансовая аналитика:
проблемы и решение : учебное пособие
44. Сысоева Е.Ф. Финансы организаций (Корпоративные финансы):
учебное пособие / Е.Ф. Сысоева, А.Н. Гаврилова, А.А. Попов. – Москва:
КноРус, 2018. – 352 с.
45. Трифонова А.В. Анализ уровня риска кредитного портфеля ПАО
«Банк ВТБ» / Экономика. Менеджмент. Человек: учебное пособие
46. Трифонова А. В. Методы снижения кредитного риска на каждом этапе
управления им / Экономика и социум. – 2018. – №12.
47. Уркаева Э.Ш. Сущность и значение оценки кредитоспособности
заемщика / Научные известия: учебное пособие / Э.Ш. Уркаева. – 2017. – №1. –
С.65-68.
48. Фошкин А.Е. Роль кредитно-рейтинговой позиции заемщика в
управлении кредитным риском банка: учебное пособие / А.Е. Фошкин. – 2016. –
№5. – С.70-75.
49. Шаталова Е.П. Оценка кредитоспособности заемщиков в банковском
риск-менеджменте: учебное пособие / Е.П. Шаталова. – 2-е изд. – М.: КНОРУС,
2017. – 166 с.
50. Шершнева
Е.Г.
Парадоксы
управления
кредитным
риском
корпоративного кредитного портфеля коммерческого банка / Финансы и
101
кредит: учебное пособие / Е.Г. Шершнева. – 2017. – №1. – С. 27-37.
51. Яшина М.Л. Методика оценки финансовых рисков при формировании
кредитной политики предприятия / Финансы и кредит: учебное пособие / М.Л.
Яшина. – 2018. – №11. – С. 620-635.
52. Якушев М.Ф.,
Миронычева Е.Г.
Анализ
кредитной
политики
банковского сектора России в современных макроэкономических условиях //
Экономический анализ: теория и практика. –2015. –№6(405). – С. 32-42.
53. Информационный портал Банки. ру [Электронный ресурс]. URL:
http://www.banki.ru (дата обращения 15.10.2018).
54. Научная электронная библиотека «КиберЛенинка» [Электронный
ресурс]. URL: http://www. cyberleninka.ru (дата обращения 15.10.2018).
55. Официальный сайт Федеральной службы государственной статистики
[Электронный ресурс]. URL: http://www.gks.ru (дата обращения 15.10.2018).
56. Официальный сайт Центрального банка Российской Федерации
[Электронный ресурс]. URL: http://www.cbr.ru (дата обращения 15.10.2018).
57. Официальный сайт АО «Банк Русский Стандарт» [Электронный
ресурс]. URL: https://www.rsb.ru/ (дата обращения 02.11.2018).
102
ПРИЛОЖЕНИЕ 1
(обязательное)
Бухгалтерская отчетность АО «Банк Русский Стандарт» за 2015-2017 гг.
103
104
105
106
107
108
109
1/--страниц
Пожаловаться на содержимое документа